原標題：證監(jiān)會發(fā)力資本市場法制 “四梁八柱”基礎建設

中證網(wǎng)訊（本報記者 徐昭）資本市場的建設和發(fā)展，須臾離不開法律法規(guī)的保障和支持。中國證券報記者日前從證監(jiān)會了解到，2016年，證監(jiān)會本著依法監(jiān)管、從嚴監(jiān)管、全面監(jiān)管理念，扎實推進資本市場法治建設，重點推動建好作為資本市場法律制度基礎的“四梁八柱”，完善資本市場頂層制度設計。

作為“四梁八柱”核心的《證券法》，其修訂工作進展長期以來備受各方關注。在2015年4月全國人大常委會會議“一讀”審議之后，由于種種原因，一直未能安排進行“二讀”。對此，證監(jiān)會作為監(jiān)管部門，從市場監(jiān)管和市場發(fā)展的需要出發(fā)，始終給予高度的關注，并積極研究推進立法進程。

據(jù)了解，證監(jiān)會根據(jù)2015年股市異常波動所反映出來的制度不足問題，結(jié)合實際情況，深入調(diào)查研究，形成了下一步《證券法》修訂工作思路和修訂重點的建議意見，積極配合立法機關開展《證券法》修訂相關工作，重點解決好證券市場規(guī)范發(fā)展與監(jiān)管執(zhí)法急需的制度供給、保障問題，進一步完善多層次市場體系、夯實市場交易制度、加強上市公司監(jiān)管、發(fā)揮證券交易所一線監(jiān)管職能作用、提高監(jiān)管執(zhí)法有效性、加強投資者特別是中小投資者權益保護，更好地實現(xiàn)“防范化解金融風險，加快形成融資功能完備、基礎制度扎實、市場監(jiān)管有效、投資者合法權益得到充分保護的股票市場”的頂層設計目標要求。

期貨領域?qū)＜胰耸勘硎荆?007年實施、2012年修訂的《期貨交易管理條例》，至今仍為我國期貨市場最高層級的立法，已不適應期貨及其衍生品市場深化發(fā)展的要求，必須加快推動制定《期貨法》。按照全國人大立法規(guī)劃，《期貨法》是本屆人大確立的一項重要財經(jīng)法律。證監(jiān)會一直積極配合立法機關推動這一期貨及其衍生品市場基礎性法律的立法進程。據(jù)了解，《期貨法》相關草案有望盡快提交審議。

證監(jiān)會相關負責人透露，結(jié)合《證券法》修訂工作，證監(jiān)會著手研究開展《公司法》聯(lián)動修改，重點圍繞上市公司的公司治理、中小股東權益保護、股份回購制度、合并分立制度、重組上市制度等，推動修改完善《公司法》。

實踐中證券期貨違法犯罪案件出現(xiàn)了不少新情況、新特點，特別是新型違法犯罪活動頻發(fā)，但現(xiàn)行《刑法》規(guī)定的證券期貨犯罪罰金較低、刑期較短，相關規(guī)定不能全面覆蓋新的犯罪情形和手段等情況，證監(jiān)會積極推動完善《刑法》關于證券期貨犯罪的規(guī)定。據(jù)參與相關法律問題研究的市場人士和法律專家表示，基于欺詐發(fā)行、內(nèi)幕交易、操縱市場、信息披露虛假等犯罪行為的社會危害性，必須大幅提高其刑期和罰金數(shù)額，并針對新的犯罪情形、手段，完善相關規(guī)定，以增強《刑法》打擊證券期貨違法犯罪的威懾力。

前述負責人指出，上市公司是證券市場的重要基石，為了加強上市公司監(jiān)管，提高上市公司質(zhì)量，證監(jiān)會在多年前就已開展研究，推進制定《上市公司監(jiān)督管理條例》的工作。2016年，證監(jiān)會在前期形成的《上市公司監(jiān)督管理條例（草案）》基礎上，認真研究股市異常波動反映出的上市公司質(zhì)量問題，提出了新的修改建議意見。將在進一步征求意見后，按程序提請國務院審議。

近年來，私募投資基金行業(yè)發(fā)展很快、備受關注。結(jié)合3年來的監(jiān)管實踐，證監(jiān)會積極配合國務院法制辦起草制訂《私募投資基金管理暫行條例》，以夯實私募投資基金的法律基礎，適應各類私募投資基金的規(guī)范要求，引導私募投資基金行業(yè)健康規(guī)范發(fā)展。目前，已進入國務院法制辦審查新階段。

全國股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)，即俗稱的“新三板”，掛牌企業(yè)已超一萬家，但目前只有國務院相關決定予以規(guī)范。為此，證監(jiān)會啟動了制定“新三板條例”的研究推動工作。

針對廣大中小投資者反映比較突出的股市“黑嘴”等投資咨詢業(yè)務亂象，證監(jiān)會已著手研究推動修改1997年發(fā)布的法規(guī)性文件《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》，擬進一步規(guī)范證券期貨投資咨詢業(yè)務活動。

證監(jiān)會還通過健全證券期貨規(guī)章規(guī)范性文件體系，確保相關法律法規(guī)有效實施。2016年，證監(jiān)會共出臺《證券期貨投資者適當性管理辦法》、《內(nèi)地與香港股票市場交易互聯(lián)互通機制若干規(guī)定》、《關于修改<上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法>的決定》、《上市公司股權激勵管理辦法》等規(guī)章、規(guī)范性文件42件，并清理規(guī)章、規(guī)范性文件27件。

此外，證監(jiān)會還支持配合司法機關起草制訂有關打擊利用未公開信息交易和操縱市場犯罪的兩個刑事司法解釋。

有關法律專家表示，證監(jiān)會在短時間內(nèi)這樣大范圍、高密度地全面深入推進資本市場法律制度建設工作，與其他領域相比是比較罕見的，體現(xiàn)了證監(jiān)會堅持市場化、法治化、國際化的資本市場發(fā)展方向和依法、從嚴、全面監(jiān)管的堅強決心。