每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 孫嘉夏 每經(jīng)編輯 張海妮    

每經(jīng)記者 孫嘉夏 每經(jīng)編輯 張海妮

高層領(lǐng)導(dǎo)更替后，*ST昆機(jī)（600806，SH）主動揭開了公司的財(cái)務(wù)黑洞面紗。

上市公司稱，在2016年年度報(bào)告的審計(jì)過程中，審計(jì)人員發(fā)現(xiàn)*ST昆機(jī)存在存貨不實(shí)、收入跨期等問題。隨即，公司展開自查，發(fā)現(xiàn)以往年度存貨、收入及費(fèi)用等事項(xiàng)存在涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)的重大問題。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者梳理發(fā)現(xiàn)，公司過往年報(bào)中針對經(jīng)營狀況的描述，也與所披露的存貨數(shù)字存在諸多矛盾之處。例如，公司庫存商品賬面余額由2012年末的3.77億元降至2013年末的1.49億元，公司卻在2013年年報(bào)中表示，由于客戶訂購的機(jī)床產(chǎn)品延期提貨或暫不提貨，機(jī)床商品出現(xiàn)積壓情況，以致庫存占用資金加大。

此外，*ST昆機(jī)稱由于上述涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)內(nèi)容將影響以往年度年報(bào)數(shù)據(jù)，可能導(dǎo)致2013年凈利潤由正轉(zhuǎn)負(fù)，從而出現(xiàn)2012~2016年連虧5年的情形，“可能對公司造成重大負(fù)面影響”。

●多處說法自相矛盾

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者試圖根據(jù)*ST昆機(jī)公告透露的內(nèi)容，梳理上述涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)問題所牽涉到的數(shù)字及造成違規(guī)的原因。

據(jù)*ST昆機(jī)3月20日晚間公告自陳，公司存在包括存貨不實(shí)、費(fèi)用少計(jì)、銷售收入確認(rèn)違反會計(jì)準(zhǔn)則、控股子公司“多賬套”及票據(jù)涂改等多個(gè)問題。

其中，截至2017年3月19日，*ST昆機(jī)發(fā)現(xiàn)2013~2016年存貨不實(shí)問題總共涉及的金額約為9600萬元。

據(jù)*ST昆機(jī)2013年年報(bào)顯示，公司當(dāng)年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入10.63億元，歸屬于上市公司股東的凈利潤為744.02萬元，扣非后凈利潤為-2509.42萬元。

*ST昆機(jī)稱，受宏觀經(jīng)濟(jì)下滑及機(jī)床行業(yè)需求萎縮的影響，機(jī)床銷售受到較大沖擊，但由于公司銷售策略得當(dāng)，公司的機(jī)床銷售收入較2012年略有增長。同時(shí)，公司通過縮短機(jī)床裝配周期、大幅度壓縮在制品庫存、進(jìn)一步縮短物料移動距離、降低外協(xié)加工量等措施，加強(qiáng)成本管控，降成本取得成效。

但這一說法與公司年報(bào)中披露的數(shù)字并不相符。

2013年年報(bào)顯示，公司存貨分為原材料、周轉(zhuǎn)材料、在產(chǎn)品、庫存商品和委托加工物資。其中，原材料賬面余額9308.01萬元、周轉(zhuǎn)材料賬面余額457.31萬元、在產(chǎn)品賬面余額6.11億元、庫存商品賬面余額1.49億元、委托加工物資賬面余額95.13萬元。

而2012年年報(bào)顯示，*ST昆機(jī)原材料賬面余額為9892.06萬元、周轉(zhuǎn)材料賬面余額448.14萬元、在產(chǎn)品賬面余額5.43億元、庫存商品賬面余額3.77億元、委托加工物資賬面余額1152.09萬元。

顯然，根據(jù)所披露的數(shù)字，*ST昆機(jī)“在產(chǎn)品”項(xiàng)的賬面余額從2012年末的5.43億元上升至2013年末的6.11億元，并未出現(xiàn)“大幅度壓縮”的現(xiàn)象。

*ST昆機(jī)另一出現(xiàn)矛盾的說法，在庫存商品方面。

2013年年報(bào)中，在對“驅(qū)動業(yè)務(wù)收入變化的因素分析”時(shí)，*ST昆機(jī)表示，機(jī)床訂單量減少，部分客戶資金狀況不良好及開工率不足，訂購的機(jī)床產(chǎn)品延期提貨或暫不提貨，機(jī)床商品出現(xiàn)積壓情況，庫存占用資金加大，影響了再投入生產(chǎn)及運(yùn)轉(zhuǎn)。

