每經(jīng)實(shí)習(xí)記者  蔡穎  發(fā)自北京

        年報(bào)顯示，中行截至2009年底的資本充足率為11.14%，已經(jīng)低于銀監(jiān)會(huì)規(guī)定的大型商業(yè)銀行11.5%的最低監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。李禮輝透露，董事會(huì)已經(jīng)原則上批準(zhǔn)配發(fā)不超過(guò)A股及（或）H股面值20%的股份，目前董事會(huì)已經(jīng)在商討具體方案，還要得到兩地監(jiān)管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)。中行還要找合適的市場(chǎng)窗口，希望今年合適的時(shí)機(jī)能夠配發(fā)。

        3月23日，中國(guó)銀行（601988，SH；03988，HK）在國(guó)有大型上市銀行中率先公布了2009年年報(bào)。年報(bào)顯示，中行去年凈利潤(rùn)達(dá)810.68億元，增幅高達(dá)25.96%！

        在發(fā)布會(huì)現(xiàn)場(chǎng)，中行行長(zhǎng)李禮輝面帶笑容向在場(chǎng)人士報(bào)告，中行每股收益為0.32元，凈資產(chǎn)收益率為16.62%，同比提高2.07個(gè)百分點(diǎn)；總資產(chǎn)收益率為1.09%，同比提高0.07個(gè)百分點(diǎn)。

        李禮輝也坦言，這一成績(jī)單是在凈息差下降的背景下取得的，當(dāng)屬來(lái)之不易。

詳解凈息差下降

        利息收入仍然是中國(guó)商業(yè)銀行最重要的收入來(lái)源，而凈息差的下降，無(wú)疑給商業(yè)銀行的利潤(rùn)帶來(lái)了極大的壓力。中國(guó)銀行2009年的凈息差僅為2.04%，比上一年下降了0.59個(gè)百分點(diǎn)。

        李禮輝分析說(shuō)，中國(guó)銀行2009年凈利息收入是1589億元，減少了41億元，減少幅度2.49%，主要是外幣凈利息收入減少造成的。去年人民幣凈利息收入1228億元，增加了137億元，增長(zhǎng)了12.58%，

        他繼續(xù)解釋說(shuō)，中行去年信貸資產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大，使得凈利息收入增加了533億元，但是去年人民幣利差大幅度減少，因?yàn)槔畹臏p少，凈利息收入減少了395億元，人民幣的凈利息收入增加137億元，增長(zhǎng)了12.58%。另一方面，中行去年的外幣凈利息收入是53億美元，減少了25億美元，減少了32%，其中因?yàn)橥鈳派①Y產(chǎn)的減少使凈利息收入減少了1億美元，外幣利差大幅下降使凈利息收入減少了24億美元。

        李禮輝預(yù)計(jì)，去年主要是因?yàn)槭袌?chǎng)因素，外幣收入帶來(lái)很大影響，導(dǎo)致凈利息收入有小幅下降。但新的一年金融環(huán)境會(huì)更好一些，凈利息收入比去年同期已有所回升。

        中行去年實(shí)現(xiàn)非利息收入737.35億元，同比增11.79％。其中，手續(xù)費(fèi)及傭金收入凈額為460.13億元，增長(zhǎng)15.19％；凈交易收益58.49億元，增長(zhǎng)15.94％。非利息收入在營(yíng)收中的占比為31.7％，較2008年提高2.88個(gè)百分點(diǎn)。

        年報(bào)顯示，2009年中行的資產(chǎn)減值損失為149.87億元，比2008年減少66.72％。這也是中行凈利潤(rùn)大增的重要原因。

今年信貸將受控制

        去年中行貸款增量位列四大行之首，年報(bào)顯示，中行2009年客戶貸款凈額同比增長(zhǎng)了50％。

        李禮輝表示，中行今年保持適度地貸款增量，不會(huì)速度過(guò)快?！爸行薪衲晷刨J增長(zhǎng)肯定會(huì)低于2009年，具體至于是增長(zhǎng)17%還是多少會(huì)根據(jù)市場(chǎng)變化、資本充足率、貸存比變化和客戶需求做調(diào)整?！?br/>
        他透露，2009年中行貸款增長(zhǎng)比較快，主要投放在能源、交通、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等戰(zhàn)略資源建設(shè)方面，由于國(guó)家經(jīng)濟(jì)刺激計(jì)劃，中行優(yōu)先選擇比較好的項(xiàng)目計(jì)劃，包括地方政府融資平臺(tái)的項(xiàng)目。2009年整個(gè)地方融資平臺(tái)貸款共2700億，加上存量共4200億，占用整個(gè)貸款12.6%，這是一個(gè)可以接受的比例。地方投融資平臺(tái)有政府背景，對(duì)它的準(zhǔn)入嚴(yán)格按照監(jiān)管部門要求，在城市準(zhǔn)入方面考慮大城市準(zhǔn)入，城市占比較高。

