每經(jīng)記者 涂穎浩    每經(jīng)編輯 陳星    

美國(guó)新冠肺炎疫情嚴(yán)峻之際，西弗吉尼亞州巴伯斯維爾的小型銀行The First State Bank宣布破產(chǎn)，成為疫情后首家倒下的銀行。美國(guó)時(shí)間4月3日晚間，美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FDIC）表示接管該銀行，客戶將自動(dòng)轉(zhuǎn)到MVB Bank旗下。

盡管這是新冠肺炎疫情蔓延以來(lái)，美國(guó)第一家倒閉的銀行，但FDIC仍表示，這家銀行破產(chǎn)的原因遠(yuǎn)遠(yuǎn)早于目前的危機(jī)。“The First State Bank長(zhǎng)期以來(lái)都有資本和資產(chǎn)質(zhì)量問(wèn)題，自2015年以來(lái)財(cái)務(wù)一直陷入困境，直到銀行2019年12月31日的財(cái)務(wù)報(bào)告顯示，資本水平太低，根據(jù)聯(lián)邦和州法律已無(wú)法繼續(xù)經(jīng)營(yíng)。”FDIC指出。

自上一輪金融危機(jī)以來(lái)已有十多年，全球經(jīng)濟(jì)進(jìn)入了放緩狀態(tài)。在此背景之下，美國(guó)的一舉一動(dòng)都會(huì)挑起大家的神經(jīng)，特別是美國(guó)銀行的倒閉加重了市場(chǎng)緊張情緒。

此前多位經(jīng)濟(jì)學(xué)家指出，本輪美國(guó)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)與2008年最大的不同在于，尚無(wú)金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)倒閉，這也是尚不能定義“金融危機(jī)”已來(lái)的重要參考。如今，在2018年美國(guó)沒(méi)有銀行倒閉、2019年4家、2020年至今新增2家的情形下，情況似乎有所轉(zhuǎn)變。

百年銀行終結(jié)使命

First State Bank位于西弗吉尼亞州，可提供全方位的存貸款服務(wù)，有超過(guò)100年的歷史。

根據(jù)處置方案， First State Bank的儲(chǔ)戶將自動(dòng)成為MVB銀行的儲(chǔ)戶，F(xiàn)DIC將繼續(xù)為存款提供保險(xiǎn)，因此客戶無(wú)需更改銀行關(guān)系。貸款仍可正常還款，特殊問(wèn)題可與原貸款員聯(lián)系。若因銀行提供服務(wù)或產(chǎn)品而欠款，有資格向First State Bank索賠。

First State Bank的4個(gè)分支機(jī)構(gòu)將變成MVB銀行旗下的分行，于4日正常營(yíng)業(yè)時(shí)間內(nèi)重新開(kāi)放。FDIC提醒，由于尚在疫情期間，強(qiáng)烈鼓勵(lì)銀行客戶利用在線和電子銀行功能，減少與人群接觸機(jī)會(huì)。

截至2019年12月31日，F(xiàn)irst State Bank的總資產(chǎn)約為1.524億美元，存款總額為1.395億美元。除了承擔(dān)所有存款外，MVB銀行還同意購(gòu)買該行約1.472億美元的資產(chǎn)。FDIC將保留剩余資產(chǎn)，以備后續(xù)之用。

FDIC估計(jì)，存款保險(xiǎn)基金（DIF）的成本將為4680萬(wàn)美元。他們還稱，與其他選擇相比，MVB銀行的收購(gòu)是存款保險(xiǎn)基金成本最低的解決方案。

FDIC是美國(guó)聯(lián)邦政府的獨(dú)立金融機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)辦理存款保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。公司根據(jù)1933年銀行法設(shè)立。從1934年1月1日起，對(duì)聯(lián)邦儲(chǔ)備系統(tǒng)所有會(huì)員銀行以及申請(qǐng)參加聯(lián)邦儲(chǔ)備保險(xiǎn)并符合條件的州銀行，實(shí)行有法定限額的存款保險(xiǎn)制度。

根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)資本比例，F(xiàn)DIC將投保銀行分成五個(gè)等級(jí)：資本狀況良好：比例為10% 及以上；資本充足：8%及以上；資本不足：小于8%；資本嚴(yán)重不足：小于6%；資本極端不足：小于2%。當(dāng)銀行出現(xiàn)資本極端不足時(shí)，F(xiàn)DIC會(huì)宣布銀行破產(chǎn)并接管銀行。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，這是2020年美國(guó)倒閉的第二家銀行。第一家倒閉的銀行是位于內(nèi)布拉斯加州埃里克森的埃里克森州立銀行（Ericson State Bank）。

