每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 左越    

每經(jīng)記者 左越

影視行業(yè)的并購曾在A股市場上頗受關(guān)注，但是這股風(fēng)潮近來似乎有降溫之勢。不過，停牌兩個(gè)月的

捷成股份 （300182，前收盤價(jià)24.30元）在今天發(fā)布公告稱擬收購兩個(gè)影視制作公司，交易總金額達(dá)到20.81億元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，正在轉(zhuǎn)型的捷成股份從去年底就開始動(dòng)作--先后成立影視類子公司，參股文化傳媒公司。如今，捷成股份再下一城，攬入兩家影視制作公司。

交易溢價(jià)超過6倍

捷成股份今日公告稱，公司擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金方式收購北京中視精彩影視文化有限公司 （以下簡稱中視精彩）100%股權(quán)、東陽瑞吉祥影視傳媒有限公司 （以下簡稱瑞吉祥）100%股權(quán)，交易總價(jià)為20.81億元。

其中，捷成股份擬以20.38元/股的價(jià)格向熊誠、睿啟開元、梅州久豐、中山久豐、東莞久富、濱鴻影視、瀾溢影視、和暄影視和廣發(fā)信德共計(jì)發(fā)行8674.39萬股，同時(shí)向熊誠、濱鴻影視、瀾溢影視、和暄影視和廣發(fā)信德支付現(xiàn)金3.13億元。

同時(shí)，捷成股份擬向不超過5名特定投資者非公開發(fā)行股份募集配套資金，募集配套資金總額不超過5.90億元，配套資金將用于支付此次交易的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、補(bǔ)充營運(yùn)資金及支付相關(guān)稅費(fèi)。

根據(jù)草案，中視精彩100%股權(quán)評(píng)估結(jié)果為9.15億元，增值率為634%。瑞吉祥100%股權(quán)評(píng)估結(jié)果為11.73億元，增值率為754.79%。

交易各方同時(shí)約定了未來業(yè)績，中視精彩2014年~2017年扣非凈利潤分別不低于6600萬元、9240萬元、1.2億元、1.56億元；瑞吉祥2014年~2017年扣非凈利潤分別不低于9000萬元、1.17億元、1.52億元、1.98億元。

捷成股份謀轉(zhuǎn)型

據(jù)悉，作為影視制作公司，中視精彩和瑞吉祥旗下有眾多影視劇目。中視精彩的團(tuán)隊(duì)曾經(jīng)出品過《孔雀東南飛》、《黃梅戲宗師傳奇》與《憑什么愛你》等熱播電視劇；瑞吉祥的團(tuán)隊(duì)曾經(jīng)出品過 《大漢天子》、《水滸傳》與《十月圍城》等熱播電視劇。并且，瑞吉祥子公司海寧金澤影視文化傳播有限公司還擔(dān)任電視劇《紅高粱》的非執(zhí)行制片方。

值得注意的是，中視精彩、瑞吉祥近一兩年來發(fā)展迅速，尤其是2014年業(yè)績亮眼。2012年、2013年、2014年1~10月中視精彩營業(yè)收入分別為2200.97萬元、5756.96萬元、1.27億元，實(shí)現(xiàn)凈利潤分別為96.31萬元、708.26萬元、3553.17萬元。2012年、2013年、2014年1~10月瑞吉祥營業(yè)收入分別為0元、292.95萬元、2.03億元，凈利潤分別為-5.44萬元、111.33萬元、8019.08萬元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，捷成股份正在從音視頻解決方案“一站式”技術(shù)服務(wù)的廠商向“技術(shù)+影視內(nèi)容制作及整合”雙輪驅(qū)動(dòng)的全方位服務(wù)商轉(zhuǎn)變。

2013年底，捷成股份合資成立了廣西影捷文化發(fā)展有限責(zé)任公司，公司持股比例為49%，目前正在投資拍攝40集電視劇 《丹桂城下》，同時(shí)還整合國內(nèi)影視版權(quán)為東盟各國的華人群體提供內(nèi)容服務(wù)。2014年初，捷成股份又參股了華視網(wǎng)聚（常州）文化傳媒有限公司，進(jìn)一步布局影視內(nèi)容版權(quán)服務(wù)。目前擁有3萬多小時(shí)的新媒體版權(quán)內(nèi)容，并與萬達(dá)、華誼等公司建立合作關(guān)系。