每經(jīng)編輯 步靜

5月7日，中國人民銀行、國家外匯管理局發(fā)布《境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券期貨投資資金管理規(guī)定》，明確并簡化境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券期貨投資資金管理要求，進一步便利境外投資者參與我國金融市場?！兑?guī)定》主要內(nèi)容包括：落實取消合格境外機構(gòu)投資者和人民幣合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資額度管理要求，對合格投資者跨境資金匯出入和兌換實行登記管理等。

1.新規(guī)實施后，境外機構(gòu)投資者如何實施主報告人制度？

答：對于原僅擁有QFII或RQFII資格的合格投資者，默認原QFII托管人或原RQFII主報告人為主報告人，無需重新辦理登記。如有調(diào)整的，應在調(diào)整后10個工作日內(nèi)委托新的主報告人向國家外匯管理局申請辦理變更登記。對于已經(jīng)同時擁有QFII和RQFII資格的合格投資者，應在新規(guī)實施后30個工作日內(nèi)指定一家托管人為主報告人，并在指定后10個工作日內(nèi)委托該主報告人向國家外匯管理局申請辦理變更登記。合格投資者應協(xié)助新的主報告人做好與其他托管人之間的信息報送等銜接工作。相關(guān)登記無需到現(xiàn)場辦理，主報告人可選擇將登記所需材料郵寄至國家外匯管理局。

2.新規(guī)實施后，原QFII投資者匯入人民幣，或原RQFII投資者匯入外幣開展境內(nèi)證券期貨投資，在新開立資金賬戶前，是否需要重新申請新的產(chǎn)品或業(yè)務編碼？

答：新規(guī)實施后，對于僅擁有QFII資格的合格投資者匯入人民幣開展境內(nèi)證券期貨投資，或僅擁有RQFII資格的合格投資者匯入外幣開展境內(nèi)證券期貨投資的，無需重復申請新的產(chǎn)品或業(yè)務編碼，托管人可沿用該合格投資者原有的產(chǎn)品或業(yè)務編碼，按新規(guī)要求為其開立相應的賬戶、辦理資金匯兌并進行國際收支申報。對于已同時擁有QFII和RQFII資格的合格投資者，其產(chǎn)品或業(yè)務編碼的使用沿用原來方式。

3.合格投資者應如何調(diào)整其外匯衍生品頭寸以確保操作中滿足實需交易原則？

答：合格投資者應在每個自然月初5個工作日內(nèi)，根據(jù)其上月末境內(nèi)證券投資對應的人民幣資產(chǎn)的最新規(guī)模，調(diào)整其外匯衍生品頭寸。合格投資者有義務告知主報告人其在不同交易對手方的外匯衍生品頭寸或總頭寸，主報告人應監(jiān)督該合格投資者在境內(nèi)的整體衍生品頭寸滿足實需交易原則。

4.合格投資者出具完稅承諾函匯出累計收益時，應包含哪些要素？托管人在收到完稅承諾函為其辦理收益匯出時具體如何操作？

答：合格投資者使用完稅承諾函匯出的收益，須是已抵補以前年度虧損的累計盈利。合格投資者可選擇在每次匯出收益前，向為其辦理匯出業(yè)務的一家托管人提供當次擬匯出部分的完稅承諾函；亦可選擇就一段時期內(nèi)（以下簡稱“有效期”）尚可匯出的累計盈利，向該托管人提供一次性的完稅承諾函。不論選擇哪種承諾方式匯出收益，每份完稅承諾函僅可對應一家托管人。

若合格投資者提供一次性完稅承諾函，需明確在有效期內(nèi)擬通過該托管人匯出的累計盈利金額。該托管人在為合格投資者辦理后續(xù)盈利資金匯出時，需對每筆匯出金額與承諾函中有效期內(nèi)對應的累計盈利金額進行比對，保證其所匯出資金不超過完稅承諾函所列明的金額。

需明確的是，簡化合格投資者已實現(xiàn)的累計收益匯出手續(xù)不影響其依法依規(guī)納稅的義務。

5.合格投資者與外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)開展外匯衍生品交易時，外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)需履行哪些義務？

答：合格投資者與外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)開展外匯衍生品交易的，在外匯衍生品合約到期時，托管人應根據(jù)合格投資者指令劃轉(zhuǎn)外幣或人民幣至外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)，并從外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)接收結(jié)轉(zhuǎn)的人民幣或外幣。外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)需向外匯局進行“外匯賬戶內(nèi)結(jié)售匯”的信息報送，相關(guān)托管人應協(xié)助提供外幣賬號等信息，合格投資者有義務在選擇外匯衍生品業(yè)務經(jīng)辦機構(gòu)開展外匯衍生品交易后，協(xié)調(diào)相關(guān)機構(gòu)與托管人共享所需信息以滿足監(jiān)管要求及數(shù)據(jù)報送需要。