罕見！因為凈值計算錯誤，基金盤中緊急停牌！

2月11日，在早盤開盤四分鐘后，申萬菱信深成指分級證券投資基金的A類份額深成指A（場內(nèi)交易代碼：150022）和B類份額深成指B（場內(nèi)交易代碼：150023）緊急停牌。

2月11日深成指A走勢

2月11日深成指B走勢

隨后，申萬菱信基金公司發(fā)出緊急公告，因2月10日基金份額參考凈值計算并披露錯誤，根據(jù)深圳證券交易所相關業(yè)務規(guī)定以及申萬菱信深證成指分級證券投資基金相關法律文件等的約定，上述兩類份額從9：34至收市實施臨時停牌，并于2020年2月12日開市起復牌。

Choice資訊的交易數(shù)據(jù)顯示，在開盤交易的4分鐘時間內(nèi)，深成指A、深成指B的場內(nèi)交易額分別為40.86萬元和392萬元，上述432.86萬元的資金均按照錯誤凈值交易。

2月12日，申萬菱信基金再度發(fā)布公告，由于基金份額計算公式參數(shù)設置問題，導致基金份額凈值計算出現(xiàn)錯誤。

根據(jù)公告，本應是1.031元的深成指A被錯誤定為1元，偏差比例為3.01%；本應是0.0976元的深成指B被錯誤定價為0.1286元，偏差比例為31.76%。

在開盤4分鐘內(nèi)，深成指A、深成指B的場內(nèi)交易額分別為40.86萬元和392萬元。申萬菱信表示，將根據(jù)法律法規(guī)、基金合同和有利于基金份額持有人的原則處理。

據(jù)了解，此次發(fā)生凈值計算錯誤，或同當前基金公司人員無法集中辦公有關，相互之間協(xié)調(diào)容易出現(xiàn)問題。

滬上某基金研究人員表示，因為基金公司凈值計算錯誤，投資者交易產(chǎn)生的損失，就要基金公司承擔。不過，由于此次申萬菱形基金公司發(fā)現(xiàn)及時，交易量不大，對基金公司造成的損失有限。

而在公募基金發(fā)展歷程中，曾經(jīng)發(fā)生過因基金公司的錯誤而引發(fā)投資者套利的事件，最知名的就是交銀ETF烏龍引發(fā)瘋狂套利事件。

2009年12月30日，交銀施羅德基金公司旗下上證180治理ETF（510010）因申贖清單出現(xiàn)重大失誤，在當天開盤后，投機套利盤的瘋狂涌入導致其漲停，10點24份被緊急停牌。盡管交易不到一小時，但總成交金額仍高達1.36億元。

上述事件是由于在交銀施羅德提供的ETF申購贖回清單中，中國平安的股數(shù)出現(xiàn)異常變化所引發(fā)。按照最小申購贖回單位，12月29日，100萬份治理ETF對應的一攬子股票中包含900股中國平安，但在12月30日的申購贖回清單中，對應的中國平安股數(shù)被錯位變?yōu)?0100股，導致股票市值原應為170萬元的100萬份治理ETF，29日申購時只需要89萬元。

根據(jù)相關規(guī)定，當日買入的ETF基金份額，不可以賣出，但可以贖回。套利資金瘋狂涌入之后，即使按照漲停價格交易，借助交易機制實現(xiàn)T+0贖回，100萬元當日就可以獲利70萬元以上。

按照當天成交總金額1.36億元計算，交銀施羅德基金公司的賬面損失將上億元。

據(jù)了解，上述套利事件的后果是，盡管在當天買入并贖回的套利投資者，退回全部獲利，但基金公司出現(xiàn)技術性失誤，讓投資者對其專業(yè)性產(chǎn)生懷疑，同樣付出了很大代價。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)