“因?yàn)槭羌兗夹g(shù)投入的企業(yè)，沒(méi)有資產(chǎn)沉淀，以前500萬(wàn)貸款都很難，現(xiàn)在什么抵押都沒(méi)有銀行授信可以做到七八千萬(wàn)。銀行的觀念在改變，對(duì)企業(yè)的定義方式變化了，對(duì)民營(yíng)企業(yè)的支持力度提升了很多。”談及這兩年融資環(huán)境的變化，杭州經(jīng)緯信息董事長(zhǎng)葉肖華感受深刻。

經(jīng)緯信息是杭州未來(lái)科技城一家科技企業(yè)，主營(yíng)業(yè)務(wù)為三維地理信息系統(tǒng)底層應(yīng)用和電力一體化綜合服務(wù)，是一家典型的輕資產(chǎn)企業(yè)。在過(guò)去銀行的信貸投放邏輯中，由于缺乏可抵押物，類似經(jīng)緯信息這樣的企業(yè)并不是受歡迎的對(duì)象。

“2016年之前，我們的信貸投放以房地產(chǎn)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)貸款為主，包括房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸、政府園區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施貸款項(xiàng)目，小微當(dāng)時(shí)沒(méi)幾家。”主要服務(wù)于杭州未來(lái)科技城區(qū)域的農(nóng)行杭州西溪支行行長(zhǎng)包國(guó)宏坦承。

不過(guò)，隨著供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、“三去一降一補(bǔ)”的逐步深化，以及政策對(duì)于支持民營(yíng)、小微企業(yè)的持續(xù)引導(dǎo)，融資環(huán)境正在發(fā)生改變。

“現(xiàn)在支持的科技型企業(yè)有100多家。”包國(guó)宏表示。目前農(nóng)行杭州西溪支行已累計(jì)為113家雙創(chuàng)企業(yè)提供融資，金額共計(jì)26.76億元，孵化培育上市公司5家，擬上市公司4家。

西溪支行的變化是農(nóng)行浙江省分行這幾年信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整的一個(gè)縮影。近年來(lái)，在“三農(nóng)”、小微、民營(yíng)等諸多領(lǐng)域，如何把握產(chǎn)業(yè)發(fā)展結(jié)構(gòu)和變化，踏準(zhǔn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展節(jié)奏，讓信貸精準(zhǔn)滴灌實(shí)體經(jīng)濟(jì)，農(nóng)行浙江省分行提供了一個(gè)良好樣本。

截至今年8月末，農(nóng)行浙江省分行新增各項(xiàng)貸款1269億元，總量達(dá)到10332億元。

信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整

信貸結(jié)構(gòu)的調(diào)整首先是理念的變化。“把信貸客戶結(jié)構(gòu)調(diào)整過(guò)來(lái)，銀行要改變?cè)瓉?lái)傳統(tǒng)的模式，要跟上企業(yè)創(chuàng)新的步伐。在未來(lái)科技城這個(gè)區(qū)域內(nèi)的企業(yè)成長(zhǎng)性非常強(qiáng)，可能三五年時(shí)間就具備上市的規(guī)模和能力了，銀行不能以傳統(tǒng)眼光看這些科創(chuàng)型企業(yè)。”包國(guó)宏表示。

包國(guó)宏對(duì)外表示，對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流是第一還款來(lái)源，抵押擔(dān)保是第二還款來(lái)源，如果企業(yè)處于虧損之中，通常而言無(wú)法以純信用的方式授信，科技型企業(yè)往往缺乏可抵押物，而其成長(zhǎng)又很快，如果銀行仍局限于過(guò)去的條條框框中，極有可能錯(cuò)失企業(yè)發(fā)展的紅利，因此銀行需要?jiǎng)?chuàng)新授信模式。

