春節(jié)假日期間，諸多對(duì)資本市場(chǎng)產(chǎn)生重大影響的消息紛至沓來(lái)。目前還處于引而未發(fā)的三大行業(yè)動(dòng)態(tài)，將對(duì)節(jié)后市場(chǎng)產(chǎn)生重要的影響，并有可能引發(fā)短期投資機(jī)會(huì)。 春節(jié)假日期間，諸多對(duì)資本市場(chǎng)產(chǎn)生重大影響的消息紛至沓來(lái)。國(guó)際方面，G20財(cái)長(zhǎng)會(huì)議聯(lián)合聲明避免貨幣競(jìng)相貶值，美國(guó)總統(tǒng)奧巴馬國(guó)情咨文重點(diǎn)轉(zhuǎn)向提振經(jīng)濟(jì)，對(duì)國(guó)際市場(chǎng)帶來(lái)了積極利好效應(yīng)。國(guó)內(nèi)方面，1月份CPI環(huán)比上漲1%；1月新增人民幣信貸1.07萬(wàn)億，創(chuàng)下三年來(lái)新高；1月進(jìn)出口總值超2萬(wàn)億元同比增長(zhǎng)26.7%；1月PPI同比下降1.6%降幅連續(xù)4個(gè)月收窄；1月制造業(yè)PMI為50.4%回落0.2個(gè)百分點(diǎn)等國(guó)內(nèi)宏觀數(shù)據(jù)密集公布。與此同時(shí)，央企上繳紅利比例將普遍上調(diào)；1月份國(guó)內(nèi)汽車(chē)銷(xiāo)量同比上升46.4%；中國(guó)社會(huì)科學(xué)院發(fā)布《醫(yī)藥藍(lán)皮書(shū)：中國(guó)藥品市場(chǎng)報(bào)告(2012)》；國(guó)家發(fā)展改革委、科技部等六大部委聯(lián)合編制《半導(dǎo)體照明節(jié)能產(chǎn)業(yè)規(guī)劃》；2013年中央一號(hào)文件鼓勵(lì)“資本下鄉(xiāng)”等對(duì)行業(yè)性的重要消息也密集發(fā)布，并且這些消息在蛇年的首個(gè)交易日的盤(pán)面得到了不同程度的體現(xiàn)。 值得關(guān)注的是，除了以上已經(jīng)明朗的消息之外，目前還處于引而未發(fā)的三大行業(yè)動(dòng)態(tài)，將對(duì)節(jié)后市場(chǎng)產(chǎn)生重要的影響，并有可能引發(fā)短期投資機(jī)會(huì)。 首先，中國(guó)商務(wù)部對(duì)產(chǎn)自美國(guó)、韓國(guó)及歐盟的多晶硅“雙反”(反傾銷(xiāo)、反補(bǔ)貼)初裁時(shí)間已經(jīng)落定，初裁結(jié)果將于2月20日正式出爐。 其次，銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)2月25日起正式下調(diào)，此次刷卡費(fèi)率總體下調(diào)幅度在23%至24%。發(fā)改委稱優(yōu)化和調(diào)整銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)是為更好地促進(jìn)銀行卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展，減輕商戶負(fù)擔(dān)，方便群眾刷卡消費(fèi)。優(yōu)化和調(diào)整刷卡手續(xù)費(fèi)按照有利于鼓勵(lì)消費(fèi)、降低流通成本、擴(kuò)大內(nèi)需和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的總體目標(biāo)。 第三，蛇年春節(jié)長(zhǎng)假剛剛結(jié)束，成品油調(diào)價(jià)窗口已悄然開(kāi)啟。據(jù)市場(chǎng)機(jī)構(gòu)最新監(jiān)測(cè)，截至2月15日收盤(pán)，三地原油變化率已達(dá)4.29%，且距離上次調(diào)價(jià)已超過(guò)兩個(gè)月，成品油價(jià)上調(diào)的兩個(gè)條件均已滿足，即將迎來(lái)2013年的首次提價(jià)。 本文將對(duì)以上三個(gè)行業(yè)消息進(jìn)行深度分析，并發(fā)掘相關(guān)行業(yè)和個(gè)股的投資機(jī)會(huì)，以饗讀者。 多晶硅“雙反”初裁結(jié)果即將公布 中國(guó)商務(wù)部對(duì)產(chǎn)自美國(guó)、韓國(guó)及歐盟的多晶硅“雙反”(反傾銷(xiāo)、反補(bǔ)貼)初裁時(shí)間已經(jīng)落定，初裁結(jié)果將于2月20日正式出爐。受此消息影響，昨日海潤(rùn)光伏、億晶光電、向日葵、南玻A和天威保變等等受益?zhèn)€股漲幅均超3%。 