編者按：隨著兩融標(biāo)的擴(kuò)容等多項(xiàng)支持政策出爐，以及A股做多熱情持續(xù)高漲，近日，滬深兩市兩融余額迭創(chuàng)新高，已突破3100億元關(guān)口。 而最新公布的10月18日兩融數(shù)據(jù)更是清晰地顯示出資本的強(qiáng)烈買入意愿。據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》市場(chǎng)研究中心統(tǒng)計(jì)顯示，截至10月18日，融資融券余額為3104.43億元，環(huán)比小幅增加2.49%。其中，融資余額為3068.03億元，環(huán)比小幅增加2.56%；融券余額為36.41億元，環(huán)比小幅減少2.80%。從個(gè)券融資情況看，自10月8日至10月18日，融資凈買入的個(gè)券有491只，占融資融券標(biāo)的股總數(shù)的70.1%。其中，信息設(shè)備（100%）、餐飲旅游（100%）和輕工制造（87.5%）等三行業(yè)融資凈買入標(biāo)的股數(shù)量占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)比例居前。本文今日特對(duì)以上三行業(yè)及其個(gè)股進(jìn)行分析研究，以饗讀者。 信息設(shè)備通信業(yè)有望迎來(lái)盈利拐點(diǎn) 據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》市場(chǎng)研究中心數(shù)據(jù)顯示，自10月8日至10月18日，在融資融券標(biāo)的的20只信息設(shè)備股中，其中，有20只個(gè)券期間實(shí)現(xiàn)融資凈買入，占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)的100.00%，期間累計(jì)融資凈買入額為125454.68萬(wàn)元，而該行業(yè)也成為申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)中，融資凈買入標(biāo)的股數(shù)量占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)比例排名第一的行業(yè)。 統(tǒng)計(jì)顯示，10月8日至10月18日融資凈買入的20只個(gè)券中，期間融資凈買入額超過(guò)5000萬(wàn)元的個(gè)券有9只，它們分別為：中興通訊（16353.71萬(wàn)元）、同方股份（12434.12萬(wàn)元）、億陽(yáng)信通（11595.07萬(wàn)元）、日海通訊（11027.01萬(wàn)元）、星網(wǎng)銳捷（10770.98萬(wàn)元）、浪潮信息（8796.24萬(wàn)元）、紫光股份（8036.28萬(wàn)元）、中天科技（6882.64萬(wàn)元）和威創(chuàng)股份（5141.75萬(wàn)元）。 從市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，這20只個(gè)股在10月份以來(lái)二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)也十分出色，有8只個(gè)股10月份以來(lái)漲幅跑贏大盤（上證指數(shù)同期漲幅為2.51%）。它們分別為：億陽(yáng)信通（36.59%）、網(wǎng)宿科技（31.58%）、浪潮信息（6.55%）、中興通訊（5.12%）、國(guó)脈科技（4.28%）、同方股份（3.87%）、光迅科技（3.63%）和中天科技（2.89%）。 對(duì)于行業(yè)的未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)，太平洋表示，2013年上半年國(guó)內(nèi)運(yùn)營(yíng)商資本開支僅完成為34%，在較大程度上影響了上半年乃至三季度設(shè)備商的業(yè)績(jī)。但隨著中移動(dòng)下半年開始TD-LTE建設(shè)、電信加大LTE試驗(yàn)網(wǎng)投資、“寬帶中國(guó)”戰(zhàn)略推出，下半年4G、固網(wǎng)寬帶投資將加速，全年運(yùn)營(yíng)商資本開支同比增長(zhǎng)10%的計(jì)劃目標(biāo)完成?？春盟募径?G投資主題下，無(wú)線主設(shè)備、射頻器件、規(guī)劃設(shè)計(jì)、配套設(shè)備等細(xì)分行業(yè)的投資機(jī)會(huì)。重點(diǎn)推薦受益于4G牌照發(fā)放、業(yè)績(jī)拐點(diǎn)到來(lái)的設(shè)備商龍頭中興通訊，以及光通信設(shè)備廠商烽火通信。 個(gè)股方面，長(zhǎng)江證券表示，通信行業(yè)需求持續(xù)向上且盈利水平穩(wěn)步提升，行業(yè)有望迎來(lái)盈利拐點(diǎn)，持續(xù)看好行業(yè)的投資機(jī)會(huì)。重點(diǎn)推薦：烽火通信、中興通訊、中恒電氣、光迅科技和宜通世紀(jì)。 輕工制造布局業(yè)績(jī)超預(yù)期品種 據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》市場(chǎng)研究中心數(shù)據(jù)顯示，自10月8日至10月18日，在融資融券標(biāo)的的8只輕工制造股中，其中，有7只個(gè)券期間實(shí)現(xiàn)融資凈買入，占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)的87.50%，期間累計(jì)融資凈買入額為25504.16萬(wàn)元，而該行業(yè)也成為申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)中，融資凈買入標(biāo)的股數(shù)量占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)比例排名第三的行業(yè)。 