圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)

隨著A股賺錢(qián)效應(yīng)日趨顯現(xiàn)，各類(lèi)與股票投資相關(guān)的推銷(xiāo)電話有所增多。除了配資、薦股，一些貸款中介公司也十分活躍。中國(guó)證券報(bào)記者了解到，商業(yè)銀行對(duì)個(gè)人信貸的審批和監(jiān)管較為嚴(yán)格。雖然部分貸款中介公司聲稱能夠應(yīng)對(duì)監(jiān)管限制，但業(yè)內(nèi)人士指出，通過(guò)中介公司獲取信用貸款用于炒股風(fēng)險(xiǎn)很大，投資者千萬(wàn)不要被忽悠。

銀行信貸監(jiān)管?chē)?yán)格

記者多方走訪了解到，銀行對(duì)信貸的審批和監(jiān)管較為嚴(yán)格。綜合多家商業(yè)銀行的信貸產(chǎn)品信息來(lái)看，信用貸額度一般在50萬(wàn)元以內(nèi)，期限以3年居多，利率差異較大，審批通過(guò)后一般一周內(nèi)到賬。

“信用貸額度最高50萬(wàn)元，這是監(jiān)管規(guī)定。期限一般為3年，優(yōu)質(zhì)客戶可以4年。利率最低的可達(dá)年化7.2%，具體需看客戶資質(zhì)情況。”某商業(yè)銀行業(yè)務(wù)人員介紹，客戶需擁有連續(xù)2年的公積金繳存記錄才能申請(qǐng)。

另一家商業(yè)銀行則設(shè)置了更為嚴(yán)格的條款，客戶工作單位必須在指定的合作單位名錄中才可申請(qǐng)信用貸。“額度最高30萬(wàn)元，利率是基準(zhǔn)利率上浮30%，目前是年化5.655%。”該商業(yè)銀行人士稱。

信用貸的還款方式較為靈活，包括等額本息、等額本金、先息后本等。“我們的信用貸產(chǎn)品還款方式只有等額本息，每月還利息，每年還一次本金，循環(huán)3年。”另一家商業(yè)銀行的個(gè)貸經(jīng)理表示。

在信用貸資金的使用上，存在直接用于投資和買(mǎi)房的可能性，因此監(jiān)管較為嚴(yán)格。多家商業(yè)銀行業(yè)務(wù)人員表示，信用貸資金不可買(mǎi)房、炒股，只能用于規(guī)定范圍內(nèi)的消費(fèi)。如果被抽查，則需提供合同、發(fā)票等憑證，若存在違規(guī)使用情況，將被要求提前還款。一位業(yè)務(wù)人員提示“買(mǎi)車(chē)位是可以的”。另有業(yè)務(wù)人員建議，為避免借貸資金和個(gè)人資金在混用時(shí)違規(guī)，客戶可將貸款資金提現(xiàn)之后用于消費(fèi)。

事實(shí)上，已有個(gè)別銀行網(wǎng)點(diǎn)因此受罰。青島銀保監(jiān)局4月發(fā)布的行政處罰決定顯示，某銀行青島分行因信貸資金違規(guī)流入資本市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)、信貸資金被挪用、貸前調(diào)查不盡職，被罰90萬(wàn)元。另一家銀行青島分行因信貸資金違規(guī)流入資本市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)被罰30萬(wàn)元。青島銀保監(jiān)局作出上述處罰的時(shí)間均在3月初。

貸款中介“應(yīng)對(duì)”限制

對(duì)于商業(yè)銀行信用貸款的種種限制，一些貸款中介公司聲稱能夠幫忙“繞開(kāi)”。

“信用貸額度可做到100萬(wàn)元。有的銀行有多款信用貸產(chǎn)品，申請(qǐng)多個(gè)產(chǎn)品，資質(zhì)好的話一家就可以批70萬(wàn)元，然后再找一家能提供30萬(wàn)元額度的，這樣就有100萬(wàn)元。”某貸款中介公司人員說(shuō)。

利率方面，該中介公司提供的貸款較不少商業(yè)銀行的信用貸低。相關(guān)人士表示，稅后工資4000元，月息是1%，如果稅后收入過(guò)萬(wàn)元、公積金每月個(gè)人繳存額1000元以上，再滿足一些其他條件，資質(zhì)好的話月息可低至0.38%。貸款期限以3年為主，也有4年的。

