每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 何劍嶺    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

近期證監(jiān)會公布了一則行政處罰決定書，決定書顯示，福建道沖投資管理有限公司動用21個賬戶組進行超比例持股并在限制期交易建研集團，買賣金額累計12.35億元，因此證監(jiān)會作出了罰款合計605萬元的行政處罰決定。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，不久之前，福建道沖投資剛被基金業(yè)協(xié)會取消了會員資格，并且撤銷管理人登記，原因是公司在2015年控制使用“千石資本-道沖套利1號”等9個賬戶，變相進行相應ETF與相應成分股日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易，獲取非法利益，被證監(jiān)會處以罰款100萬元。

福建道沖投資因超比例持股累計被罰款605萬元

近期，證監(jiān)會公布了一則行政處罰決定書，決定書顯示，福建道沖投資涉及動用21個賬戶組進行超比例持股并在限制期交易建研集團，買賣金額累計12.35億元。據(jù)處罰書披露，首先，公司控制使用“張某”“李某堃”“陳某鋒”“李某”“張某燕”等多家證券公司9個個人證券賬戶和“福建道沖”“上海道策信息技術(shù)有限公司”等多家證券公司3個公司證券賬戶。

同時，福建道沖投資還擔任“中信建投-道沖量化1號”“道沖量化2號基金”“道沖多策略輪動5號基金”“道沖核心競爭力基金”“道沖大健康1號私募基金”“道沖補天1號私募基金”“古山核心競爭力1號”“道沖民大樂投網(wǎng)1號私募基金”等8只私募基金的基金管理人和“華潤信托-道沖生水之道恒遠1號”的投資顧問，實質(zhì)管理該9個產(chǎn)品賬戶。上述由福建道沖投資控制的賬戶數(shù)量達到21個。

2017年5月31日開始，福建道沖控制使用“張某”賬戶組大量買入“建研集團”。2017年7月11日，福建道沖通過“張某”賬戶組持有“建研集團”達到1748萬股，超過建研集團總股本5%。然而，福建道沖在持股達建研集團總股本5%時未停止交易，未履行報告及公告義務，繼續(xù)交易“建研集團”。2017年9月7日，福建道沖通過“張某”賬戶組最高持有“建研集團”3453.5萬股，達到建研集團總股本9.98%。

在2017年7月12日至2018年5月25日，福建道沖交易“建研集團”情況如下：累計買入3895萬股，金額5.16億元，累計賣出5419萬股，金額7.19億元，買賣金額累計達到12.35億元。福建道沖實控人李盛開、總經(jīng)理張秋麗是直接負責的主管人員。

證監(jiān)會最終決定，對福建道沖投資管理有限公司未按照規(guī)定進行信息披露行為，責令改正，給予警告，并處以45萬元罰款；對直接負責的主管人員李盛開、張秋麗給予警告，并分別處以15萬元罰款；對福建道沖投資管理有限公司在限制轉(zhuǎn)讓期買賣“建研集團”行為，責令改正，給予警告，并處以500萬元罰款；對直接負責的主管人員李盛開、張秋麗給予警告，并分別處以15萬元罰款。合計罰款金額605萬元。

曾因變相進行ETF日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易被撤銷基金管理人資格

記者注意到，在2019年12月27日，證監(jiān)會就對福建道沖投資下發(fā)了紀律處分決定書。決定書顯示，2015年6月15日至8月12日期間，私募基金管理人福建道沖控制使用“千石資本-道沖套利1號資產(chǎn)管理計劃”等9個賬戶，進行深證100交易型開放式指數(shù)基金、中小企業(yè)板交易型開放式指數(shù)基金、中小板300交易型開放式指數(shù)證券投資基金等3只ETF產(chǎn)品交易，影響上述ETF交易量，變相進行相應ETF與相應成分股日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易，獲取非法利益，累計成交54.57億元，占賬戶ETF總成交金額的25.93%。

福建道沖控制的賬戶組所涉9個賬戶具體為千石資本-道沖套利1號、2號、3號、5號、8號、9號、10號、11號、12號資產(chǎn)管理計劃，均為福建道沖通過北京千石資本發(fā)行的專戶產(chǎn)品，福建道沖是投資顧問，由福建道沖決策下單。福建道沖設有投資決策委員會，李盛開、張秋麗均為投資決策委員會成員，并認購了部分產(chǎn)品劣后級出資份額。投資決策委員會定期召開會議，提出近期交易策略。上述9只產(chǎn)品由交易員在福建道沖專用的交易室利用套利軟件，按照公司制訂的既定交易策略下單交易。

在操縱期間，福建道沖在自己實際控制的單一賬戶或賬戶間進行深100ETF、中小板ETF、中小300ETF等3只ETF產(chǎn)品交易，影響上述ETF交易量，變相進行相應ETF與相應成分股日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易，獲取非法利益。操縱期間共42個交易日內(nèi)，賬戶組交易深100ETF、中小板ETF、中小300ETF等3只ETF，累計成交54.57億元，占賬戶ETF總成交金額的25.93%。不過記者注意到，福建道沖在上述交易中虧損，并未撈到什么好處。

證監(jiān)會表示，福建道沖的前述行為違反了證券法相關(guān)的規(guī)定，構(gòu)成操縱證券市場的行為，根據(jù)當事人違法行為的事實、性質(zhì)、情節(jié)和社會危害程度，依據(jù)《證券法》的規(guī)定，決定對福建道沖處以100萬元罰款；對李盛開給予警告，并處以30萬元罰款；對張秋麗給予警告，并處以30萬元罰款。同時基金業(yè)協(xié)會根據(jù)《基金法》等相關(guān)的規(guī)定，協(xié)會決定對福建道沖作出取消會員資格、撤銷管理人登記的紀律處分。

對此有業(yè)內(nèi)人士表示，隨著私募基金行業(yè)的快速發(fā)展，各類私募基金在股票市場中的參與度越來越高。與其他機構(gòu)投資者相比，私募基金有杠桿率高、產(chǎn)品機構(gòu)復雜、透明度偏低等特點，如不強化監(jiān)管，就不能有效防范風險。同時部分私募機構(gòu)及其從業(yè)人員合規(guī)觀念薄弱，風控機制流于形式，過分追逐短期收益，屢屢踩踏市場紅線，甚至存在公然實施操縱市場的行為。證監(jiān)會加強對私募基金監(jiān)管力度，對行業(yè)生態(tài)的健康發(fā)展必不可少。