圖片來源：攝圖網(wǎng) 上證報(bào)最新獲悉，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)（下稱“協(xié)會(huì)”）于近日向各券商下發(fā)了《公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券網(wǎng)下發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)規(guī)范（征求意見稿）》（下稱“業(yè)務(wù)規(guī)范”）。“業(yè)務(wù)規(guī)范”指出，主承銷商應(yīng)對(duì)參與可轉(zhuǎn)債網(wǎng)下申購(gòu)的配售對(duì)象的擬申購(gòu)金額是否超出其總資產(chǎn)或資金規(guī)模進(jìn)行實(shí)質(zhì)核查。其中，對(duì)公募、資管計(jì)劃等配售對(duì)象，以申購(gòu)首日前第五個(gè)工作日的產(chǎn)品總資產(chǎn)為準(zhǔn)。為防止放棄配售，“業(yè)務(wù)規(guī)范”還要求申購(gòu)者繳納不超過50萬元的保證金。 此次“業(yè)務(wù)規(guī)范”征求意見，背景正是可轉(zhuǎn)債申購(gòu)亂象亟待治理。今年3月，在中信轉(zhuǎn)債的網(wǎng)下配售結(jié)果公告中，有部分券商的申購(gòu)證券賬戶數(shù)超過了100個(gè)，引起監(jiān)管注意。隨后，證監(jiān)會(huì)發(fā)布《發(fā)行監(jiān)管問答——關(guān)于可轉(zhuǎn)債發(fā)行承銷相關(guān)問題的問答》（下稱“問答”）?！皢柎稹敝赋?，網(wǎng)下申購(gòu)可轉(zhuǎn)債時(shí)，申購(gòu)規(guī)模不得超過申購(gòu)者的資產(chǎn)規(guī)模。承銷商對(duì)申購(gòu)額應(yīng)保持必要關(guān)注，并有權(quán)認(rèn)定超資產(chǎn)規(guī)模的申購(gòu)為無效申購(gòu)。同一網(wǎng)下申購(gòu)者所管理的每個(gè)配售對(duì)象參與可轉(zhuǎn)債網(wǎng)下申購(gòu)時(shí)，只能使用一個(gè)證券賬戶；申購(gòu)者管理多個(gè)證券投資產(chǎn)品的，每個(gè)產(chǎn)品可視作一個(gè)配售對(duì)象。 為落實(shí)上述“問答”的要求，建立可轉(zhuǎn)債網(wǎng)下申購(gòu)管理體系，壓實(shí)承銷機(jī)構(gòu)責(zé)任，規(guī)范網(wǎng)下發(fā)行與配售業(yè)務(wù)流程，協(xié)會(huì)此次起草了“業(yè)務(wù)規(guī)范”并征求意見。 “業(yè)務(wù)規(guī)范”明確，申購(gòu)可轉(zhuǎn)債的配售對(duì)象如存在申購(gòu)規(guī)模超過其資金規(guī)?；蚬芾碣Y產(chǎn)規(guī)模、獲配后未及時(shí)足額繳付認(rèn)購(gòu)資金等情況的，將被列入限制名單。一年內(nèi)上述情形出現(xiàn)一次的，協(xié)會(huì)將把相關(guān)配售對(duì)象列入限制名單6個(gè)月；出現(xiàn)兩次的，將列入限制名單12個(gè)月。同一申購(gòu)者所管理的每個(gè)配售對(duì)象參與可轉(zhuǎn)債網(wǎng)下申購(gòu)時(shí)，只能使用一個(gè)證券賬戶。以自有資金申購(gòu)的，每個(gè)申購(gòu)者視作一個(gè)配售對(duì)象。配售對(duì)象的關(guān)聯(lián)賬戶不得參與配售。此外，主承銷商還應(yīng)對(duì)參與可轉(zhuǎn)債網(wǎng)下申購(gòu)的配售對(duì)象的擬申購(gòu)金額是否超過其總資產(chǎn)或資金規(guī)模進(jìn)行實(shí)質(zhì)核查。 “業(yè)務(wù)規(guī)范”提出，為合理控制申購(gòu)者違約放棄配售的風(fēng)險(xiǎn)，主承銷商應(yīng)向網(wǎng)下申購(gòu)者管理的每個(gè)配售對(duì)象收取不超過50萬元申購(gòu)保證金。發(fā)生違約后，申購(gòu)保證金將不予退還。上證報(bào)注意到，近期發(fā)行的合興轉(zhuǎn)債的網(wǎng)下配售結(jié)果顯示：“137個(gè)賬戶未按要求提供申購(gòu)資料或未按時(shí)足額繳納保證金或資產(chǎn)/資金規(guī)模等不符合申購(gòu)要求，為無效申購(gòu)”。 作者：劉藝文來源：上海證券報(bào)