“現(xiàn)在我們加大對(duì)科技型小微企業(yè)的支持力度，去年科技型企業(yè)累計(jì)發(fā)放了128億貸款。這一類企業(yè)跟傳統(tǒng)制造業(yè)完全是兩碼事，沒(méi)有機(jī)器廠房，資產(chǎn)也沒(méi)有，真正的資產(chǎn)可能就是幾臺(tái)電腦，所以銀行放貸要從過(guò)去看資產(chǎn)，到現(xiàn)在變成看科技水平，看人員。”農(nóng)行浙江省分行普惠金融事業(yè)部總經(jīng)理胡永忠對(duì)外表示。

在創(chuàng)新授信模式，加大對(duì)科技型企業(yè)支持力度上，農(nóng)行嘉興科技支行做出了許多有益探索。對(duì)于初創(chuàng)期新建企業(yè)，農(nóng)行嘉興科技支行通過(guò)“專利貸”將科技型企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)資本化，通過(guò)“股權(quán)質(zhì)押貸款”將企業(yè)原始資本轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y金繼續(xù)支持企業(yè)發(fā)展，通過(guò)科研地產(chǎn)按揭解決科技企業(yè)科研、辦公場(chǎng)地需求，通過(guò)股東擔(dān)保貸緩解科技型企業(yè)擔(dān)保難問(wèn)題。

城市在大力發(fā)展科技型、新經(jīng)濟(jì)企業(yè)，村鎮(zhèn)也在經(jīng)歷新舊動(dòng)能的轉(zhuǎn)換，銀行信貸投放方向隨之而動(dòng)。當(dāng)前，我國(guó)正大力推進(jìn)鄉(xiāng)村振興建設(shè)，《鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略規(guī)劃（2018~2022年）》提出，到2020年要實(shí)現(xiàn)農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施條件持續(xù)改善，農(nóng)村人居環(huán)境顯著改善，生態(tài)宜居的美麗鄉(xiāng)村建設(shè)扎實(shí)推進(jìn)，城鄉(xiāng)融合發(fā)展體制機(jī)制初步建立等發(fā)展目標(biāo)。

“服務(wù)‘三農(nóng)’一定要踏準(zhǔn)縣域經(jīng)濟(jì)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)節(jié)拍去做信貸業(yè)務(wù)，國(guó)家‘三農(nóng)’發(fā)展導(dǎo)向在哪里，信貸支持方向就在哪里，‘三農(nóng)’群體相比城市客戶資質(zhì)相對(duì)偏弱，銀行信貸業(yè)務(wù)需要做到商業(yè)可持續(xù)，要把握風(fēng)險(xiǎn)，要尋找農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展和信貸的結(jié)合點(diǎn)。”農(nóng)行浙江省分行三農(nóng)對(duì)公業(yè)務(wù)部總經(jīng)理姜暉表示。

針對(duì)鄉(xiāng)村改造建設(shè)資金不足的問(wèn)題，農(nóng)行浙江省分行推出“美麗鄉(xiāng)村貸”，以單戶最高3000萬(wàn)元、中期流貸的形式，解決了美麗鄉(xiāng)村建設(shè)主體層級(jí)低，政策手續(xù)簡(jiǎn)單，資金需求短、小、頻、急的問(wèn)題，大力支持農(nóng)地整治、農(nóng)房改造、農(nóng)污處理、古村落保護(hù)等新農(nóng)村建設(shè)項(xiàng)目，目前已覆蓋210個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)、發(fā)放貸款145億元。“美麗鄉(xiāng)村建設(shè)好了后續(xù)就會(huì)有流量，有現(xiàn)金流。”姜暉說(shuō)道。

除了美麗鄉(xiāng)村建設(shè)，城鄉(xiāng)融合發(fā)展也是也是信貸業(yè)務(wù)的著力點(diǎn)。姜暉指出，縣域“三農(nóng)”的特點(diǎn)是多業(yè)態(tài)融合，產(chǎn)業(yè)聚集，既有農(nóng)業(yè)開(kāi)發(fā)，圍繞農(nóng)業(yè)開(kāi)發(fā)還有旅游開(kāi)發(fā)、商業(yè)配套?；诖?，農(nóng)行浙江省分行推出了“特色小鎮(zhèn)貸”，支持美麗城鎮(zhèn)建設(shè)。