但根據(jù)上述年報(bào)中披露的數(shù)字可見，公司2012年末庫存商品賬面余額為3.77億元，2013年末卻降至1.49億元。

總體來看，根據(jù)公司2013年合并資產(chǎn)負(fù)債表，*ST昆機(jī)存貨當(dāng)期期末數(shù)為8.38億元，同比下降了17.17%，占總資產(chǎn)的比例為30.01%，而上年這一比例則是39.70%。公司解釋稱，存貨減少主要是由于本期采用降低預(yù)收款比例等方式促進(jìn)了銷售和發(fā)貨。

2014年年報(bào)顯示，*ST昆機(jī)存貨金額為8.97億元，占期末總資產(chǎn)的比例為31.85%。公司在解釋存貨增加的原因時(shí)稱，是因?yàn)楸灸甓群笃诩哟蠛罄m(xù)合同訂單的投入，使外購原材料和庫存商品有所增加，同時(shí)本期合并昆明道斯增加了存貨余額。

2015年年報(bào)顯示，*ST昆機(jī)存貨金額為9.14億元，占總資產(chǎn)的比例上升至32.70%。公司解釋稱，存貨增加是因?yàn)槭袌鼋?jīng)濟(jì)下行，客戶延期或暫緩提貨，導(dǎo)致庫存商品增加。

●內(nèi)控制度或存缺陷

值得注意的是，在2014年年報(bào)中，*ST昆機(jī)透露內(nèi)部控制存在如下重大缺陷：公司尚未建立與砂箱(周轉(zhuǎn)材料之一)、備件和鑄件(在產(chǎn)品之一)非經(jīng)常性交易相關(guān)的內(nèi)部控制。交易發(fā)生時(shí)，財(cái)務(wù)部門與業(yè)務(wù)部門缺乏充分的溝通，并且后續(xù)的財(cái)務(wù)報(bào)告流程中的相關(guān)復(fù)核控制運(yùn)行失效。該缺陷可能對財(cái)務(wù)報(bào)表中的存貨、應(yīng)收賬款、其他應(yīng)付款、營業(yè)收入及營業(yè)成本產(chǎn)生重大影響。

事實(shí)上，對于制造類企業(yè)而言，由于存貨涉及的規(guī)格品類、數(shù)量型號較多，盤點(diǎn)不易，因而歷來容易成為上市公司調(diào)節(jié)利潤的重災(zāi)區(qū)。從以往披露的部分案例來看，其中可采取的手段包括調(diào)節(jié)存貨價(jià)格、不處理報(bào)廢產(chǎn)品、少提存貨減值準(zhǔn)備、虛增利潤等。

以計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備為例，曾有多份研究報(bào)告指出，有企業(yè)在財(cái)務(wù)狀況不佳的年度計(jì)提巨額的存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，為以后年度的繁榮盈利做鋪墊。相反，企業(yè)可不計(jì)提或少計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備，以此達(dá)到粉飾業(yè)績的目的。

也有注冊會計(jì)師向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，“存貨不實(shí)”一般是指存貨賬實(shí)不符，有可能出現(xiàn)虛增存貨少結(jié)銷售成本的情況，以達(dá)到虛增利潤的目的，也有可能存在發(fā)貨后少開票、或延期開票等情況，都反映出企業(yè)內(nèi)控制度的缺失，但由于目前無法看到企業(yè)賬本，也因此無法推斷*ST昆機(jī)具體的入賬處理是否合規(guī)。

此外，根據(jù)*ST昆機(jī)的公告，除存貨不實(shí)外，公司還存在費(fèi)用少計(jì)問題，截至2017年3月19日，公司發(fā)現(xiàn)在2013~ 2015年間少計(jì)員工內(nèi)退福利費(fèi)等約3300萬元。

