每經(jīng)記者 陳晨    每經(jīng)編輯 杜宇    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

有人說，北上廣不相信眼淚，金融人不相信心碎。今年資本環(huán)境欠佳，不少金融“民工”也暗自神傷，這其中當(dāng)然也包括理財(cái)師。

2018年10月27日，慢錢科技第三屆理財(cái)師節(jié)在上海舉辦，現(xiàn)場發(fā)布了慢錢科技與老虎證券聯(lián)合出品的《揭秘財(cái)富守門人——2018理財(cái)師洞察報(bào)告》，通過數(shù)月以來對理財(cái)師群體客觀寫實(shí)的調(diào)查和實(shí)地訪談，為大眾呈現(xiàn)了理財(cái)師群體真實(shí)的生存現(xiàn)狀，其中就包括最為喜聞樂道的理財(cái)師收入情況。

超八成理財(cái)師從業(yè)年限不滿五年

理財(cái)師，又稱理財(cái)規(guī)劃師、理財(cái)顧問、投資顧問，最早起源于美國，萌芽于20世紀(jì)30年代的保險(xiǎn)業(yè)。2003年，中國通過《理財(cái)規(guī)劃師國家職業(yè)標(biāo)準(zhǔn)》，明確定義了理財(cái)規(guī)劃師。

按照定義，理財(cái)規(guī)劃師是指利用運(yùn)用理財(cái)規(guī)劃的原理、技術(shù)和方法，針對個(gè)人、家庭以及中小企業(yè)、機(jī)構(gòu)的理財(cái)目標(biāo)，提供綜合性理財(cái)咨詢服務(wù)的人員。簡單講就是為客戶打理財(cái)富的專業(yè)人士，此為“廣義理財(cái)師”。在這群人中，有一些專為高凈值客戶提供投資規(guī)劃、身處財(cái)富管理行業(yè)的頭部人士，稱之為“狹義理財(cái)師”或“理財(cái)師”，而這也是該報(bào)告的主角。

那么，中國理財(cái)師的真實(shí)現(xiàn)狀是怎樣的呢？《揭秘財(cái)富守門人——2018理財(cái)師洞察報(bào)告》（下稱《報(bào)告》）中進(jìn)行了分析，火山君（微信公眾號：huoshan5188）選擇幾項(xiàng)重要的跟大家分享。

年齡分布上。73.17%的理財(cái)師年齡層位于26歲~35歲之間，正處于職業(yè)發(fā)展的黃金期。在以美國為代表的發(fā)達(dá)市場，理財(cái)師與醫(yī)生類似——越老越吃香。不過《報(bào)告》發(fā)現(xiàn)，超八成理財(cái)師從業(yè)年限不滿五年，這一現(xiàn)象被歸因于中國財(cái)富管理起步較晚，至今僅十余年發(fā)展歷程有關(guān)。

地域分布上。理財(cái)師主要聚集在以京津冀、江浙滬、珠三角為主的經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)。在任職機(jī)構(gòu)方面，有三成理財(cái)師在三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)工作，其次是私募基金公司，有超兩成；最后是在銀行、證券、信托體制內(nèi)工作的理財(cái)師，總數(shù)占比17.56%。

產(chǎn)品（資產(chǎn)）選擇上。超八成的理財(cái)師主要是為客戶配置固收/類固收產(chǎn)品；排名第二的是高風(fēng)險(xiǎn)高回報(bào)的私募股權(quán)基金，比例接近37%；私募證券和保險(xiǎn)類產(chǎn)品位列三、四位，分別占比25.37%和23.9%。

不過值得關(guān)注的是，約13.17%的理財(cái)師開始向客戶配置境外金融產(chǎn)品和海外房產(chǎn)，目前這類產(chǎn)品未成主流，占比不大。

客戶類別上?！秷?bào)告》顯示，理財(cái)師服務(wù)的高凈值客戶群體大多集中在40歲~49歲之間，以“富一代”企業(yè)家、職業(yè)金領(lǐng)和機(jī)關(guān)公務(wù)員為主?！秷?bào)告》分析稱，這類群體對金融產(chǎn)品及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)具有基本的知識和理解，多數(shù)客戶在投資方面都偏保守，風(fēng)險(xiǎn)偏好低。粗略看，50.24%的客戶希望實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值，賺更多的錢，而37.07%的客戶則更關(guān)注財(cái)富的保值，跑贏通脹。

