上證報(bào)記者獲悉，深圳市場的可轉(zhuǎn)債、可交換債網(wǎng)上申購要求可能進(jìn)行修訂，同一投資者參與同一只可轉(zhuǎn)債、可交換債網(wǎng)上申購只能使用一個(gè)證券賬戶，這意味著使用“拖拉機(jī)賬戶”參與深市可轉(zhuǎn)債、可交換債網(wǎng)上申購的模式或終結(jié)。 多家證券公司近日收到深交所《關(guān)于做好可轉(zhuǎn)債、可交換債發(fā)行網(wǎng)上申購業(yè)務(wù)調(diào)整技術(shù)準(zhǔn)備的通知》（以下簡稱“通知”）。通知擬對(duì)深圳市場可轉(zhuǎn)債、可交換債發(fā)行網(wǎng)上申購規(guī)定進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整后可轉(zhuǎn)債、可交換債網(wǎng)上發(fā)行申購只能使用一個(gè)證券賬戶。確認(rèn)多個(gè)證券賬戶為同一投資者持有的原則為證券賬戶注冊資料中的“賬戶持有人名稱”、“有效身份證號(hào)碼”均相同。同一投資者使用多個(gè)證券賬戶參與網(wǎng)上申購的，按第一筆合格申購作為有效申購，其余均做無效處理。 也有例外情況。通知稱，定向資管賬戶及企業(yè)年金賬戶即便持有人名稱及身份證號(hào)碼相同，也被視為不同投資者，按證券賬戶單獨(dú)參與申購。 修改后的申購規(guī)則與滬市一致。 此前，深交所對(duì)于同一投資者的多賬戶申購并沒有限制，只是強(qiáng)調(diào)了每個(gè)證券賬戶只能申購1次，不可多次申購。因此，在一人三戶的背景下，投資者可在不同券商開立3個(gè)不同的深市賬戶參與申購。對(duì)于擁有融資融券信用賬戶的投資者而言，還可以使用信用賬戶參與網(wǎng)上發(fā)行。這意味著，1名投資者最多可以使用4個(gè)賬戶同時(shí)申購深市可轉(zhuǎn)債及可交換債。 去年底，參與可轉(zhuǎn)債網(wǎng)上申購一度被視為A股發(fā)紅包。作為信用申購下的第一只可轉(zhuǎn)債，雨虹轉(zhuǎn)債申購熱情高漲，中簽率比打新股還低。據(jù)悉，部分投資者通過收集賬戶組建“拖拉機(jī)賬戶”參與申購，以期提高中簽率。 滬上一家中型券商資深人士表示，這意味著，此前部分高凈值客戶使用“拖拉機(jī)賬戶”打新債的路徑被封堵。預(yù)計(jì)最快8月系統(tǒng)準(zhǔn)備就緒便會(huì)實(shí)施。 華泰證券滬上營業(yè)部人士表示，這個(gè)政策的影響不大。在可轉(zhuǎn)債市場整體弱勢的大背景下，即便規(guī)則不修改，目前使用多賬戶同時(shí)申購的投資者也不多。 隨著近期權(quán)益類市場持續(xù)調(diào)整，上市公司可轉(zhuǎn)換債券申購遇冷，可轉(zhuǎn)債大面積破發(fā)使得投資者參與申購熱情急劇降溫。