存款保險(xiǎn)制度即將出臺(tái)

解開(kāi)金融改革深化之結(jié)

存款保險(xiǎn)制度框架：強(qiáng)制保險(xiǎn)、有限賠付和風(fēng)險(xiǎn)差別費(fèi)率機(jī)制

強(qiáng)制保險(xiǎn)：存款保險(xiǎn)覆蓋大中小銀行等所有的存款類金融機(jī)構(gòu)

風(fēng)險(xiǎn)差別費(fèi)率機(jī)制：以低費(fèi)率起步，保費(fèi)不會(huì)對(duì)正常經(jīng)營(yíng)構(gòu)成額外負(fù)擔(dān)

有限賠付：賠付限額可能覆蓋99%以上賬戶（比如50萬(wàn)元）。實(shí)行限額保險(xiǎn)，并非“50萬(wàn)元以上沒(méi)有安全保障了”

存款保險(xiǎn)定位于“風(fēng)險(xiǎn)最小化型”，具備必要的早期糾正和風(fēng)險(xiǎn)處置職責(zé)

⊙記者李丹丹○編輯楓林

多年來(lái)“只聞樓梯響，不見(jiàn)人下來(lái)”的我國(guó)存款保險(xiǎn)制度，即將登上歷史舞臺(tái)，有望在兩會(huì)后推出。

5日上午，李克強(qiáng)總理在政府工作報(bào)告中提出，今年深化金融體制改革的主要任務(wù)之一是建立存款保險(xiǎn)制度，健全金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)處置機(jī)制。10日，央行行長(zhǎng)周小川也表示，存款保險(xiǎn)制度有望在2014年推出。

據(jù)了解，“強(qiáng)制保險(xiǎn)”、“有限賠付”和“風(fēng)險(xiǎn)差別費(fèi)率機(jī)制”是我國(guó)存款保險(xiǎn)制度設(shè)計(jì)的重要方面，也是各國(guó)存款保險(xiǎn)制度的通行做法。周小川在去年年底發(fā)表的《全面深化金融業(yè)改革開(kāi)放加快完善金融市場(chǎng)體系》的署名文章中也明確提及。

存款保險(xiǎn)將同步覆蓋大中小銀行等所有的存款類金融機(jī)構(gòu)。至于具體的賠付限額，國(guó)際上并沒(méi)有通用標(biāo)準(zhǔn)，需要在防范道德風(fēng)險(xiǎn)與維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定之間進(jìn)行權(quán)衡與決策。國(guó)際上普遍的經(jīng)驗(yàn)是，使絕大部分存款人，例如90%或95%以上得到全額保障。

據(jù)悉，我國(guó)的存款保險(xiǎn)賠付限額可能覆蓋99%以上賬戶（比如50萬(wàn)元）。實(shí)行限額保險(xiǎn)，并非“50萬(wàn)元以上沒(méi)有安全保障了”。銀行即使破產(chǎn)，也只是破股東的產(chǎn)，而不是破存款人的產(chǎn)。存款保險(xiǎn)處置問(wèn)題銀行時(shí)，大多采取過(guò)橋銀行、收購(gòu)與承接等方式，將問(wèn)題銀行的存款轉(zhuǎn)移到一家健康銀行，實(shí)際上使存款人得到100%的保障。

業(yè)界專家普遍認(rèn)為，實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)差別費(fèi)率，通過(guò)經(jīng)濟(jì)手段形成正向激勵(lì)機(jī)制，客觀上可以加強(qiáng)對(duì)金融機(jī)構(gòu)盲目擴(kuò)張和冒險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)行為的約束，促進(jìn)其穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)與健康發(fā)展，有效防止和疏導(dǎo)金融體系的風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)際金融危機(jī)后，越來(lái)越多的國(guó)家和地區(qū)均引入風(fēng)險(xiǎn)差別費(fèi)率。近年新建立存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家和地區(qū)，如中國(guó)香港、新加坡、蒙古等，都在起步時(shí)直接引入差別費(fèi)率。

具體到我國(guó)，金融機(jī)構(gòu)普遍呼吁，單一費(fèi)率就是吃大鍋飯，道德風(fēng)險(xiǎn)太大，應(yīng)實(shí)行差別費(fèi)率，認(rèn)為這是存款保險(xiǎn)制度有效運(yùn)行的關(guān)鍵?；镜脑瓌t是，費(fèi)率水平與銀行的風(fēng)險(xiǎn)掛鉤，對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)行高費(fèi)率，反之實(shí)行低費(fèi)率，與金融機(jī)構(gòu)類型及規(guī)模沒(méi)有必然聯(lián)系。

據(jù)悉，我國(guó)存款保險(xiǎn)制度將以低費(fèi)率起步，費(fèi)率水平遠(yuǎn)低于絕大多數(shù)國(guó)家建立存款保險(xiǎn)制度時(shí)的水平，保費(fèi)征收對(duì)金融機(jī)構(gòu)的財(cái)務(wù)影響很小，不會(huì)對(duì)正常經(jīng)營(yíng)構(gòu)成額外負(fù)擔(dān)。

在職能設(shè)計(jì)上，充分借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)，我國(guó)存款保險(xiǎn)應(yīng)定位于“風(fēng)險(xiǎn)最小化型”，具備必要的早期糾正和風(fēng)險(xiǎn)處置職責(zé)。從金融機(jī)構(gòu)角度看，存款保險(xiǎn)制度通過(guò)及時(shí)糾正措施，有助于加強(qiáng)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)約束，促使金融機(jī)構(gòu)審慎經(jīng)營(yíng)。從各國(guó)和地區(qū)的情況看，存款保險(xiǎn)制度都擁有不同程度的現(xiàn)場(chǎng)檢查權(quán)。賦予存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)必要的現(xiàn)場(chǎng)檢查權(quán)，有利于對(duì)風(fēng)險(xiǎn)做到“早發(fā)現(xiàn)”和“早處置”，是對(duì)監(jiān)管的有益補(bǔ)充。從處置機(jī)制角度，作為市場(chǎng)化的風(fēng)險(xiǎn)處置機(jī)制和平臺(tái)，存款保險(xiǎn)主要運(yùn)用于收購(gòu)與承接、經(jīng)營(yíng)中救助等市場(chǎng)化處置方式，高效化解不同類型的金融風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)行較快有序的市場(chǎng)化退出和靈活的專業(yè)化處置，降低金融風(fēng)險(xiǎn)處置成本。

專家稱，在改革已經(jīng)涉足深水區(qū)的當(dāng)下，存款保險(xiǎn)制度猶如一個(gè)結(jié)，不及時(shí)地解開(kāi)，將影響整個(gè)金融體制改革向前推進(jìn)。而適時(shí)推出存款保險(xiǎn)制度，不僅為防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)打造堅(jiān)固的制度保障，而且為利率市場(chǎng)化進(jìn)一步改革、發(fā)展由民營(yíng)資本為主發(fā)起設(shè)立的中小銀行等改革提供堅(jiān)實(shí)的制度保障。