16家上市銀行涉房固定資產(chǎn)“失真”：至少萬億元未入賬

如果將計價模式由國內(nèi)現(xiàn)行的成本模式改為國際慣用的公允價值模式，銀行資本充足率將大幅增加，再融資壓力陡降

■本報記者 張 歆

一座座高樓大廈以及其驚人的市價，竟然在上市銀行的財報中集體縮水甚至隱身了。

這當(dāng)然不是神話，也不是魔術(shù)，甚至并不依靠違規(guī)的騰挪資產(chǎn)。確切的說，在會計準(zhǔn)則的“掩護(hù)”下，16家上市銀行的自有房產(chǎn)以成本加折舊的形式躺在報表上，而其真實(shí)的交易價值卻并未入賬，成為了一筆看得見卻用不了的“私房錢”。

據(jù)《證券日報》記者獨(dú)家統(tǒng)計，截至今年一季度末，上市銀行的自有涉房固定資產(chǎn)凈值約為4924億元，今年全年很可能將突破5000億元。即使按照最保守的估計，這部分資產(chǎn)的市價也將達(dá)到1.4萬億元，較目前的凈值“富余”近1萬億元；如果估價再大膽一點(diǎn)，則賬外隱藏的資產(chǎn)價值可能達(dá)到數(shù)萬億元。

16家銀行涉房固定資產(chǎn)

凈值合計接近5000億元

如果想要搞清楚上市銀行自有涉房資產(chǎn)(不是簡單的房產(chǎn)以及建筑物，還包括在建工程、裝修等其余費(fèi)用)的規(guī)模和結(jié)構(gòu)，我們必須先理順上市銀行固定資產(chǎn)的總規(guī)模和增速等相關(guān)情況。

同花順數(shù)據(jù)顯示，截至今年一季度末，16家上市銀行固定資產(chǎn)合計7409億元。其中，四大行固定資產(chǎn)規(guī)模最為龐大，合計超過5831億元。四大行中，中行和農(nóng)行的固定資產(chǎn)規(guī)模長期占據(jù)前兩位，而工商銀行和建設(shè)銀行則分列第三和第四位。數(shù)據(jù)還顯示，截至去年年底，上市銀行的固定資產(chǎn)合計為7341億元。也就是說，今年一季度的增量約為68億元，單季度的資產(chǎn)增速接近1%。

不過，上市銀行的固定資產(chǎn)并不僅僅包含房地產(chǎn)，按照上市銀行在年報中的界定，固定資產(chǎn)主要包括房屋及建筑物、辦公設(shè)備及運(yùn)輸工具。其中，對于絕大多數(shù)上市銀行來說房屋及建筑物和在建工程的資產(chǎn)規(guī)模都最為龐大，辦公設(shè)備和運(yùn)輸工具的資產(chǎn)凈值在固定資產(chǎn)中的占比多數(shù)在20%-40%之間。

以招商銀行為例，該行截至2013年年底的固定資產(chǎn)凈值為233億元，其中，房屋及建筑物、裝修費(fèi)和在建工程的資產(chǎn)凈值合計186億元，電子設(shè)備及運(yùn)輸工具的資產(chǎn)凈值合計約為47億元。

本報記者對于16家上市銀行截至2013年年底房屋及建筑物、裝修費(fèi)和在建工程的合計資產(chǎn)凈值進(jìn)行逐一統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，不包含南京銀行的15家上市銀行的合計凈值為4856億元。

其中，農(nóng)業(yè)銀行的凈值最高，超過了1200億元；建行次之，超過了950億元；而工商銀行和中國銀行的涉房資產(chǎn)凈值比較接近，均超過了826億元。股份制銀行中，招商銀行賬面的涉房固定資產(chǎn)凈值最高，興業(yè)銀行其次，中信銀行排名第三，上述三家銀行的資產(chǎn)凈值均超過了100億元。

考慮到南京銀行的固定資產(chǎn)總量約為寧波銀行九成多以及寧波銀行涉房資產(chǎn)凈值為20.5億元，測算南京銀行上述相關(guān)凈值約為19億元，也就是說，16家銀行涉房固定資產(chǎn)賬面凈值約為4875億元，占固定資產(chǎn)的總比重約為66%。如果按照一季度固定資產(chǎn)的增速來推算，截至一季度末，上市銀行的涉房固定資產(chǎn)凈值約為4924億元，今年全年很可能將突破5000億元。

而如果按照上述數(shù)據(jù)和方法測算上市銀行2012年的相關(guān)數(shù)據(jù)，截至當(dāng)年年末的涉房固定資產(chǎn)凈值尚不足4000億元。