每經(jīng)記者 余佩穎    每經(jīng)編輯 郭 鑫    

▲當(dāng)?shù)貢r(shí)間10月31日，弗里德里希·梅爾茲在召開(kāi)新聞發(fā)布會(huì) CFP圖

2016年曝光的德國(guó)稅務(wù)欺詐案，如今又有了新進(jìn)展。11月7日，據(jù)《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道，德國(guó)警察本11月6日突襲了美國(guó)知名投資管理公司貝萊德（BlackRock）在德國(guó)慕尼黑的辦公室，這是德國(guó)二戰(zhàn)后最大稅務(wù)欺詐案調(diào)查的一部分。

貝萊德向當(dāng)?shù)孛襟w表示，會(huì)與調(diào)查者密切合作。這家投資管理巨頭的德國(guó)分部主席弗里德里希·梅爾茲表示，他已下令管理層調(diào)查所有案件，并且配合當(dāng)局提供相關(guān)文件。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，兩年前遭曝光的這起稅務(wù)欺詐案又稱(chēng)“cum-ex”丑聞。

德國(guó)史上最大稅務(wù)丑聞

德國(guó)聯(lián)邦議院的議員曾稱(chēng)，這一事件為德國(guó)“歷史上最大的稅務(wù)丑聞”。11月5日，德國(guó)財(cái)政部部長(zhǎng)也對(duì)“cum-ex”交易嚴(yán)加譴責(zé)。

“cum-ex”丑聞在2016年進(jìn)入大眾視野，該事件是指，機(jī)構(gòu)利用cum-ex股票交易來(lái)騙取政府退稅的行為。據(jù)《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道，德國(guó)的cum-ex交易早在2001年就已存在，這種交易大多數(shù)發(fā)生在2001~2011年期間。

典型的cum-ex交易包含三方：一支股票的實(shí)際擁有者，例如資產(chǎn)管理者；一家從實(shí)際擁有者那里借入該股票，然后賣(mài)空的銀行；在分紅日前不久買(mǎi)入該股票的第三方。

cum-ex交易能夠?qū)嵤?，主要是因?yàn)橹暗聡?guó)稅法存在漏洞，這些漏洞造成實(shí)際的股票持有者和從賣(mài)空者那里購(gòu)買(mǎi)股票的人僅支付一次股息，卻能多次申請(qǐng)稅收抵免。2012年，德國(guó)通過(guò)修改規(guī)定堵住了漏洞。事實(shí)上，在此之前，該些漏洞一直存在爭(zhēng)議。

具體而言，在把紅利分發(fā)給投資者之前，發(fā)行股票的公司預(yù)先支付了25%的股息預(yù)扣稅，然而只有普通投資者（retail investors）需要實(shí)際繳納這筆稅款，機(jī)構(gòu)投資者（institutional investors）可以合法地從政府那里索回這筆稅款。騙取稅款的手段是利用了銀行作為買(mǎi)家保管人簽發(fā)的稅務(wù)證明書(shū)，由于出售和再次購(gòu)買(mǎi)行為的交易時(shí)間相隔很近，因此稅務(wù)機(jī)構(gòu)一時(shí)難以確定股票產(chǎn)權(quán)的擁有方到底是誰(shuí)。由此，買(mǎi)賣(mài)雙方都可以從稅務(wù)局拿到退稅。

被卷入這場(chǎng)丑聞中的金融機(jī)構(gòu)多達(dá)上百家，其中包括德國(guó)中央合作銀行（DZ Bank），裕寶銀行（HypoVereinsbank），裕信銀行（UniCredit）的德國(guó)分支等。

2015~2017年，裕寶銀行共支付了1980萬(wàn)歐元（約合1.57億元人民幣）的罰款，并表示所有與cum-ex交易有關(guān)的刑事調(diào)查已得到解決。

此外，今年8月，德國(guó)中央合作銀行也遭到突擊檢查，最后其向德國(guó)稅務(wù)當(dāng)局返還了高達(dá)1.49億歐元（約合11.8億元人民幣）的錯(cuò)誤退稅及利息，該銀行還表示，它并沒(méi)有接受任何刑事調(diào)查。

貝萊德：與調(diào)查人員密切合作

“此番調(diào)查有關(guān)2007~2011年的cum-ex交易，貝萊德正密切配合相關(guān)調(diào)查。”貝萊德的一位發(fā)言人表示。

據(jù)知情人士向《金融時(shí)報(bào)》透露，貝萊德目前沒(méi)有被指控涉嫌稅務(wù)欺詐，也不是刑事調(diào)查的對(duì)象。

對(duì)于貝萊德德國(guó)分部的主席梅爾茲來(lái)說(shuō)，這場(chǎng)突擊檢查發(fā)生的很不是時(shí)候。梅爾茲正參與德國(guó)基督教民主聯(lián)盟黨（Christian Democratic Union party）主席的競(jìng)選，他是現(xiàn)任黨主席安格拉·默克爾（Angela Merkel）繼任人選之一。梅爾茲于2016年加入貝萊德，他也曾公開(kāi)指責(zé)過(guò)cum-ex交易。

11月5日，就在德國(guó)警察突襲貝萊德慕尼黑辦公室的前一天，德國(guó)財(cái)政部部長(zhǎng)奧拉夫·紹爾茨（Olaf Scholz）在推特上就嚴(yán)厲譴責(zé)了cum-ex交易，“cum-ex交易是一個(gè)真正的丑聞，政府以及所有誠(chéng)實(shí)的公民都被欺騙了幾十億（歐元），這樣的陰謀讓人感到憤怒。”

關(guān)于cum-ex交易到底造成了多少損失，一直有各種各樣的估算。據(jù)《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道，今年10月，德國(guó)財(cái)政部表示，已經(jīng)發(fā)現(xiàn)了418起涉嫌cumex稅款欺詐的案件，涉案金額高達(dá)57億歐元（約合451億元人民幣）。