“縣域‘三農(nóng)’是藍(lán)海市場(chǎng)，潛力和增速會(huì)非常大，我們?nèi)プ鲞@些業(yè)務(wù)，既是履行社會(huì)責(zé)任，也是未來(lái)發(fā)展方向。”姜暉表示。

截至今年8月末，農(nóng)行浙江省分行新增各項(xiàng)貸款1269億元總量達(dá)到10332億元。其中民營(yíng)企業(yè)貸款余額2614億元，比年初增加333億元；新增銀監(jiān)口徑普惠金融領(lǐng)域貸款379億元、余額1279億元，新增央行口徑普惠金融領(lǐng)域貸款540億元、余額2050億元，兩個(gè)口徑的普惠金融領(lǐng)域貸款增量、總量居全國(guó)農(nóng)行系統(tǒng)和四行“雙第一”；圍繞浙江數(shù)字經(jīng)濟(jì)“一號(hào)工程”和新經(jīng)濟(jì)培育，今年前8個(gè)月新增戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)貸款259億元；8月末戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)貸款余額2132億元，比年初增加259億元。

暢通融資渠道

在調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)的過(guò)程中，理念轉(zhuǎn)變之外，還有一些切實(shí)的障礙需要解決。例如，在民營(yíng)和小微領(lǐng)域，企業(yè)自身存在的財(cái)務(wù)不規(guī)范、信息不透明等問(wèn)題，是長(zhǎng)久以來(lái)融資難融資貴的原因之一。

痛點(diǎn)如何破解？中國(guó)人民銀行副行長(zhǎng)、國(guó)家外匯管理局局長(zhǎng)潘功勝曾指出，因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)、民營(yíng)企業(yè)數(shù)量大、面很廣，所以怎樣運(yùn)用現(xiàn)代的信息技術(shù)是很重要的。商業(yè)銀行怎樣提高客戶獲取能力、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估能力和信貸投放效率是個(gè)技術(shù)性的問(wèn)題，還需要在這些方面做些改善、探索，使基層行和基層的員工會(huì)“貸”。

浙江省大數(shù)據(jù)建設(shè)走在全國(guó)前列。農(nóng)行浙江省分行找到了數(shù)據(jù)這個(gè)抓手，推出了“小微網(wǎng)貸”等業(yè)務(wù)，通過(guò)與浙江省工商行政管理局“小微企業(yè)云平臺(tái)·信用寶”兩大產(chǎn)品系統(tǒng)直連對(duì)接，共享信用數(shù)據(jù)，讓小微企業(yè)的“無(wú)形信用”變成“有形資產(chǎn)”，破解了小微企業(yè)融資過(guò)程中的痛點(diǎn)。

據(jù)了解，“小微企業(yè)云平臺(tái)”，是面向小微企業(yè)構(gòu)建的數(shù)據(jù)集中、交換、展示、服務(wù)平臺(tái)，核心功能“信用寶”依托大數(shù)據(jù)，從全省180余萬(wàn)戶企業(yè)中根據(jù)工商及其他部門(mén)數(shù)據(jù)，以百分制計(jì)分方式體現(xiàn)企業(yè)的信用評(píng)價(jià)分值。通過(guò)線上直連企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理與財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)、政府公共數(shù)據(jù)系統(tǒng)和行內(nèi)業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)，“小微網(wǎng)貸”從線上抓取企業(yè)財(cái)務(wù)、結(jié)算、稅收、資產(chǎn)、信用等大數(shù)據(jù)，并運(yùn)用大數(shù)據(jù)分析模型進(jìn)行信用評(píng)測(cè)，為貸款在線上發(fā)放提供有效依據(jù)。

