2月18日晚間，深交所下發(fā)對美的集團的關(guān)注函，公司董事長兼總裁方洪波于2019年1月12日在中國制造論壇上發(fā)表了“2018年預(yù)計稅前利潤超過260億元”等公司業(yè)績的言論，早于公司于1月14日對外披露業(yè)績預(yù)告公告的時間。深交所對此表示關(guān)注，要求公司嚴(yán)格規(guī)范董監(jiān)高對外發(fā)布信息的行為，切實提高信息披露意識。

其實過去年度營業(yè)收入和凈利潤是公司經(jīng)營狀況的最重要指標(biāo)，是股東大會必須披露的內(nèi)容?！渡鲜泄拘畔⑴豆芾磙k法》第六條第二款的規(guī)定要求先在指定媒體上報告，根據(jù)第四十五條規(guī)定，且必須以公司董事會名義公告。

“口無遮攔”涉嫌信披違規(guī)，格力電器“前車之鑒”

就在今年初，董明珠就因“口無遮攔”提前半天以上透露公司業(yè)績數(shù)據(jù)，收到廣東證監(jiān)局出具警示函的行政監(jiān)管措施，而在1月17日還收到了深交所的關(guān)注函。

2月1日，廣東證監(jiān)局官網(wǎng)披露了一封警示函，是針對格力電器董事長董明珠的。

廣東證監(jiān)局表示，經(jīng)查，董明珠作為珠海格力電器董事長，在2019年1月16日下午召開的格力電器2019年第一次臨時股東大會上，發(fā)布了格力電器2018年營業(yè)收入和凈利潤等有關(guān)業(yè)績信息，而格力電器在股東大會結(jié)束后的當(dāng)天晚間才發(fā)布2018年度業(yè)績預(yù)告。

而正是這種早半天提前泄露業(yè)績的行為，引起業(yè)界和監(jiān)管部門的關(guān)注。

事后格力電器董秘還對媒體解釋，董明珠透露業(yè)績消息的時候，股市已經(jīng)休市，所以不構(gòu)成信披違規(guī)。

廣東證監(jiān)局表示，董明珠的上述行為違反了《上市公司信息披露管理辦法》第六條第二款、第四十五條第二款的規(guī)定，“根據(jù)《上市公司信息披露管理辦法》第五十九條的規(guī)定，我局決定對你采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。”

據(jù)券商中國，浙江裕豐律師事務(wù)所厲健律師稱，“這是一起典型的‘大嘴巴’信息披露違規(guī)案例。幸好董明珠的言論在股票收盤后發(fā)表，同時在當(dāng)晚‘補救’及時發(fā)布了公告，否則真的有可能被監(jiān)管處罰，引發(fā)投資者索賠。” 

劉姝威曾質(zhì)疑選擇性執(zhí)法

格力電器董事長董明珠被認(rèn)定信息披露違規(guī)，剛剛當(dāng)上格力電器獨立董事的“好閨蜜”劉姝威挺身而出，她曾發(fā)微博質(zhì)疑監(jiān)管層的選擇性執(zhí)法，“舉報”美的集團董事長提前泄露業(yè)績涉嫌信披違規(guī)。劉姝威認(rèn)為，監(jiān)管部門存在選擇性執(zhí)法的嫌疑。

2月11日，劉姝威發(fā)表微博稱，據(jù)多家媒體報道：“2019年1月12日美的集團董事長兼總裁方洪波在2019中國制造論壇上透露，美的集團2018年預(yù)計稅前利潤超過260億元，再創(chuàng)新高。”1月15日美的集團發(fā)布《2018 年度業(yè)績預(yù)告》。按照廣東證監(jiān)局發(fā)布的《警示函》，方洪波違反了《上市公司信息披露管理辦法》第六條和第四十五條。如果廣東證監(jiān)局給董明珠發(fā)《警示函》，而對方洪波的行為不發(fā)警告，那么廣東證監(jiān)局是否選擇性執(zhí)法？劉姝威作出了如此質(zhì)疑。

她認(rèn)為，關(guān)于警示函，有兩個原則問題必須有明確答案：第一、公司董事高管是否有義務(wù)向股東大會報告業(yè)績預(yù)期？第二、違反《上市公司信息披露管理辦法》第六條和第四十五條的是向股東大會上報告公司業(yè)績預(yù)期的董事高管，還是擅自向媒體發(fā)布股東大會內(nèi)容的股東？證監(jiān)局應(yīng)該處罰誰？

“實施注冊制是我國證券市場發(fā)展的里程碑。注冊制順利實施的基礎(chǔ)是嚴(yán)格監(jiān)管證券市場，嚴(yán)格執(zhí)法。我希望，廣東證監(jiān)局發(fā)布〔2019〕6號《警示函》涉及兩個原則問題的正確答案能夠讓證券市場感受到監(jiān)管部門的監(jiān)管力度和震懾力。”劉姝威表示。

如今深交所對美的集團正式下發(fā)關(guān)注函，也算是給劉姝威的質(zhì)疑做了回應(yīng)。

上市公司高管“普法課”

在證券市場的非交易時段，上市公司高管能否提前向股東披露業(yè)績等敏感信息，這在法律界也存在一定爭議。

被出具關(guān)注函和警示函，對上市公司有什么影響？

據(jù)第一財經(jīng)，威諾律師事務(wù)所律師楊兆全稱，提前違規(guī)披露上市公司財務(wù)信息，屬于嚴(yán)重的違法行為，應(yīng)該受到監(jiān)管機構(gòu)的處罰，情節(jié)后果嚴(yán)重的，甚至要被追究刑事責(zé)任。警示函對公司和個人，沒有任何實質(zhì)的損害。得到警示函，表明監(jiān)管機構(gòu)對問題的處理到此為止，不再會有后續(xù)的調(diào)查和處罰。

浙江裕豐律師事務(wù)所厲健律師表示，出具警示函是監(jiān)管措施的一種，一般適用于違法情節(jié)輕微的情形，不屬于行政處罰，不會引發(fā)投資者索賠。

除了因存在重大遺漏、信息披露不及時、不完整等信息披露違規(guī)行為，“說漏嘴”提前泄露數(shù)據(jù)的上市公司董事長中，還有泰禾集團董事長黃其森。2017年12月、12月22日，泰禾集團董事長黃其森接受媒體采訪時未經(jīng)公告私自發(fā)布公司銷售業(yè)績預(yù)期，稱2018年泰禾將力爭邁入2000億時代，遭致深交所下發(fā)關(guān)注函。

厲健表示，根據(jù)《證券法》第74、75、76條規(guī)定，《上市公司信息披露管理辦法》，《深交所股票上市規(guī)則》相關(guān)規(guī)定，全體上市公司及其高管應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格守法、謹(jǐn)言慎行。

每日經(jīng)濟新聞綜合自券商中國、第一財經(jīng)、市場公開信息等 封面及文中概念圖均來自攝圖網(wǎng)

以上內(nèi)容為每經(jīng)APP出于傳遞信息的目的進行刊載，不構(gòu)成任何投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險自擔(dān)。