不僅如此，被部分商業(yè)銀行暫停的抵押消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)以及審核嚴(yán)格的抵押經(jīng)營(yíng)貸款業(yè)務(wù)，貸款中介公司聲稱也能夠幫忙完成。例如，商業(yè)銀行在辦理房產(chǎn)抵押經(jīng)營(yíng)貸時(shí)，要求客戶必須是相關(guān)公司的法人代表或股東，需提供購(gòu)銷(xiāo)合同等手續(xù)。該中介人員表示，可將客戶添加到相關(guān)公司的股東，貸款年利息可低至4.35%，期限10年。

面對(duì)銀行對(duì)貸款使用的監(jiān)管問(wèn)題，該中介人員表示，前期提供相關(guān)收據(jù)，若后期抽查時(shí)需要提供發(fā)票，公司會(huì)幫忙解決，但開(kāi)發(fā)票費(fèi)用需由客戶承擔(dān)。

此外，該貸款中介公司手續(xù)費(fèi)高昂，抵押經(jīng)營(yíng)貸手續(xù)費(fèi)為貸款金額的1.5%，信用貸手續(xù)費(fèi)是貸款金額的3%，最低可以申請(qǐng)到2.4%。該人員表示，公司員工上千人，業(yè)務(wù)量很大，一些銀行都在公司駐點(diǎn)。

盲目加杠桿炒股不可取

雖然明知貸款炒股是違規(guī)操作，但在股市向好的大環(huán)境下，不少股民在賺錢(qián)效應(yīng)驅(qū)使下鋌而走險(xiǎn)。

某銀行網(wǎng)點(diǎn)客戶經(jīng)理提醒，切勿盲目跟風(fēng)貸款炒股，即便是牛市，風(fēng)險(xiǎn)依舊存在，同時(shí)貸款中介公司并不可靠。利用小額借貸炒股相當(dāng)于加大杠桿，一方面能放大盈利，另一方面會(huì)放大虧損。股價(jià)一旦下跌，問(wèn)題就來(lái)了。“正常炒股虧了1萬(wàn)就是1萬(wàn)，加杠桿炒股就不一樣，杠桿越高，虧得越嚴(yán)重。”

某位經(jīng)歷了多輪牛熊轉(zhuǎn)換的老股民表示，股市賺錢(qián)效應(yīng)并沒(méi)有傳說(shuō)中那么神奇，沒(méi)人能保證自己一直是股市中的幸運(yùn)兒。

某業(yè)內(nèi)人士指出，貸款炒股未必劃算。“即便沒(méi)有遭遇股市低谷，貸款炒股最終收益率也未必比銀行貸款費(fèi)率高，因?yàn)閭€(gè)人信用貸款的利率是依據(jù)個(gè)人資質(zhì)而定，疊加各種費(fèi)用后折合的年化費(fèi)率可能較高，一旦高于炒股的收益率，那么貸款就失去意義。”該人士表示。

此外，銀行業(yè)內(nèi)人士指出，貸款的特點(diǎn)是有固定期限。假如借款人歸還貸款時(shí)正值股市低谷，那么投資者只能低位拋售，這樣一來(lái)不但無(wú)額外收益，還容易造成貸款逾期，進(jìn)而給個(gè)人信用記錄增添污點(diǎn)。

從銀行角度看，信用貸資金入市的風(fēng)險(xiǎn)很大。上述銀行人士稱，目前信用貸違規(guī)流向股市的總量難以統(tǒng)計(jì)，由于該類(lèi)貸款處于無(wú)抵押擔(dān)保狀態(tài)，流入股市后一旦市場(chǎng)出現(xiàn)大幅回調(diào)，而借款人又無(wú)力還款，很可能造成逾期不良。銀行信用風(fēng)險(xiǎn)暴露的概率將大幅上升。

不過(guò)，從目前看來(lái)，由于每家銀行針對(duì)信用貸均有額度管理，而且總行通常對(duì)某一類(lèi)貸款進(jìn)行監(jiān)控，因此該類(lèi)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)敞口相對(duì)可控。