2012年11月1日，商務(wù)部正式發(fā)布了2012年第70號(hào)和第71號(hào)公告，決定對(duì)原產(chǎn)于歐盟的太陽(yáng)能級(jí)多晶硅進(jìn)行反傾銷(xiāo)和反補(bǔ)貼立案調(diào)查。商務(wù)部將該案與當(dāng)年7月20日已發(fā)起的另一起雙反案合并調(diào)查，即對(duì)原產(chǎn)于美國(guó)和韓國(guó)的進(jìn)口太陽(yáng)能級(jí)多晶硅反傾銷(xiāo)調(diào)查、對(duì)原產(chǎn)于美國(guó)的進(jìn)口太陽(yáng)能多晶硅級(jí)反補(bǔ)貼調(diào)查。 多晶硅“雙反”申訴由中國(guó)國(guó)內(nèi)最大的四家多晶硅企業(yè)共同發(fā)起，分別是：江蘇中能硅業(yè)、江西賽維LDK光伏硅科技、洛陽(yáng)中硅高科技、重慶大全新能源。根據(jù)提起“雙反”申訴的企業(yè)提交的意見(jiàn)，上述企業(yè)期望在最終的裁決中，商務(wù)部能對(duì)以上三個(gè)區(qū)域多晶硅廠商裁定征收40%-50%的懲罰性關(guān)稅。 相關(guān)受益股包括，海潤(rùn)光伏、億晶光電、向日葵、天威保變，通威股份、川投能源、南玻A、江蘇陽(yáng)光等等。其中，海潤(rùn)光伏昨日漲停，公司入圍國(guó)家“金太陽(yáng)和太陽(yáng)能光電建筑應(yīng)用示范工程”的三家晶體硅光伏組件供應(yīng)商之一，也是我國(guó)第二批光伏并網(wǎng)發(fā)電特許權(quán)招標(biāo)電站光伏組件供應(yīng)商之一。2011年度電池片和電池組件的產(chǎn)量分別達(dá)到669MW和428MW. 另外，億晶光電2013年1月22日公告稱，公司預(yù)計(jì)2012年度凈利潤(rùn)虧損約6.3億元(上年同期凈利潤(rùn)1.06億元，每股收益0.39元)。業(yè)績(jī)變動(dòng)原因：受美國(guó)、歐盟雙反等影響，主營(yíng)業(yè)收入和毛利率均大幅下降；存貨計(jì)提了減值準(zhǔn)備，應(yīng)收賬款的壞賬準(zhǔn)備計(jì)提較上年增加；國(guó)家及地方政府出臺(tái)了一系列支持光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展的政策，但目前效果尚不明顯。 部分多晶硅概念股，海潤(rùn)光伏、億晶光電、向日葵、天威保變、通威股份、川投能源、南玻A、江蘇陽(yáng)光。 銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整 國(guó)家發(fā)改委1月21日正式下發(fā)通知，銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)2月25日起正式下調(diào)，此次刷卡費(fèi)率總體下調(diào)幅度在23%至24%。受消息影響，昨日證通電子、信雅達(dá)、衛(wèi)士通、新大陸等受益股漲幅均超1.5%。 發(fā)改委稱優(yōu)化和調(diào)整銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)是為更好地促進(jìn)銀行卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展，減輕商戶負(fù)擔(dān)，方便群眾刷卡消費(fèi)。優(yōu)化和調(diào)整刷卡手續(xù)費(fèi)按照有利于鼓勵(lì)消費(fèi)、降低流通成本、擴(kuò)大內(nèi)需和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的總體目標(biāo)。 新方案刷卡手續(xù)費(fèi)由發(fā)卡行服務(wù)費(fèi)、銀行卡清算組織網(wǎng)絡(luò)服務(wù)費(fèi)和收單服務(wù)費(fèi)組成。其中，發(fā)卡行服務(wù)費(fèi)和銀行卡清算組織網(wǎng)絡(luò)服務(wù)費(fèi)實(shí)行政府定價(jià)，收單服務(wù)費(fèi)實(shí)行政府指導(dǎo)價(jià)。 刷卡手續(xù)費(fèi)商戶類(lèi)別包括餐娛類(lèi)、一般類(lèi)、民生類(lèi)和公益類(lèi)四大類(lèi)。各類(lèi)商戶發(fā)卡行服務(wù)費(fèi)、銀行卡清算組織網(wǎng)絡(luò)服務(wù)費(fèi)和收單服務(wù)費(fèi)根據(jù)行業(yè)刷卡成本和風(fēng)險(xiǎn)等因素確定，對(duì)公益類(lèi)機(jī)構(gòu)免收發(fā)卡行服務(wù)費(fèi)和銀行卡清算組織網(wǎng)絡(luò)服務(wù)費(fèi)。 