統(tǒng)計(jì)顯示，10月8日至10月18日融資凈買入的7只個(gè)券中，期間融資凈買入額超過(guò)5000萬(wàn)元的個(gè)券有3只，它們分別為：勁嘉股份（7383.73萬(wàn)元）、中福實(shí)業(yè)（6381.43萬(wàn)元）和豐林集團(tuán)（6017.48萬(wàn)元）。 從市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，這7只個(gè)股在10月份以來(lái)二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)也十分出色，有6只個(gè)股10月份以來(lái)漲幅跑贏大盤（上證指數(shù)同期漲幅2.51%）。它們分別為：豐林集團(tuán)（27.73%）、勁嘉股份（10.11%）、中福實(shí)業(yè)（9.13%）、景興紙業(yè)（7.66%）、福建南紙（3.54%）和東方金鈺（2.57%）。 對(duì)于輕工制造股的后市走勢(shì)，廣發(fā)證券表示，四季度作為生活用紙傳統(tǒng)旺季，在下游需求穩(wěn)步回升和原料價(jià)格上漲的帶動(dòng)下，紙價(jià)存在進(jìn)一步提升的可能，但回暖速度將慢于往年。龍頭企業(yè)能夠憑借渠道品牌優(yōu)勢(shì)在淡季市場(chǎng)趁機(jī)擴(kuò)大市場(chǎng)份額，給予生活用紙龍頭企業(yè)“買入”評(píng)級(jí)。近期紙包裝原料價(jià)格繼續(xù)走穩(wěn)，塑料包裝原料價(jià)格持續(xù)反彈，增長(zhǎng)幅度在1%至3%。最新數(shù)據(jù)顯示，以食品飲料、日化用品等內(nèi)需消費(fèi)品客戶為主的下游子行業(yè)，其業(yè)績(jī)?cè)鏊俚拇_定性明顯強(qiáng)于行業(yè)平均水平。綜合考慮下游訂單的穩(wěn)定性和目前的估值水平，推薦合興包裝和永新股份。 個(gè)股方面，申銀萬(wàn)國(guó)認(rèn)為，布局三季度業(yè)績(jī)超預(yù)期的公司，如美克股份、索菲亞、晨鳴紙業(yè)、奧瑞金。除了追蹤業(yè)績(jī)的逐季變化，也關(guān)注在經(jīng)營(yíng)理念方面有進(jìn)展和突破的公司，不僅構(gòu)成未來(lái)新的盈利增長(zhǎng)點(diǎn)，也將驅(qū)動(dòng)公司估值水平的變化。如涉足電子煙業(yè)務(wù)的煙包企業(yè)（上海綠新、東風(fēng)股份），在營(yíng)銷方面有所突破的喜臨門和宜華木業(yè)。 餐飲旅游三季度行業(yè)景氣回升 據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》市場(chǎng)研究中心數(shù)據(jù)顯示，自10月8日至10月18日，在融資融券標(biāo)的的3只餐飲旅游股中，其中，有3只個(gè)券期間實(shí)現(xiàn)融資凈買入，占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)的100.00%，期間累計(jì)融資凈買入額為28115.55萬(wàn)元，而該行業(yè)也成為申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)中，融資凈買入標(biāo)的股數(shù)量占行業(yè)所含融資融券標(biāo)的股總數(shù)比例排名第二的行業(yè)。 統(tǒng)計(jì)顯示，10月8日至10月18日融資凈買入的3只個(gè)券中，期間融資凈買入額超過(guò)5000萬(wàn)元的個(gè)券有2只，它們分別為：號(hào)百控股（15365.88萬(wàn)元）和中青旅（9287.72萬(wàn)元）。 比較典型的是號(hào)百控股，10月8日至10月18日該股融資買入額為68403.82萬(wàn)元，期間融資償還額為53037.94萬(wàn)元，期間融資凈買入額達(dá)15365.88萬(wàn)元，顯示出市場(chǎng)對(duì)其走勢(shì)的持續(xù)看好。申銀萬(wàn)國(guó)認(rèn)為，號(hào)百控股收購(gòu)集團(tuán)積分管理業(yè)務(wù)，維持公司預(yù)測(cè)2013年至2015年每股收益分別為：0.24元、0.25元和0.27元，考慮到公司成為電信集團(tuán)創(chuàng)新業(yè)務(wù)平臺(tái)的發(fā)展方向，以及未來(lái)資產(chǎn)注入預(yù)期，對(duì)公司股票維持“增持”評(píng)級(jí)。 從市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，這3只個(gè)股在10月份以來(lái)二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)也十分出色，有2只個(gè)股10月份以來(lái)漲幅跑贏大盤（上證指數(shù)同期漲幅2.51%）。它們分別為：號(hào)百控股（18.49%）和中青旅（16.35%）。 對(duì)于餐飲旅游板塊的投資策略，國(guó)泰君安表示，三季度行業(yè)景氣回升：9月份海南省接待游客267.7萬(wàn)人，環(huán)比增長(zhǎng)14.9%；浙江省接待國(guó)內(nèi)游客4000萬(wàn)人次，環(huán)比增長(zhǎng)19.4%，環(huán)比均加快，浙江增速達(dá)年內(nèi)最高。旅游研究院發(fā)布三季度旅游經(jīng)濟(jì)分析，行業(yè)景氣度自2012年第四季度以來(lái)首次回升。繼續(xù)看好休閑游市場(chǎng)發(fā)展，建議關(guān)注自然景區(qū)客流增速改善帶來(lái)的價(jià)值修復(fù)行情。持續(xù)重點(diǎn)推薦休閑游五朵金花：中國(guó)國(guó)旅、中青旅、宋城股份、騰邦國(guó)際、錦江股份。 文章鏈接http://finance.qq.com/a/20131022/001879.htm