每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 朱丹丹 發(fā)自北京    

每經(jīng)記者 朱丹丹 發(fā)自北京

最近幾年，中國(guó)P2P行業(yè)出現(xiàn)爆發(fā)式生長(zhǎng)，發(fā)展至今，P2P平臺(tái)也衍生出很多模式。

近日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者調(diào)查了解到，目前，中國(guó)P2P行業(yè)線下推廣招數(shù)各有不同，比如嫁接小貸公司，同城“O2O”模式，牽手便利店、報(bào)刊亭及房產(chǎn)中介等。

“采取各種方式進(jìn)行線下推廣，簡(jiǎn)單一點(diǎn)說(shuō)就是節(jié)省推廣成本，充分利用資源。而找到與便利店等合作的模式，則有利于資源共享?！盓微貸CEO陸浪濤指出。

多位業(yè)內(nèi)人士向記者表示，由于目前國(guó)內(nèi)的征信體系不完善，純平臺(tái)模式較難適應(yīng)目前的金融環(huán)境，很多P2P平臺(tái)因此在模式上進(jìn)行了本土化創(chuàng)新，就出現(xiàn)了線上線下相結(jié)合的模式。不過(guò)，隨著征信體系的不斷完善，未來(lái)純線上運(yùn)營(yíng)的P2P平臺(tái)或?qū)⒈l(fā)出強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)力。

線下推廣創(chuàng)新模式頻出/

近日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，與宜信（大量的線下物理網(wǎng)點(diǎn)和業(yè)務(wù)員，銷售和授信審核主要放在線下完成）、拍拍貸（堅(jiān)持純線上授信審核）等模式不同，一些P2P平臺(tái)各出奇招進(jìn)行線下推廣。

除較早的有利網(wǎng)嫁接小貸公司、翼龍貸同城借貸O2O模式，即把P2P變成社區(qū)里的普惠金融之外，E微貸目前在湖南省與便利店、報(bào)刊亭等進(jìn)行合作；北京一家3月剛成立的P2P平臺(tái)則牽手房產(chǎn)中介開展業(yè)務(wù)。

一邊是亟待提高融資規(guī)模的小貸公司，一邊是渴求投資標(biāo)的、提升交易規(guī)模的P2P平臺(tái)。基于此，以有利網(wǎng)為代表的一批平臺(tái)，選擇線下與小額貸款機(jī)構(gòu)一起設(shè)計(jì)產(chǎn)品、線上尋找客戶。

所謂與小貸機(jī)構(gòu)合作的模式，就是考慮到在線上無(wú)法完成對(duì)借款者的信用調(diào)查，平臺(tái)借助現(xiàn)有小貸公司的資源，由其負(fù)責(zé)發(fā)展線下借款人，完成客戶信用考察、審核、貸后管理、催收等工作，并提供本息擔(dān)保。

“采取線上對(duì)接有理財(cái)需求的投資人，線下與小貸機(jī)構(gòu)合作的模式，實(shí)現(xiàn)資金高效匹配。公司在選擇合作的小貸機(jī)構(gòu)時(shí)，通常選擇和對(duì)接有成熟信審技術(shù)、連鎖化經(jīng)營(yíng)、商業(yè)模式先進(jìn)的小貸機(jī)構(gòu)，并要求小貸機(jī)構(gòu)為所推薦的借款客戶提供100%本息擔(dān)保，如借款人發(fā)生違約，直接進(jìn)行代償，保證投資人安全?！庇欣W(wǎng)相關(guān)人士指出。

與此同時(shí)，同城“O2O”模式亦成為線下推廣的重要方式之一。

“‘同城O2O’模式下，公司在全國(guó)數(shù)百個(gè)城市建立了運(yùn)營(yíng)中心，并深入社區(qū)和鄉(xiāng)鎮(zhèn)開設(shè)借貸、理財(cái)體驗(yàn)店?！荗2O’借貸，是指借款用戶只可在設(shè)有翼龍貸網(wǎng)運(yùn)營(yíng)中心的城市才可申請(qǐng)借貸，且在該地長(zhǎng)期居住、擁有固定資產(chǎn)；該地運(yùn)營(yíng)中心會(huì)對(duì)借款用戶進(jìn)行貸前盡職調(diào)查，入戶家訪，以家庭為單位全面評(píng)估其借款用途、信用情況、經(jīng)濟(jì)狀況以及還款能力等，并按需要完成貸后管理工作；借款用戶與放款用戶之間的交易則完全在線上進(jìn)行?！笔讉€(gè)提倡同城概念的翼龍貸一位內(nèi)部人士介紹道。