去年美國(guó)有四家銀行倒閉

事實(shí)上，美國(guó)在1990-1991年，2008-2010年的兩次經(jīng)濟(jì)金融危機(jī)中出現(xiàn)大量銀行倒閉和被接管的現(xiàn)象。有數(shù)據(jù)顯示，2008年下半年以來(lái)，美國(guó)金融危機(jī)暴發(fā)后當(dāng)年就有30家銀行倒閉，次年有148家銀行倒閉。

為什么美國(guó)銀行更容易倒閉？市場(chǎng)分析人士總結(jié)道：

一是處于高度競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境。美國(guó)的金融市場(chǎng)高度開(kāi)放，所以銀行面臨的競(jìng)爭(zhēng)壓力更大，倒閉的可能性也就更大。

二是盈利的模式不同。不同于中國(guó)銀行的收入來(lái)源主要是凈利息收入，美國(guó)銀行則主要來(lái)自于服務(wù)費(fèi)，開(kāi)拓資管、投行、交易等其他業(yè)務(wù)，也會(huì)使銀行面臨較大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

三是銀行背景不同。有國(guó)家和政府背景的銀行，在資本方面就有一定優(yōu)勢(shì)，并且在銀行經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)，也跟容易得到救助，但美國(guó)幾乎是私有銀行。

這也是美國(guó)一年內(nèi)甚至有上百家銀行倒閉的背后原因。即便是超過(guò)100年歷史的美國(guó)第四大投行雷曼兄弟，在2008年次貸危機(jī)加劇的形勢(shì)下，也宣布申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)。

2008年9月26日全美最大的儲(chǔ)蓄及貸款銀行——總部位于西雅圖的華盛頓互助銀行被FDIC查封、接管。華盛頓互助銀行設(shè)立于1889年，涉及資產(chǎn)3070億美金，它的倒閉成為美國(guó)有史以來(lái)最大的一樁銀行倒閉案。

隨著美國(guó)經(jīng)濟(jì)向好，近年來(lái)，銀行業(yè)倒閉數(shù)量愈發(fā)減少。尤其是在2018年，沒(méi)有一家美國(guó)銀行倒閉。

據(jù)媒體報(bào)道，2019年美國(guó)共有四家銀行倒閉。根據(jù)美國(guó)貨幣監(jiān)理局的說(shuō)法，2019年美國(guó)銀行倒閉主要是因?yàn)楦?jìng)爭(zhēng)加大，利率下降帶來(lái)的盈利能力快速下滑造成。

如倒閉的新澤西城市國(guó)民銀行、俄亥俄州莫米市雷索盧特銀行，是因?yàn)?ldquo;不安全與不健全作業(yè)”，導(dǎo)致資產(chǎn)與獲利大量流失。而對(duì)于路易莎社區(qū)銀行倒閉，肯塔基州金融機(jī)構(gòu)部門則表示是“營(yíng)運(yùn)損失開(kāi)始對(duì)資本造成侵蝕”。

銀行倒閉會(huì)否進(jìn)一步蔓延？

2020年3月以來(lái)，新冠肺炎疫情在美國(guó)蔓延，美聯(lián)儲(chǔ)的貨幣政策也愈發(fā)鴿派，頻繁向市場(chǎng)提供流動(dòng)性刺激。美國(guó)當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月15日，美聯(lián)儲(chǔ)宣布降息，將聯(lián)邦基金利率目標(biāo)區(qū)間一次性下調(diào)至0~0.25%的超低水平。這是美國(guó)時(shí)隔11年，重返零利率時(shí)代。

盡管再次回到零利率時(shí)代，但當(dāng)前美國(guó)的經(jīng)濟(jì)狀況與2008年時(shí)有諸多不同。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，次貸危機(jī)在2007年8月開(kāi)始在金融市場(chǎng)蔓延，2008年1月危機(jī)已經(jīng)開(kāi)始發(fā)酵，到當(dāng)年12月推出零利率時(shí)，市場(chǎng)已被次貸危機(jī)沖擊一年有余。而當(dāng)前疫情對(duì)于美國(guó)經(jīng)濟(jì)的沖擊才剛剛開(kāi)始顯現(xiàn)。標(biāo)準(zhǔn)普爾/CS房?jī)r(jià)指數(shù)在2008年出現(xiàn)大跌，但是在截至2019年末，仍然維持一個(gè)強(qiáng)勁的上漲勢(shì)頭。

