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每經(jīng)記者 李少婷 每經(jīng)編輯 宋思艱

標(biāo)的資產(chǎn)連虧兩年

8月8日，北方華創(chuàng)披露，其全資子公司北京北方華創(chuàng)微電子裝備有限公司（以下簡(jiǎn)稱北方華創(chuàng)微電子）在美國(guó)設(shè)立全資子公司的方式，收購(gòu)Akrion公司的資產(chǎn)（不含母公司現(xiàn)金）以及無息負(fù)債。

經(jīng)多方商議后，確定交易價(jià)格為1500萬美元，匯率以6.9計(jì)算，約合人民幣1.04億元。其中1200萬美元支付給Akrion公司，300萬美元支付給Akrion公司兩個(gè)高管股東以及其他B類單元持有者。交易所需資金由公司自籌解決。

根據(jù)北方華創(chuàng)披露的數(shù)據(jù)，Akrion公司已資不抵債。截至2015年12月31日，Akrion公司資產(chǎn)總額為7870.89萬元，負(fù)債總計(jì)約2.74億元，其中有息負(fù)債約2.14億元。截至2016年12月31日，Akrion公司資產(chǎn)總額為5865.23萬元，負(fù)債總計(jì)3.28億元，其中有息負(fù)債約2.17億元。

Akrion公司近兩年的營(yíng)收及凈利潤(rùn)也呈下降趨勢(shì)。其中，2015年度Akrion公司營(yíng)收1.02億元，凈利潤(rùn)為負(fù)5050.72萬元，2016年度營(yíng)收8924.45萬元，凈利潤(rùn)為負(fù)6062.24萬元。

不過，北方華創(chuàng)對(duì)上述虧損資產(chǎn)并非照單全收，付息的銀行流動(dòng)負(fù)債和股東債務(wù)并不包括在在收購(gòu)范圍之內(nèi)。“因?yàn)槲覀兪盏氖撬麄円徊糠謽I(yè)務(wù)，并不是他整體，資金壓力是他們?cè)瓉淼墓蓶|去承擔(dān)的。”8月8日下午，北方華創(chuàng)證券部一位工作人員向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》表示。而針對(duì)北方華創(chuàng)的收購(gòu)范圍，審計(jì)機(jī)構(gòu)做了模擬調(diào)整審計(jì)。

北方華創(chuàng)披露的審計(jì)結(jié)果顯示，截至2015年12月31日，Akrion公司合并口徑的所有者權(quán)益為6121.89萬元；截至2016年12月31日，Akrion公司合并口徑的所有者權(quán)益所有者權(quán)益4411.83萬元。而2015年度，Akrion公司凈利潤(rùn)為負(fù)1979.36萬元，2016年度凈利潤(rùn)為負(fù)2365.32萬元。

為何Akrion公司陷入連年虧損？“美國(guó)那邊成本還是比較高的。”上述北方華創(chuàng)工作人員向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》表示。公告顯示，以收益法評(píng)估后，標(biāo)的歸母凈資產(chǎn)價(jià)值約1.05億元，評(píng)估增值7382.37萬元，增值率236.86%。

欲稱雄國(guó)內(nèi)清洗機(jī)行業(yè)

北方華創(chuàng)為何要接受虧損資產(chǎn)？“Akrion公司在精密清洗技術(shù)方面擁有多年技術(shù)積累和客戶基礎(chǔ)”，北方華創(chuàng)在8月8日的公告中表示，收購(gòu)的資產(chǎn)與公司目前清洗設(shè)備品種實(shí)現(xiàn)較好互補(bǔ)。

根據(jù)北方華創(chuàng)披露的信息，Akrion公司產(chǎn)品主要服務(wù)于歐、美、亞客戶，設(shè)立了Akrion(S)Pte Ltd子公司及Akrion Taiwan Co.,Ltd.和Akrion Korea Ltd.兩個(gè)孫公司，產(chǎn)品主要服務(wù)集成電路芯片制造、硅晶園材料制造、微機(jī)電系統(tǒng)、先進(jìn)封裝等領(lǐng)域，在全球范圍內(nèi)有千余臺(tái)設(shè)備應(yīng)用在各類用戶生產(chǎn)現(xiàn)場(chǎng)，每年活躍客戶數(shù)量數(shù)十家。

將在海外設(shè)立公司進(jìn)行收購(gòu)的北方華創(chuàng)微電子是北方華創(chuàng)半導(dǎo)體裝備業(yè)務(wù)的重要載體，清洗機(jī)是其業(yè)務(wù)板塊之一。北方華創(chuàng)在2016年年報(bào)中披露，其12英寸清洗機(jī)累計(jì)流片兩已突破60萬片大關(guān)，而2017年的計(jì)劃則包括在銅互連清洗機(jī)等產(chǎn)品方面實(shí)現(xiàn)突破。

“他們?cè)?寸的國(guó)際大廠的植入設(shè)備是有保有量的。”上述北方華創(chuàng)工作人員透露。北方華創(chuàng)在其官網(wǎng)亦介紹，若成功收購(gòu)Akrion公司，北方華創(chuàng)將形成涵蓋應(yīng)用于集成電路、先進(jìn)封裝、功率器件、微機(jī)電系統(tǒng)和半導(dǎo)體照明等半導(dǎo)體領(lǐng)域的8-12英寸批式和單片清洗機(jī)產(chǎn)品線。利用雙方的協(xié)同效應(yīng)，將增強(qiáng)北方華創(chuàng)清洗機(jī)業(yè)務(wù)的整體市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，可迅速抓住國(guó)內(nèi)集成電路發(fā)展的市場(chǎng)機(jī)遇，將公司做強(qiáng)做大。

“集成電路制造行業(yè)向中國(guó)大陸轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)已十分明顯，諸多外資、臺(tái)資企業(yè)均計(jì)劃在中國(guó)大陸新建產(chǎn)線。”北方華創(chuàng)在2017年5月10日的投資者關(guān)系活動(dòng)中表示。

這一趨勢(shì)也是交易契機(jī)之一。上述北方華創(chuàng)工作人員表示，Akrion公司有意向我國(guó)內(nèi)地市場(chǎng)進(jìn)軍，而北方華創(chuàng)也想進(jìn)一步開拓國(guó)際市場(chǎng)。目前，上述交易尚需多項(xiàng)審批。