除了上述模式外，P2P平臺(tái)還將目光瞄向了房產(chǎn)中介、便利店甚至報(bào)刊亭。

“目前，公司幾乎與北京所有的房產(chǎn)中介都有合作，操作模式就是房產(chǎn)中介將需要短期貸款的客戶介紹到平臺(tái)來(lái)，平臺(tái)通過(guò)對(duì)客戶進(jìn)行資質(zhì)審核，再?zèng)Q定是否貸款給該客戶?！北本┑貐^(qū)一家P2P平臺(tái)的總經(jīng)理介紹說(shuō)。

談及風(fēng)控，他進(jìn)一步指出，風(fēng)控模式無(wú)疑是平臺(tái)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。首先，房產(chǎn)中介相當(dāng)于已經(jīng)做了簡(jiǎn)單的風(fēng)控，因?yàn)樗鼈儗?duì)客戶是不是唯一住房、月供多少等信息都相對(duì)比較清楚；其次，當(dāng)房產(chǎn)中介推薦到平臺(tái)，平臺(tái)會(huì)以借款人有多少種還款方式為切入點(diǎn)，再去了解客戶借貸金額和資產(chǎn)值，一定要保證一旦還不了錢，能通過(guò)出售資產(chǎn)償還借款。

深圳的E微貸則在湖南采取與線下的便利店、報(bào)刊亭等進(jìn)行合作的模式，形成業(yè)務(wù)聯(lián)盟，實(shí)現(xiàn)資源共享。

E微貸CEO陸浪濤告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者，其主要運(yùn)營(yíng)模式為：通過(guò)遍布全城的便利店、報(bào)刊亭作為公司推薦聯(lián)盟網(wǎng)點(diǎn)，利用現(xiàn)有的便利店作為業(yè)務(wù)廣告營(yíng)銷的切入點(diǎn)，將店內(nèi)人流量帶來(lái)的廣告效應(yīng)通過(guò)輸出潛在借款客戶的形式達(dá)到變現(xiàn)。公司借助便利店的潛在借款客戶的輸入達(dá)到開拓業(yè)務(wù)的目標(biāo)，同時(shí)節(jié)省大量的營(yíng)銷費(fèi)用，達(dá)到雙贏的目的。

陸浪濤對(duì) 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，關(guān)于E微貸上面借款項(xiàng)目

（目前合作模式的借款金額在1萬(wàn)~5萬(wàn)）的風(fēng)險(xiǎn)控制，總體風(fēng)險(xiǎn)控制策略：件量多，件均小，分散風(fēng)險(xiǎn)，控制總的違約率，用收益覆蓋風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)避單個(gè)業(yè)務(wù)逾期對(duì)公司總體風(fēng)險(xiǎn)的沖擊。

P2P最終將回歸純中介模式/

P2P公司最早源于國(guó)外，作為單純的網(wǎng)絡(luò)中介，只負(fù)責(zé)制定交易規(guī)則和提供交易平臺(tái)，是純線上業(yè)務(wù)模式。但是，我國(guó)許多P2P公司和機(jī)構(gòu)把國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)和國(guó)內(nèi)的現(xiàn)狀及自身企業(yè)的具體情況相互結(jié)合，形成了中國(guó)“本土化”的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸模式，即線上線下相結(jié)合的模式。

“很多P2P平臺(tái)在模式上進(jìn)行了本土化創(chuàng)新，出現(xiàn)了線上線下相結(jié)合的模式，這是我國(guó)P2P模式發(fā)展的第一階段。將來(lái)征信體系完善之后，國(guó)內(nèi)P2P最終也將回歸到純中介平臺(tái)的模式?！鄙鲜鲆睚堎J內(nèi)部人士指出。