發(fā)改委通知附件顯示的銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，維持了現(xiàn)行刷卡手續(xù)費(fèi)行業(yè)差別化定價(jià)，總體下調(diào)幅度在23%至24%，其中餐飲娛樂(lè)類(lèi)下調(diào)幅度高達(dá)37.5%，利好消費(fèi)者。 相關(guān)受益?zhèn)€股包括：深桑達(dá)A、新大陸、證通電子、新國(guó)都、信雅達(dá)、衛(wèi)士通、華虹計(jì)通。其中，深桑達(dá)A的POS產(chǎn)品進(jìn)入江蘇、上海、湖北等地大型零售連鎖企業(yè)，商用POS業(yè)務(wù)穩(wěn)定增長(zhǎng)。 另外，證通電子為國(guó)內(nèi)ATM加密鍵盤(pán)龍頭企業(yè)，占據(jù)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)36%份額，與全球主要ATM整機(jī)廠商都建立業(yè)務(wù)聯(lián)系，在國(guó)內(nèi)銀行自助服務(wù)終端領(lǐng)域，已取得前三強(qiáng)市場(chǎng)地位，產(chǎn)品已進(jìn)入中國(guó)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、建設(shè)銀行、郵儲(chǔ)銀行、招商銀行等20多家國(guó)內(nèi)銀行。 部分受益銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整的個(gè)股，深桑達(dá)A、新大陸、證通電子、新國(guó)都、信雅達(dá)、衛(wèi)士通、華虹計(jì)通。 國(guó)內(nèi)成品油價(jià)上調(diào)窗口再度打開(kāi) 據(jù)報(bào)道，春節(jié)期間，國(guó)際油價(jià)一路走高，其中布倫特油價(jià)盤(pán)中一度突破每桶119美元，創(chuàng)出近9個(gè)月以來(lái)的新高。隨著國(guó)際油價(jià)走高，國(guó)內(nèi)成品油調(diào)價(jià)參照的三地原油變化率已突破4%的油價(jià)上調(diào)紅線，使得國(guó)內(nèi)成品油價(jià)的上調(diào)窗口再度打開(kāi)。受此消息影響，昨日泰山石油、準(zhǔn)油股份、中國(guó)石化、樂(lè)山電力和廣聚能源等受益股漲幅均超1%。 多家業(yè)內(nèi)機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)調(diào)價(jià)將延遲幾日，或至元宵節(jié)后兌現(xiàn)，上調(diào)幅度約在350元至400元/噸，折合93#汽油0.27-0.31元/升，0#柴油0.30-0.34元/升。意味著北上廣地區(qū)93#汽油將再次回到8元以上的價(jià)格，國(guó)內(nèi)絕大多數(shù)地區(qū)的97#汽油都將步入8元時(shí)代。 目前，中石油、中石化已提前開(kāi)始控制銷(xiāo)售、推漲油價(jià)，部分地區(qū)柴油已漲至批發(fā)限價(jià)附近。 此外，市場(chǎng)預(yù)計(jì)，春節(jié)過(guò)后，隨著工礦、基建、物流運(yùn)輸?shù)刃袠I(yè)陸續(xù)開(kāi)工，柴油終端消費(fèi)增加，預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)成品油市場(chǎng)將延續(xù)上漲態(tài)勢(shì)。 與此同時(shí)，新成品油定價(jià)機(jī)制出臺(tái)預(yù)期再度升溫。 分析人士指出，以下五類(lèi)股受益石油漲價(jià)預(yù)期。一、加油站股票；泰山石油、廣聚能源、準(zhǔn)油股份、海越股份、甚至于中國(guó)石油和中國(guó)石化這兩桶油都有表現(xiàn)機(jī)會(huì)。二、煤炭等替代能源：如長(zhǎng)春燃?xì)膺@些燃?xì)夤梢灿袡C(jī)會(huì)。三、甲乙醇汽油：代表為豐原生化。四、新能源概念：尤其是太陽(yáng)能往往在加油價(jià)之后表現(xiàn)突出，如樂(lè)山電力。五、新能源汽車(chē)：以往來(lái)看，以成飛集成代表的鋰電池概念股和以?shī)W特迅為代表的充電站股票機(jī)會(huì)比較大。 部分受益油價(jià)上漲預(yù)期的個(gè)股，泰山石油、廣聚能源、準(zhǔn)油股份、海越股份、中國(guó)石油、中國(guó)石化、長(zhǎng)春燃?xì)?、?lè)山電力、成飛集成。