日前，行業(yè)期待已久的公募基金投資顧問業(yè)務(wù)試點(diǎn)正式落地，嘉實(shí)財(cái)富等五家機(jī)構(gòu)入圍首批試點(diǎn)工作名單。業(yè)內(nèi)人士指出，基金投顧業(yè)務(wù)不僅是落實(shí)全面深化資本市場(chǎng)改革、提升財(cái)富管理機(jī)構(gòu)服務(wù)居民財(cái)富管理能力的重要舉措，也將真正開啟“以投資者利益至上”的財(cái)富管理新模式，加速國(guó)內(nèi)投資顧問服務(wù)發(fā)展。

在首批獲批基金投顧業(yè)務(wù)試點(diǎn)的機(jī)構(gòu)中，嘉實(shí)基金的財(cái)富管理子公司嘉實(shí)財(cái)富尤為搶眼。隨著市場(chǎng)需求擴(kuò)大，近年來嘉實(shí)財(cái)富不斷發(fā)揮其在專業(yè)投研方面的優(yōu)勢(shì)，以服務(wù)投資者利益為核心，圍繞基金投資顧問服務(wù)業(yè)務(wù)進(jìn)行了積極探索與創(chuàng)新實(shí)踐。

嘉實(shí)率先關(guān)注投資者真實(shí)回報(bào)問題，早在2011年首家成立了基金投資者回報(bào)研究中心，為投資者提供定制化基金組合解決方案，回報(bào)中心開展包括大類資產(chǎn)投資研究、資產(chǎn)配置投資研究、基金產(chǎn)品投資研究、授權(quán)賬戶投資管理和母基金投資管理等業(yè)務(wù)研究。2012年，嘉實(shí)自主研發(fā)了集市場(chǎng)預(yù)測(cè)、資產(chǎn)配置和基金選擇為一體的FAS投資系統(tǒng)，為投資者在全市場(chǎng)范圍內(nèi)優(yōu)選、推薦一籃子基金組合。

從提供基金投資策略到提升客戶投資體驗(yàn)，嘉實(shí)財(cái)富為客戶設(shè)計(jì)了授權(quán)賬戶管理服務(wù)——嘉實(shí)定制賬戶服務(wù)。在定制賬戶服務(wù)模式下，投資者授權(quán)嘉實(shí)以投資者名義在客戶賬戶內(nèi)進(jìn)行投資操作，滿足了個(gè)性化需求。

同時(shí)，嘉實(shí)在業(yè)內(nèi)率先倡導(dǎo)推動(dòng)“買方代理”模式。投資顧問依據(jù)投資者的委托，在授權(quán)范圍向投資者提供建議或以投資者名義管理其賬戶內(nèi)的資產(chǎn)配置和實(shí)施投資決策等，投資顧問只向投資者收取一定的服務(wù)費(fèi)用，不再向產(chǎn)品方收取任何銷售傭金。嘉實(shí)認(rèn)為，“買方代理”模式才是符合投資者利益的更好制度安排。

“多年來，我們持續(xù)開展定制賬戶業(yè)務(wù)、探索與實(shí)踐‘買方代理’服務(wù)，已經(jīng)打通了系統(tǒng)搭建、投資決策、風(fēng)控制度等多個(gè)環(huán)節(jié)。”嘉實(shí)財(cái)富相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹?；?ldquo;定制賬戶”的管理實(shí)踐，嘉實(shí)財(cái)富遵循客戶利益優(yōu)先原則，為即將試點(diǎn)的基金投資顧問業(yè)務(wù)專項(xiàng)設(shè)立風(fēng)控規(guī)則，綜合評(píng)估投資者的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力、風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資目標(biāo)，明確基金組合策略風(fēng)險(xiǎn)特征，向客戶提供符合自身風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和承受能力的組合策略。

作為首批基金投資顧問業(yè)務(wù)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)之一，嘉實(shí)財(cái)富已經(jīng)完成了獨(dú)立系統(tǒng)開發(fā)，其中包括自主研發(fā)投資者RPS風(fēng)險(xiǎn)定位系統(tǒng)、全市場(chǎng)資產(chǎn)配置管理系統(tǒng)、海量投資者管理系統(tǒng)和交易流程監(jiān)控系統(tǒng)，和賬戶診斷系統(tǒng)等，以保障基金投資顧問服務(wù)的有序開展。

目前，新的財(cái)富管理競(jìng)爭(zhēng)格局已經(jīng)給行業(yè)提出了高要求，財(cái)富管理機(jī)構(gòu)要從產(chǎn)品設(shè)計(jì)和服務(wù)理念上轉(zhuǎn)型，不僅需要產(chǎn)品具備實(shí)現(xiàn)財(cái)富管理的功能，更要為客戶提供配套工具，加強(qiáng)專業(yè)投顧服務(wù)。未來嘉實(shí)將繼續(xù)扎根于專業(yè)的投研實(shí)力，并從科技技術(shù)方向探索、強(qiáng)化投資者個(gè)性化服務(wù)，依托系統(tǒng)程序、互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等深入布局投資顧問業(yè)務(wù)。

理財(cái)有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。