        李禮輝認(rèn)為，雖然貸款總量增加較多，但去年中行實(shí)施信貸管理，主動(dòng)調(diào)整結(jié)構(gòu)，制造業(yè)的貸款占比23.92%，下降了2.62%，產(chǎn)能過(guò)剩產(chǎn)業(yè)所占比6.9%，下降了0.08%，其中鋼鐵行業(yè)所占比4.31%，下降了0.42%。到去年年底，按照銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管口徑，對(duì)地方政府融資平臺(tái)的貸款是4243億元，占全部金融機(jī)構(gòu)對(duì)地方政府融資平臺(tái)的貸款比例是7.27%，同期公司貸款占全部金融機(jī)構(gòu)的比重是7.54%~7.6％，也表明中國(guó)銀行對(duì)地方政府融資平臺(tái)的貸款總量是低于同業(yè)的，對(duì)地方政府融資平臺(tái)的貸款投放主要投向了城市路、橋、軌道交通、城區(qū)開發(fā)等領(lǐng)域，風(fēng)險(xiǎn)還是可控的。有一些地區(qū)還是存在風(fēng)險(xiǎn)，要加強(qiáng)管控。

資本補(bǔ)充需求強(qiáng)

        年報(bào)顯示，中行截至2009年年底的資  本  充  足  率  為11.14%，已經(jīng)低于銀監(jiān)會(huì)規(guī)定的大型商業(yè)銀行11.5%的最低監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。中行在年報(bào)發(fā)布會(huì)上也表示，中行已經(jīng)公布了再融資的計(jì)劃，會(huì)盡快補(bǔ)充資本金。

        “我們管理目標(biāo)是2012資本充足率不低于11.5%。過(guò)高的資本充足率可能會(huì)對(duì)ROE（凈資產(chǎn)收益率）帶來(lái)一定影響?！崩疃Y輝說(shuō)，“但是進(jìn)一步調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，減少對(duì)資本的占用，就可能增加收入，去年就在做，去年提高資本充足率是調(diào)整結(jié)構(gòu)實(shí)現(xiàn)的。今年我們會(huì)關(guān)注中間業(yè)務(wù)的發(fā)展，中間業(yè)務(wù)不占用資本，有好的風(fēng)險(xiǎn)控制，和創(chuàng)新的產(chǎn)品。需要做好管理工作和創(chuàng)新服務(wù)。”

        年報(bào)同時(shí)顯示，中行派息比例接近44%，每股派息0.14元，比上年增加0.01元，和2008年的派息比例基本持平，中行解釋說(shuō)，這樣安排主要是考慮到要有適當(dāng)?shù)牧舸胬麧?rùn)來(lái)補(bǔ)充資本，適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展的需求，未來(lái)還會(huì)進(jìn)一步商量保持多少派息比例會(huì)更合適。

        李禮輝也透露，董事會(huì)已經(jīng)原則上批準(zhǔn)配發(fā)不超過(guò)A股及（或）H股面值20%的股份，目前董事會(huì)已經(jīng)在商討具體方案，還要得到兩地監(jiān)管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，中行還要找合適的市場(chǎng)窗口，希望今年合適的時(shí)機(jī)能夠配發(fā)。

考核指標(biāo)有所調(diào)整

        今年各家商業(yè)銀行都在注重風(fēng)險(xiǎn)，而不是單純發(fā)放貸款來(lái)占據(jù)大型建設(shè)項(xiàng)目的融資。中行也將在考核指標(biāo)上進(jìn)行進(jìn)一步的完善。

        李禮輝說(shuō)，中行的考核指標(biāo)在不斷建立和完善，目前，中行對(duì)各分行的考核指標(biāo)中，利潤(rùn)性考核指標(biāo)占28%，風(fēng)險(xiǎn)率（資產(chǎn)質(zhì)量）的考核指標(biāo)占12%，另外60%是戰(zhàn)略性的發(fā)展指標(biāo)，比如存款業(yè)務(wù)發(fā)展，網(wǎng)點(diǎn)業(yè)務(wù)，信用卡業(yè)務(wù)等。市場(chǎng)份額在其中并不占主要位置，現(xiàn)在設(shè)立的考核指標(biāo)是符合中行發(fā)展情況的，將來(lái)會(huì)繼續(xù)實(shí)行。

        “中行的資產(chǎn)規(guī)模是比較大，但我們并非只注重規(guī)模的擴(kuò)張，”李禮輝認(rèn)為，這幾年中行盈利水平在不斷提升，2009年ROE達(dá)到了16.6%，比上年提高了兩個(gè)百分點(diǎn)。另外，中行的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)有自己的特點(diǎn)，比如外幣資產(chǎn)所占比重，去年所占的是28%，2008年是33%。

        李禮輝表示，中行在海外的業(yè)務(wù)是完全市場(chǎng)化的業(yè)務(wù)，一方面是它們市場(chǎng)化程度比較高，另外，中行選擇的都是經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度較高的國(guó)家和地區(qū)，它們的利差水平是很低的，中行集團(tuán)在英國(guó)、中國(guó)香港的利差水平，就比整個(gè)集團(tuán)在內(nèi)地的利差水平低得多，這就不能把中行的盈利水平和其他銀行的盈利水平做一個(gè)簡(jiǎn)單的對(duì)比，大家要關(guān)注到各個(gè)銀行不同的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)。



如需轉(zhuǎn)載請(qǐng)與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》聯(lián)系。未經(jīng)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》授權(quán)，嚴(yán)禁轉(zhuǎn)載或鏡像，違者必究。

每經(jīng)訂報(bào)電話

北京：010-58528501    上海：021-61283003    深圳：0755-83520159    成都：028-86516389    028-86740011    無(wú)錫：15152247316