武漢大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博導(dǎo)、董輔礽講座教授管濤此前接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)表示：“暴發(fā)之前，美國(guó)的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)還是比較好的，勢(shì)頭比較強(qiáng)勁。至少?gòu)淖罱嫉臄?shù)據(jù)來(lái)看，疫情對(duì)經(jīng)濟(jì)的實(shí)質(zhì)性影響還沒(méi)有顯現(xiàn)。”

經(jīng)濟(jì)學(xué)家宋清輝對(duì)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者分析稱：“美國(guó)銀行倒閉數(shù)量增多的原因主要是經(jīng)濟(jì)持續(xù)萎靡以及即將崩潰的房地產(chǎn)市場(chǎng)所致，但歸根結(jié)底在于銀行自身‘質(zhì)地’出現(xiàn)了嚴(yán)重的問(wèn)題。疊加新冠肺炎疫情影響，預(yù)計(jì)今年美國(guó)銀行倒閉數(shù)量將會(huì)繼續(xù)擴(kuò)大，甚至有可能會(huì)成為（最近幾年）倒閉數(shù)量最多的一年。”

在宋清輝看來(lái)，無(wú)論疫情是否發(fā)生，相當(dāng)多的企業(yè)都會(huì)因?yàn)楦魇礁鳂拥囊蛩厝缃?jīng)營(yíng)不善、員工不足、融資困難、存貨積壓、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、內(nèi)部不和等問(wèn)題而倒閉。事實(shí)上，從近年來(lái)倒閉的銀行本身來(lái)看，大部分為中小銀行。

銀行業(yè)資本充足能力決定了抗風(fēng)險(xiǎn)能力。FDIC前主席Sheila Bair日前在接受CNBC電視采訪中還提到，為更好地在新冠肺炎疫情中支持經(jīng)濟(jì)，美國(guó)銀行業(yè)應(yīng)當(dāng)提高資本儲(chǔ)備。美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾2月份曾表示，將致力于讓銀行業(yè)保持彈性。其在3月份的講話中亦表示，美國(guó)經(jīng)濟(jì)仍然強(qiáng)勁，銀行業(yè)資本充足，系統(tǒng)具有韌性。

倒閉會(huì)否進(jìn)一步蔓延，從而引發(fā)連鎖反應(yīng)值得關(guān)注。

成都大學(xué)教授鄭萌在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)認(rèn)為：“美國(guó)如果不能處理好新冠肺炎疫情，國(guó)際金融資本和美國(guó)國(guó)內(nèi)投資人包括普通民眾可能會(huì)看空美國(guó)經(jīng)濟(jì)。美國(guó)經(jīng)濟(jì)本身下行可能導(dǎo)致金融危機(jī)，可能會(huì)有更多銀行倒閉，包括吸儲(chǔ)、收貸都成問(wèn)題。”在其看來(lái)，比如在科技上能否迅速找到疫苗和特效藥，是美國(guó)能否成功翻盤的關(guān)鍵問(wèn)題之一。

國(guó)際貨幣基金組織（IMF）董事總經(jīng)理Kristalina Georgieva 此前曾在公開(kāi)場(chǎng)合表示，新冠肺炎疫情無(wú)以倫比地引發(fā)了一場(chǎng)經(jīng)濟(jì)危機(jī)，這比2008年全球金融危機(jī)“嚴(yán)重得多”。近期，有多家投行下調(diào)了對(duì)美國(guó)經(jīng)濟(jì)的預(yù)期。

摩根士丹利最近將美國(guó)第一季度GDP增速預(yù)期從-2.4%下調(diào)至-3.4%，第二季度GDP增速預(yù)期從-30%下調(diào)至創(chuàng)紀(jì)錄的-38%。高盛下調(diào)了對(duì)美國(guó)經(jīng)濟(jì)的預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)美國(guó)第一季度GDP將下降9%，二季度降幅將達(dá)到驚人的34%，是二戰(zhàn)以來(lái)最差的數(shù)字。但高盛也預(yù)計(jì)，疫情過(guò)后美國(guó)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)將強(qiáng)勁反彈，三季度GDP將大幅增長(zhǎng)19%。

封面圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)