“通過(guò)小微網(wǎng)貸可以批量化精準(zhǔn)服務(wù)客戶。我們做了之后發(fā)現(xiàn)原來(lái)這些小微企業(yè)有49%沒(méi)有在任何金融機(jī)構(gòu)貸過(guò)款，他們的征信沒(méi)有任何金融機(jī)構(gòu)的記錄。”胡永忠表示。

小微企業(yè)和“三農(nóng)”群體都是普惠金融的服務(wù)對(duì)象，與小微企業(yè)融資難融資貴相比，“三農(nóng)”群體可獲得的金融服務(wù)更加匱乏。一方面，征信數(shù)據(jù)的缺失，讓金融服務(wù)難以觸達(dá)廣闊的農(nóng)村人群，另一方面，農(nóng)村人群普遍金融能力較弱，讓農(nóng)村金融的推進(jìn)面臨阻礙。

“我們現(xiàn)在在進(jìn)行數(shù)字鄉(xiāng)村建設(shè)，主動(dòng)到鄉(xiāng)里去，到村里去做調(diào)查，依托村兩委的力量，摸清村里的情況，建立信用數(shù)據(jù)庫(kù)，做預(yù)授信，提高農(nóng)民的信貸獲得率。”姜暉向記者表示，與此同時(shí)，“針對(duì)農(nóng)村缺少懂金融的干部，連續(xù)六年每年下派300名干部，專職掛靠鄉(xiāng)政府，幫政府做招商引資，宣講農(nóng)村金融知識(shí)，同時(shí)也延伸銀行的服務(wù)觸角，對(duì)接需求。”

據(jù)悉，農(nóng)行浙江省分行以整村推進(jìn)為主路徑，構(gòu)建了農(nóng)民生產(chǎn)、供銷、消費(fèi)大數(shù)據(jù)，創(chuàng)建了以“惠農(nóng)e貸”為核心的農(nóng)村金融互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，到2019年8末，新增投放“惠農(nóng)e貸”146億元，總量超359億元，惠及農(nóng)戶超14萬(wàn)戶。

精準(zhǔn)滴灌實(shí)業(yè)

一方面是要調(diào)整過(guò)去信貸結(jié)構(gòu)中不合理的地方，另一方面在加大對(duì)新領(lǐng)域的支持時(shí)，又要避免“大水漫灌”，讓資金流向真正需要的地方，在新一輪信貸投放過(guò)程中，如何把控風(fēng)險(xiǎn)，讓信貸資源精準(zhǔn)滴灌，考驗(yàn)著銀行的智慧和能力。

2012年左右，浙江曾經(jīng)歷過(guò)一輪不良風(fēng)險(xiǎn)大爆發(fā)，由于企業(yè)之間互保、聯(lián)保盛行，單個(gè)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)通過(guò)擔(dān)保鏈迅速擴(kuò)散。“12年不良開(kāi)始暴露的時(shí)候是以小微企業(yè)為主，面比較廣，點(diǎn)比較散，后來(lái)不良的產(chǎn)生轉(zhuǎn)向了一些大的企業(yè)。”農(nóng)行浙江省分行信用管理部副總經(jīng)理龐立凡指出，當(dāng)前，受去杠桿、貿(mào)易摩擦等外部環(huán)境影響，原來(lái)一些實(shí)力還比較強(qiáng)的企業(yè)開(kāi)始爆雷。

“三個(gè)過(guò)度，是不良發(fā)生的根源。”龐立凡表示，從過(guò)去的不良風(fēng)險(xiǎn)中，農(nóng)行浙江省分行得出了一些經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，“三個(gè)過(guò)度”一是指過(guò)度融資，企業(yè)杠桿加得太多，二是過(guò)度投資，戰(zhàn)線拉得太長(zhǎng)資金鏈容易緊張，三就是過(guò)度擔(dān)保，為別人擔(dān)保需要代償，很多原本自身經(jīng)營(yíng)還可以的企業(yè)死在擔(dān)保鏈融資上。