在2013年年報(bào)中，*ST昆機(jī)稱，內(nèi)退員工福利當(dāng)且只當(dāng)集團(tuán)已明確承諾給主動提前退休的員工提供福利且不能單方面撤回這一承諾時(shí)確認(rèn)。若有關(guān)款項(xiàng)超過1年支付且金額影響重大的，該項(xiàng)目以折現(xiàn)后的金額計(jì)量。集團(tuán)有部分員工未到法定退休年齡而提前退休，按照集團(tuán)實(shí)施的職工內(nèi)部退休計(jì)劃的規(guī)定，將相關(guān)員工停止提供服務(wù)日至法定退休日期間、擬支付的內(nèi)退人員工資和繳納的社會保險(xiǎn)費(fèi)等職工薪酬，以折現(xiàn)后的金額確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債，計(jì)入當(dāng)期管理費(fèi)用。

2013年年報(bào)顯示，公司當(dāng)年計(jì)提各項(xiàng)福利費(fèi)3561.93萬元，占主營業(yè)務(wù)成本的比例為4.25%。2014年，計(jì)提各項(xiàng)福利費(fèi)3756.36萬元，占營業(yè)成本的比例為5.35%。2015年年報(bào)中的成本分析表顯示，當(dāng)年計(jì)提福利費(fèi)用2779.19萬元，占成本的比例為4.21%。

*ST昆機(jī)所涉第三項(xiàng)財(cái)務(wù)違規(guī)問題則是有關(guān)銷售收入確認(rèn)。公司稱，在審計(jì)過程中發(fā)現(xiàn)，2016年及以前年度存在涉嫌銷售收入確認(rèn)違反會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定及存在帳外存貨（產(chǎn)成品）問題，公司正在全力自查。截至2017年3月19日，具體影響金額公司正在核查中。

*ST昆機(jī)公告自述的最后一項(xiàng)問題則是控股子公司存在“多賬套”及票據(jù)涂改等問題。公司稱，審計(jì)人員在對公司某一控股子公司審計(jì)時(shí)，發(fā)現(xiàn)“多賬套”以及賬面記錄以銀行承兌匯票從第三方非金融機(jī)構(gòu)借款的業(yè)務(wù)，所附票據(jù)存在涂改痕跡，審計(jì)人員懷疑虛構(gòu)業(yè)務(wù)及資金來源不明，子公司對此未作出合理解釋。*ST昆機(jī)介紹，該子公司2014年末、2015年末的總資產(chǎn)分別為3.47億元、2.83億元，凈資產(chǎn)分別為7101萬元、3353萬元；2014年、2015年的銷售收入分別為1.08億元、9198萬元，凈利潤分別為-1477萬元和-3748萬元。

*ST昆機(jī)稱，截至目前，公司尚未完全掌握涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)事項(xiàng)對公司以往年度財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確影響，公司正在集中力量進(jìn)行自查核實(shí)，目前也正在查明前述涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)事項(xiàng)的發(fā)生原因，并評估以上事項(xiàng)是否屬于相對獨(dú)立事項(xiàng)，或公司在內(nèi)控等方面存在嚴(yán)重問題的情形。

延伸閱讀

*ST昆機(jī)涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)背后：連續(xù)兩年年報(bào)披露關(guān)鍵期換財(cái)務(wù)總監(jiān)

每經(jīng)記者 鄢銀嬋 每經(jīng)編輯 張海妮

*ST昆機(jī)兩樁陳年舊事在其自曝以往年份財(cái)務(wù)報(bào)表涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)下，顯得有些耐人尋味。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者發(fā)現(xiàn)，2014年1月、2015年3月，即*ST昆機(jī)即將披露2013年年報(bào)、2014年年報(bào)關(guān)鍵時(shí)間段，公司均出現(xiàn)了更換財(cái)務(wù)總監(jiān)的動作。

更為引人注意的是，就在2015年3月*ST昆機(jī)召開董事會審議更換財(cái)務(wù)總監(jiān)一事時(shí)，一獨(dú)立董事曾對該事項(xiàng)提出異議，提醒要考慮年度財(cái)務(wù)報(bào)告披露前更替財(cái)務(wù)總監(jiān)的影響，但該異議卻遭到否決。

上市公司財(cái)務(wù)違規(guī)并不少見，不過大多數(shù)均帶有民企標(biāo)簽，*ST昆機(jī)的國企背景也讓其市場關(guān)注度提高不少。一位資本市場分析人士表示，實(shí)際上國企財(cái)務(wù)違規(guī)并不少，只不過被披露的大多為民企。

14個(gè)月內(nèi)兩換財(cái)務(wù)總監(jiān)

