每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 戴高城 發(fā)自浙江    

每經(jīng)記者 戴高城 發(fā)自浙江

繼大股東作出最高15億元增持承諾后，在即將召開(kāi)股東大會(huì)前夕，東電B再作出“誠(chéng)意”姿態(tài)。

5月28日，東電B股連續(xù)發(fā)布兩則公告，一則是有關(guān)控股股東浙江浙能電力股份有限公司 （以下簡(jiǎn)稱(chēng)浙能電力）對(duì)外投資核能的消息，另一則同樣與浙能電力有關(guān)，內(nèi)容是實(shí)控人浙江省能源集團(tuán)有限公司相關(guān)利潤(rùn)分配及資本公積金轉(zhuǎn)增股本的提議承諾。

一位長(zhǎng)期關(guān)注東電B轉(zhuǎn)A股事宜的投資人向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，主導(dǎo)此次重組的大股東試圖緩和與小股東的矛盾，以獲得進(jìn)一步支持。

根據(jù)東電B此前公告，5月30日將召股東大會(huì)，審議浙能換股吸收合并公司方案，此舉意味著首例B轉(zhuǎn)A股將迎來(lái)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)。

密集布局核電

根據(jù)東電B最新的公告，其控股股東浙能電力擬以自有資金16.2億元向秦山核電增加注冊(cè)資本14億元，增資完成后浙能電力持有的秦山核電股權(quán)比例由0%增至28%。

上述公告還表明，浙能電力與秦山核電、中國(guó)核電已于今年4月9日簽署了增資協(xié)議書(shū)，協(xié)議并于5月24日正式開(kāi)始生效。

公告還表示，秦山核電主要負(fù)責(zé)的房?jī)r(jià)愛(ài)山核電1號(hào)機(jī)組已于2008年12月開(kāi)工建設(shè)，2號(hào)機(jī)組已于2009年7月開(kāi)工建設(shè)，計(jì)劃1號(hào)機(jī)組于2014年建成投產(chǎn)。

實(shí)際上，對(duì)于這家以火力發(fā)電為主的浙能電力近年來(lái)不斷投資核電。其公告顯示，除本次增持秦山核電28%的股權(quán)外，浙能電力目前還參股秦山聯(lián)營(yíng)有限公司 （持股比例20%），秦山第三核電有限公司（持股比例10%）、三門(mén)核電有限公司（持股比例20%）以及中核遼寧核電有限公司（持股比較10%）。

對(duì)于本次增資秦山核電，東電B稱(chēng)，預(yù)計(jì)項(xiàng)目投資回收期為約為15年，內(nèi)部收益率為9%。其認(rèn)為，“通過(guò)本次增資，浙能電力參股核電機(jī)組權(quán)益裝機(jī)容量和權(quán)益發(fā)電量將進(jìn)一步增加，對(duì)外投資的發(fā)電機(jī)組資產(chǎn)質(zhì)量將繼續(xù)提高，盈利能力也將相應(yīng)增強(qiáng)”。

對(duì)于此次公布核電投資計(jì)劃，上述投資人認(rèn)為，說(shuō)明重組主導(dǎo)方試圖通過(guò)自己的行業(yè)優(yōu)勢(shì)以及背景資源向市場(chǎng)傳遞出浙能電力的資產(chǎn)，以及盈利能力要優(yōu)于以火力發(fā)電為主的東南發(fā)電，進(jìn)一步說(shuō)服部分“鬧意見(jiàn)”的小股東。

利潤(rùn)分配的提議承諾

值得注意的是，東電B最新公告稱(chēng)，為充分保障浙能電力換股吸收合并東南發(fā)電中東南發(fā)電股東的利益，實(shí)際控制人浙江省能源集團(tuán)有限公司就浙能電力上市后最近一個(gè)季度末利潤(rùn)分配及資本公積金轉(zhuǎn)增股本等相關(guān)事宜作出承諾。

承諾包括：浙能電力在A股上市后，浙江省能源集團(tuán)有限公司向浙能電力董事會(huì)提議進(jìn)行利潤(rùn)分配和資本公積金轉(zhuǎn)增股本方案，方案內(nèi)容為以2013年1月1日浙能電力上市后最近一個(gè)季度末的盈利為基礎(chǔ)，向全體股東分配該期間可供分配利益的比例不低于30%，同時(shí)，以本次合并完成后浙能電力總股本為基數(shù)，用資本公積金向全體股東每10股轉(zhuǎn)增3股。

對(duì)于此次利潤(rùn)分配以及資本公積金轉(zhuǎn)增股本的提議承諾，有市場(chǎng)研究人士向 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者稱(chēng)，重組主導(dǎo)方在向外界傳遞浙能電力上市后的市場(chǎng)想象空間，促使增加投資者對(duì)其股票的信心。

此前，浙能電力控股股東浙能集團(tuán)承諾，若浙能電力于上交所上市之日起3個(gè)交易日內(nèi)，任一交易日的A股股票收盤(pán)價(jià)低于5.53元/股，則浙能集團(tuán)將投入累計(jì)不超過(guò)人民幣15億元資金進(jìn)行增持。

需要指出的是，長(zhǎng)期進(jìn)行利潤(rùn)分配實(shí)施的東電B在本次合并進(jìn)程中并未實(shí)施2012年度利潤(rùn)分配方案。據(jù)東電B此前分配方案，2012年度公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)約7.5億元 （母公司利潤(rùn)表口徑）。按10%的比例提取盈余公積7500萬(wàn)元后，當(dāng)年可供分配利潤(rùn)為6.75億元，公司2012年底累計(jì)可分配利潤(rùn)24.3億元