積木盒子COO魏偉也指出，中國(guó)主流P2P選擇線上線下模式是有其原因的，美國(guó)有上百年的金融實(shí)踐，其征信、評(píng)級(jí)、第三方數(shù)據(jù)公開透明。而相比之下，我國(guó)金融市場(chǎng)信息化還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，迄今為止，市場(chǎng)上還沒(méi)有一種被驗(yàn)證過(guò)的技術(shù)手段能解決線上風(fēng)控問(wèn)題，線上催收更是難上加難，根源在于征信系統(tǒng)之前都不可能緩解，這個(gè)階段靠線上做風(fēng)控實(shí)在是冒險(xiǎn)，未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)，線上募資線下風(fēng)控的中國(guó)P2P模式仍將是主流。

陸浪濤亦告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者，主要是因?yàn)槟壳皣?guó)內(nèi)的征信體系不完善，沒(méi)有一個(gè)第三方機(jī)構(gòu)可以拿出相對(duì)完整的信用報(bào)告，也就很難把握到客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)。所以為了更好地把握借款客戶的資信狀況，現(xiàn)有P2P公司只能像銀行一樣，增加一個(gè)現(xiàn)場(chǎng)征信——盡職調(diào)查。通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)征信去核實(shí)客戶的基本情況、資產(chǎn)狀況及還款能力的評(píng)估。通過(guò)線下現(xiàn)場(chǎng)征信補(bǔ)充現(xiàn)在央行征信報(bào)告及網(wǎng)絡(luò)信用報(bào)告可能涉及不到的內(nèi)容和狀況。但是隨著國(guó)內(nèi)在征信體系方面的投入和信息共享，征信體系不斷的完善同時(shí)，政府管理者也越來(lái)越重視。

陸浪濤指出，在這種模式中，首先是風(fēng)險(xiǎn)要可控，其次是提高信用審核的效率，縮短考核時(shí)間，其實(shí)這兩個(gè)方面是相沖突的。所以，行業(yè)經(jīng)驗(yàn)及客戶服務(wù)意識(shí)就變得尤為重要。

純線上模式未來(lái)更被看好/

那么，未來(lái)P2P模式是怎樣的？

“未來(lái)純線上運(yùn)營(yíng)的P2P貸款公司將爆發(fā)出強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)力。在P2P貸款本土化的過(guò)程中，從資金需求的挖掘、風(fēng)險(xiǎn)控制盡職調(diào)查、抵押物擔(dān)保到投資資金提供等各個(gè)方面，都結(jié)合了大量的線下經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。雖然短期內(nèi)滿足了用戶需求，但是違背P2P貸款更便捷、在網(wǎng)絡(luò)環(huán)境上才能發(fā)揮最大效用的初衷?！卑鹱稍兎治鰩熤赋?。

他還進(jìn)一步指出，未來(lái)線上P2P公司的發(fā)展?jié)摿h(yuǎn)高于過(guò)度依賴線下操作的公司。短期內(nèi)，線上線下的結(jié)合在國(guó)內(nèi)P2P初期起到了保護(hù)作用，但長(zhǎng)期來(lái)看，過(guò)多的線下活動(dòng)將使P2P失去其普惠性，變成只服務(wù)于個(gè)別資金集團(tuán)的工具，從而失去生命力。

線上線下結(jié)合的P2P貸款公司需要盡早建立只做線上業(yè)務(wù)的投融資平臺(tái)，樹立品牌形象，在行業(yè)內(nèi)寡頭出現(xiàn)之前，為自身未來(lái)的發(fā)展打下基礎(chǔ)。

陸浪濤亦向 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者指出，在目前的信用體系下，肯定是以線上線下結(jié)合的模式為主，但是隨著征信體系的完善及大數(shù)據(jù)的應(yīng)用，純線上模式一定會(huì)越來(lái)越多，因?yàn)榧兙€上模式才會(huì)回到P2P的初衷 （個(gè)人對(duì)個(gè)人的借貸關(guān)系，讓金融脫媒），P2P平臺(tái)僅是一個(gè)交易撮合平臺(tái)，只是為交易的過(guò)程提供相應(yīng)保障——保障交易安全完成和信息的透明。