四大平臺(tái)理財(cái)師年薪20萬元起

當(dāng)然，一個(gè)職業(yè)最為人津津樂道的往往是最直接的薪資問題。不難想到，頭部財(cái)富機(jī)構(gòu)、券商、私行和信托通常對理財(cái)師的準(zhǔn)入有較高的門檻，但相比之下，中小財(cái)富機(jī)構(gòu)為了快速擴(kuò)張，門檻要求較低。正如出水荷花有高低，同為理財(cái)師，在不同類型的金融機(jī)構(gòu)中，收入也各不相同。即使是在同平臺(tái)同職位，年收入也可能相差十幾倍甚至上百倍，這使得理財(cái)師群體收入呈現(xiàn)金字塔特征。金字塔尖的肯定是塔尖的收入，基層的理財(cái)師則與普通上班族差不多。

火山君（微信公眾號：huoshan5188）注意到，根據(jù)慢錢統(tǒng)計(jì)，年薪10萬~30萬之間（稅前）的理財(cái)師最多，比例高達(dá)53.16%。100萬年薪以上的理財(cái)師只有不到5%，而在不同類型平臺(tái)工作的理財(cái)師，其收入也是不盡相同，火山君僅挑選四種主要類型平臺(tái)。

首先是“上市系”?！秷?bào)告》顯示，“上市系”諾亞和鉅派給理財(cái)師開始的底薪差別不大，3500元~5000元左右，團(tuán)隊(duì)長級別以上的根據(jù)業(yè)績承諾不同，給出的底薪在5000元至數(shù)萬元不等。另外，由于這兩個(gè)平臺(tái)相對“大牌”，在理財(cái)師傭金待遇方面相對“高冷”，大部門產(chǎn)品的銷售提成在1%以下。但是《報(bào)告》也指出，由于前述二者綜合實(shí)力及具有較強(qiáng)的主動(dòng)管理能力，再加上產(chǎn)品線多元化，理財(cái)師出單的難度不會(huì)太大，所以綜合看，業(yè)績排名中間水平的年薪在20萬~50萬元左右。

第二是“中植系”?！秷?bào)告》表示，以恒天、新湖、大唐、高晟為代表的“中植系”財(cái)富管理機(jī)構(gòu)，給普通理財(cái)師開出的底薪在3500元~6000元左右。團(tuán)隊(duì)長及以上的跟“上市系”基本一致。在提成上，平均來看，“中植系”的固收產(chǎn)品傭金普遍位于1%以下，股權(quán)類產(chǎn)品高于1%。恒天理財(cái)師就表示，能夠經(jīng)過考核期存留下來的人才業(yè)務(wù)能力都不錯(cuò)，年薪基本都在30萬~50萬元左右，業(yè)績優(yōu)秀的也有100萬年薪的。大唐供職的理財(cái)師也有稱，同公司曾有能力超強(qiáng)的理財(cái)師一年成交18個(gè)億，年薪高達(dá)1000萬，當(dāng)然這只是個(gè)例。

第三是信托公司、券商直屬財(cái)富團(tuán)隊(duì)。與前述財(cái)富管理機(jī)構(gòu)相比，信托公司、券商直屬財(cái)富團(tuán)隊(duì)的理財(cái)師門檻高，編制少，底薪普遍位于8000元~1萬元左右?！秷?bào)告》舉例說到，以國內(nèi)某信托公司為例，雖然傭金比例相比三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)低，但在過去“隱形剛兌”的大環(huán)境下，得力于巨額成交量和各項(xiàng)豐厚的獎(jiǎng)金福利，年薪50萬元至100萬元的理財(cái)師不下少數(shù)，而且個(gè)體間收入差別也不明顯。

“雖然信托公司有人員編制，進(jìn)去比較難，但一旦進(jìn)入后考核還是相對比較寬松，比三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的壓力較少”，有前華潤信托理財(cái)師表示稱，由于在信托公司有多年豐富的渠道及客戶資源，積累一定資源出來自立門戶是業(yè)內(nèi)很多理財(cái)師的創(chuàng)業(yè)路徑。

第四是商業(yè)銀行私人銀行?！秷?bào)告》中提到，有任職于工行私行的理財(cái)師表示，一線城市的銀行私行理財(cái)師基本底薪在8000元~1萬元以上，但是由于銀行客戶量大、品牌背書能力強(qiáng)、成交相對容易，很多客戶都是主動(dòng)找上門的，所以公司對于理財(cái)師銷售量是硬性規(guī)定。固收類的傭金提成非常低（低到可忽略不計(jì)），浮動(dòng)收益類產(chǎn)品提成稍高，但也比第三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)低很多。一般私行理財(cái)師年薪都在20萬元以上，相對于第三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的理財(cái)師薪資而言雖然不算高，但勝在穩(wěn)定。