“或許你有能耐去給禿子賣一把梳子，但你將無法再給那些退休大爺大媽賣高風險理財產(chǎn)品了。”

7月1日，《證券期貨投資者適當性管理辦法》（下稱管理辦法）將正式實施。顧名思義，《管理辦法》要管的就是投資者適當性的問題，一言以蔽之，就是“要把合適的產(chǎn)品賣給合適的投資者”。

例如，按照《管理辦法》，投資者分為專業(yè)投資者和普通投資者，并對應相關風險等級的資管產(chǎn)品。

經(jīng)營機構不得向風險承受能力最低類別的投資者銷售風險等級高于其風險承受能力的產(chǎn)品或服務。

除此之外，當投資者主動購買風險等級高于其風險承受能力的產(chǎn)品或服務時，經(jīng)營機構應當對此進行書面風險警示，投資者仍堅持購買，經(jīng)營機構可以銷售，但要履行包括增加回訪頻次等特別的注意義務。

《管理辦法》的貫徹落實是一項系統(tǒng)工程，監(jiān)管部門已經(jīng)在摩拳擦掌。

中國證券報記者就獨家獲悉，為貫徹落實《管理辦法》相關要求，做好《管理辦法》7月1日前實施準備工作，昨日（5月18日），北京證監(jiān)局就向轄區(qū)各基金經(jīng)營機構下發(fā)通知，要求對《管理辦法》的實施準備情況開展自查。

該通知還表示，各機構應當結合自身情況填寫《證券期貨經(jīng)營機構落實<投資者適當性管理辦法>實施準備情況自查工作底稿》并統(tǒng)計工作開展相關情況的數(shù)據(jù)。北京證監(jiān)局將根據(jù)證監(jiān)會統(tǒng)一安排，結合轄區(qū)實際，通過專項檢查、隨機抽查等方式進行現(xiàn)場檢查。對于工作落實不到位的，將依法追究有關機構和人員責任。

據(jù)悉，此次自查的范圍是：包括但不限于管理制度、人員配備、技術設備、對《管理辦法》的培訓宣傳以及投教產(chǎn)品制作等方面內容。具體如下：

在制度管理方面的檢查要點：

1、適當性管理的內部制度是否健全：列明投資者分類、產(chǎn)品或者服務升級、適當性匹配的具體依據(jù)、方法、流程等制度的情況。

2、與適當性管理有關的內部制度是否健全：列明限制不匹配銷售行為、客戶回訪檢查、評估與銷售隔離等風控制度，以及培訓考核、執(zhí)業(yè)規(guī)范、監(jiān)督問責等制度機制的情況。

3、其他制度情況，如銷售制度中是否存在鼓勵不適當銷售的考核激勵措施等，如有需列明。

4、歸納公司對現(xiàn)行與適當性相關規(guī)定的梳理情況，制定修訂廢止文件的情況，修改解決的主要問題，是否已正式發(fā)布以及是否有進一步修改安排。

在人員配備方面的檢查要點：

1、負責適當性管理工作的部門。

2、專職負責適當性管理工作的人員安排情況和人員數(shù)量。

在技術準備方面的檢查要點：

1、評估數(shù)據(jù)庫是否已經(jīng)（或能夠按期）建立，功能是否完備，列明具體功能。

2、錄音、錄像及開展非現(xiàn)場業(yè)務的留痕設備是否已經(jīng)（或能夠按期）配備，列明配備情況。

在學習培訓方面的檢查要點：

1、是否已開展《管理辦法》的內部培訓，現(xiàn)場培訓、視頻培訓及其他培訓方式的場（次）、內容，培訓的總人數(shù)。

2、從事適當性管理的工作人員通過何種形式、是否掌握適當性管理基本要求，特別是底線要求，公司的考評方式。

在投教產(chǎn)品制作方面的檢查要點：

公司在《管理辦法》實施準備過程中形成的投教產(chǎn)品，包括文字、圖片、視頻、音頻等形式，相關內容附件報送。

來源：中國證券報 作者：劉夏村

原標題：監(jiān)管部門要求基金機構自查，7月1日后資管產(chǎn)品銷售將有大變化