“這些經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)在新一輪的投放當(dāng)中一定會(huì)考慮，不至于二次摔倒。”龐立凡說(shuō)道，“我們現(xiàn)在在搞聯(lián)合授信，目的就是控制企業(yè)的總的授信量和多頭融資。”

面對(duì)2012年開(kāi)始爆發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)局面，農(nóng)行浙江省分行通過(guò)擴(kuò)戶提質(zhì)，以及風(fēng)險(xiǎn)退出和清收處置等措施“排濁引清”，新引入客戶11360戶、貸款3649億元，分別占法人客戶數(shù)的67.6%、貸款總量的63.3%，退出潛在風(fēng)險(xiǎn)客戶貸款259億元，壓降擔(dān)保圈貸款316億元，實(shí)現(xiàn)了客戶“大換血”。2016年以來(lái)法人客戶新增用信（包括新準(zhǔn)入客戶用信和存量客戶新增用信）累計(jì)不良發(fā)生率0.12%，平均每年僅0.04%。

在信貸投放過(guò)程中，防止信貸資金空轉(zhuǎn)，確保資源精準(zhǔn)滴灌，始終貫穿在農(nóng)行浙江省分行的信貸鏈條之中。“在客戶準(zhǔn)入方面，我們有一套機(jī)制，根據(jù)企業(yè)真實(shí)經(jīng)營(yíng)狀況，確定授信額度用信額度；在放款環(huán)節(jié)，我們成立了一個(gè)放款中心，專門(mén)執(zhí)行貸款的具體投放，加強(qiáng)資金監(jiān)管；企業(yè)用信之后，加強(qiáng)貸后監(jiān)管，對(duì)企業(yè)賬戶、企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況、資金回籠情況進(jìn)行監(jiān)管。”

而為支持小微企業(yè)發(fā)展，農(nóng)行實(shí)行差異化的不良貸款容忍度，適當(dāng)放寬小微企業(yè)專營(yíng)機(jī)構(gòu)新增小企業(yè)貸款的不良率容忍度。“對(duì)于小微企業(yè)一定要線上線下相結(jié)合的風(fēng)控方式，原來(lái)線下調(diào)查的一些信息是不透明的，現(xiàn)在在線上能夠看到更真實(shí)的數(shù)據(jù)。但銀行依然要上門(mén)及時(shí)把握企業(yè)動(dòng)向。”胡永忠對(duì)外強(qiáng)調(diào)。

與此同時(shí)，為提高小微企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)“抵抗力”，農(nóng)行浙江省分行與多地政府合作，引入多方資金，以增信模式為企業(yè)“分險(xiǎn)”。如與政府聯(lián)合成立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金、小微企業(yè)信用保證基金等，以不大于基金的10倍放大信貸杠桿，給予小微企業(yè)融資支持，目前已在杭州、溫州、嘉興等5個(gè)地區(qū)落地風(fēng)險(xiǎn)池7個(gè)，合作規(guī)模超80億元；針對(duì)浙江省構(gòu)建政策性融資擔(dān)保體系的發(fā)展機(jī)遇，農(nóng)行與省擔(dān)保集團(tuán)和7家市級(jí)擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，為小微企業(yè)提供融資擔(dān)保，目前合作規(guī)模達(dá)到50多億元。

對(duì)出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的民營(yíng)企業(yè)，農(nóng)行浙江省分行堅(jiān)持精準(zhǔn)施策，綜合運(yùn)用債委會(huì)、續(xù)貸展期、調(diào)整承貸主體等，幫助企業(yè)以時(shí)間換空間，渡過(guò)發(fā)展難關(guān)。2015年以來(lái)，農(nóng)行浙江省分行累計(jì)為1100家企業(yè)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)化解，涉及貸款金額近500億元，七成以上已經(jīng)實(shí)現(xiàn)持續(xù)正常經(jīng)營(yíng)。