*ST昆機(jī)涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)一事眼下正在持續(xù)發(fā)酵?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者在梳理大量資料后發(fā)現(xiàn)，相關(guān)數(shù)據(jù)可能存在問題的2013年年報(bào)、2014年年報(bào)披露期均出現(xiàn)了更換財(cái)務(wù)總監(jiān)的事件。

據(jù)*ST昆機(jī)2014年1月27日晚間公告，近日公司財(cái)務(wù)總監(jiān)李順珍因單位及職務(wù)變動辭去在公司的職務(wù)。同時(shí)，經(jīng)股東推薦，經(jīng)公司董事會審議通過，聘任張澤順擔(dān)任公司財(cái)務(wù)總監(jiān)一職。

彼時(shí)，距離*ST昆機(jī)披露2013年年報(bào)的最終日期還有兩個(gè)月時(shí)間。“一般來說，每年1月、2月我們就開始準(zhǔn)備年度財(cái)務(wù)報(bào)告、內(nèi)部財(cái)務(wù)審核工作、并草擬年報(bào)及業(yè)績公告等內(nèi)容。”西南地區(qū)一家上市公司董秘在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)表示，財(cái)務(wù)總監(jiān)在這時(shí)候換人確實(shí)可能對年報(bào)相關(guān)工作有一定的影響。

惹人關(guān)注的是，14個(gè)月后，處于2014年年報(bào)披露關(guān)鍵期，*ST昆機(jī)再一次更換了財(cái)務(wù)總監(jiān)。

2015年3月10日，距離*ST昆機(jī)披露2014年年度報(bào)告僅剩21天，該公司召開了第八屆董事會第五次會議，提出聘任副總裁金曉峰接替張澤順兼任公司財(cái)務(wù)總監(jiān)的提案，該提案以“同意8票、反對0票、棄權(quán)3票”獲得通過。

耐人尋味的是，張澤順的任期原本至2017年10月，而對于上述工作變動，*ST昆機(jī)當(dāng)時(shí)并未說明張澤順是否屬于主動辭職，以及因何原因辭職，僅在2015年年報(bào)中披露公司董事、監(jiān)事、高級管理人員時(shí)，稱其離職原因?yàn)?ldquo;工作調(diào)動”。

記者注意到，上述提案還遭到獨(dú)立董事唐春勝提出異議，提醒要考慮年度財(cái)務(wù)報(bào)告披露前更替財(cái)務(wù)總監(jiān)的影響。此外，還有董事認(rèn)為新任命的財(cái)務(wù)總監(jiān)應(yīng)該在2015年實(shí)現(xiàn)以下兩項(xiàng)工作：一是完善公司成本核算體系；二是提高業(yè)務(wù)與財(cái)務(wù)核心數(shù)據(jù)對接的準(zhǔn)確性。但該異議卻遭到否決。

而上述更換財(cái)務(wù)總監(jiān)的決議也引來了上交所的關(guān)注函。

或因業(yè)績報(bào)表壓力

“財(cái)務(wù)總監(jiān)往往是最理解公司業(yè)績的人，在年報(bào)披露前期出現(xiàn)變動，可能也有來自業(yè)績方面的壓力。”上述西南地區(qū)上市公司董秘表示。

而據(jù)*ST昆機(jī)年報(bào)顯示，2013年、2014年，公司的營收分別為10.29億元、8.67億元，凈利潤分別為852.17萬元、-2.04億元。

其實(shí)，上市公司財(cái)務(wù)違規(guī)并不少見，不過大多數(shù)均帶有民企標(biāo)簽?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者搜索公開資料發(fā)現(xiàn)，2011年以來已披露的涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)的上市公司達(dá)30家左右，民企占比60%以上。

“客觀來說，在財(cái)務(wù)造假這個(gè)事情上，民企的動力更大一些，但這并不能說明國企就不存在造假。”一位不愿具名的資本市場分析人士表示。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者查詢發(fā)現(xiàn)，近年來北大荒、新中基（現(xiàn)為中基健康）等國企背景的上市公司均曾被披露涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)。

“為什么大家會覺得民企違規(guī)現(xiàn)在更嚴(yán)重？確實(shí)從已經(jīng)公開的案例來看，民企要多一些。”上述分析人士直言，“如果不是因?yàn)樯婕巴耸?，審查更為?yán)格，而是以往正常年報(bào)審計(jì)，很可能此次*ST昆機(jī)也不會自曝涉嫌財(cái)務(wù)違規(guī)。”