每經(jīng)記者 曾劍    每經(jīng)編輯 宋思艱    

國(guó)內(nèi)投影龍頭企業(yè)極米科技正沖刺科創(chuàng)板上市。

5月8日，上交所官網(wǎng)披露了成都極米科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱極米科技）招股說明書（申報(bào)稿）。

招股書顯示，極米科技擬發(fā)行不超過1250萬股股份，募集12億元資金，用于智能投影與激光電視系列產(chǎn)品研發(fā)升級(jí)及產(chǎn)業(yè)化等4個(gè)項(xiàng)目。

極米科技是成都高新區(qū)新經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的潛在“獨(dú)角獸”企業(yè)，創(chuàng)立6年后就沖刺科創(chuàng)板。透過招股書，外界得以一窺極米科技的財(cái)務(wù)狀況。近3年來，極米科技收入的平均年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)45.58%；2019年，公司盈利近億元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，目前，極米科技市場(chǎng)龍頭地位穩(wěn)固，近兩年與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手拉開了差距，2019年國(guó)內(nèi)市場(chǎng)市占率達(dá)到14.6%，創(chuàng)下新高。

投影市場(chǎng)將迎來持續(xù)增長(zhǎng)

極米科技成立于2013年，公司主要產(chǎn)品及服務(wù)包括智能投影產(chǎn)品整機(jī)銷售、投影相關(guān)配件及互聯(lián)網(wǎng)增值服務(wù)。2019年度，這3項(xiàng)業(yè)務(wù)的收入占公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為94.17%、4.81%、1.01%。公司整機(jī)銷售業(yè)務(wù)中，又以智能微投系列銷售為主。2017~2019年，該業(yè)務(wù)收入占公司整機(jī)銷售收入的比例分別為95.32%、86.31%、88.22%。

目前，極米科技已發(fā)展成為國(guó)內(nèi)投影設(shè)備行業(yè)龍頭企業(yè)。

2017~2019年，極米科技智能投影產(chǎn)品銷量分別為34.16萬臺(tái)、54.53萬臺(tái)、68.99萬臺(tái)，3年年均復(fù)合增速為42.11%。

公司成立僅5年多，極米科技就打破了外資品牌對(duì)中國(guó)市場(chǎng)十幾年的壟斷，實(shí)現(xiàn)中國(guó)品牌登頂。

IDC數(shù)據(jù)顯示，2016年和2017年，極米科技出貨量分別位居國(guó)內(nèi)投影設(shè)備市場(chǎng)第四和第二，2018年，公司出貨量首次位居中國(guó)投影設(shè)備市場(chǎng)第一，市場(chǎng)份額達(dá)13.2%；2019年，公司出貨量繼續(xù)保持中國(guó)投影設(shè)備市場(chǎng)第一，市場(chǎng)份額為14.6%。

過去，國(guó)內(nèi)投影行業(yè)曾被外資品牌如愛普生、NEC稱霸多年。

數(shù)據(jù)顯示，2018~2019年，極米科技市占率均超過愛普生，且市場(chǎng)占比優(yōu)勢(shì)更加明顯。

科創(chuàng)板較為看重的研發(fā)方面，截至2019年末，極米科技研發(fā)人員有246人，占公司總?cè)藬?shù)的21.87%。2017~2019年，極米科技的研發(fā)費(fèi)用分別為3305.08萬元、6300.17萬元、8106.09萬元。

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，極米科技2017年至2019年的營(yíng)業(yè)收入分別為9.99億元、16.59億元、21.16億元，平均年復(fù)合增長(zhǎng)率為45.58%。同期，公司歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為1470.57萬元、951.72萬元、9340.48萬元，綜合毛利率分別為19.13%、18.04%、23.32%。

此次沖刺科創(chuàng)板IPO，極米科技選擇的上市標(biāo)準(zhǔn)為：“預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近兩年凈利潤(rùn)均為正且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于5000萬元，或者預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近1年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣1億元”。根據(jù)前述財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)來看，極米科技滿足該上市標(biāo)準(zhǔn)。

從行業(yè)來看，中國(guó)投影市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)向好。IDC數(shù)據(jù)顯示，2011年以來中國(guó)投影設(shè)備出貨量年均復(fù)合增速達(dá)14.19%。其中，2015~2018年，中國(guó)投影設(shè)備出貨量年均復(fù)合增速高達(dá)25.70%。2019年度，LED光源和激光光源投影設(shè)備細(xì)分市場(chǎng)合計(jì)出貨量達(dá)306萬臺(tái)，同比增長(zhǎng)26.23%，2016年至2019年年均復(fù)合增速為65.92%。IDC數(shù)據(jù)稱，預(yù)計(jì)2024年中國(guó)投影設(shè)備市場(chǎng)出貨量將達(dá)到近1000萬臺(tái)規(guī)模。

在極米科技看來，隨著供給端投影設(shè)備產(chǎn)品技術(shù)參數(shù)和使用體驗(yàn)進(jìn)一步提高，在需求端消費(fèi)升級(jí)、消費(fèi)主力年輕化、顯示需求大屏化、家居需求智能化等趨勢(shì)下，未來中國(guó)投影設(shè)備市場(chǎng)將迎來持續(xù)增長(zhǎng)。

股東名單現(xiàn)多家明星公司

極米科技控股股東、實(shí)際控制人為鐘波，其還擔(dān)任公司董事長(zhǎng)。2013年底，鐘波創(chuàng)立公司，短短幾年，極米科技已成長(zhǎng)為中國(guó)投影機(jī)市場(chǎng)龍頭企業(yè)。

極米科技的飛速發(fā)展也離不開資本的支持。極米科技成立以來完成了多輪融資，投資人包括百度、經(jīng)緯中國(guó)、賽領(lǐng)資本等知名企業(yè)或一線投資機(jī)構(gòu)。

2019年6月，極米科技完成股份制改造。股東名單中，百度網(wǎng)訊、四川文投、芒果傳媒等悉數(shù)在列。

截至目前，鐘波持有極米科技股份938.11萬股，持股比例為25.02%，為公司第一大股東。加上一致行動(dòng)人的持股，鐘波等合計(jì)控制股權(quán)比例為46.34%。百度網(wǎng)訊持股數(shù)量為494.16萬股，持股比例為13.18%，為極米科技第二大股東。加上百度畢威所持股份，百度旗下公司共持股為15.478%。

在公司未來發(fā)展戰(zhàn)略方面，極米科技表示，未來擬繼續(xù)保持在技術(shù)領(lǐng)域的同業(yè)領(lǐng)先地位；實(shí)施市場(chǎng)開發(fā)計(jì)劃，進(jìn)一步夯實(shí)中國(guó)投影設(shè)備市場(chǎng)份額第一的地位，探索、開發(fā)歐洲、北美等其他區(qū)域市場(chǎng)；推進(jìn)線下渠道建設(shè)，探索加盟店等形式的渠道拓展方法，鞏固核心線上銷售渠道；繼續(xù)提高企業(yè)管理的信息化水平，進(jìn)一步提高精細(xì)化管理水平等。

此次欲在科創(chuàng)板上市，極米科技擬募集12億元資金，資金將用于智能投影與激光電視系列產(chǎn)品研發(fā)升級(jí)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目、光機(jī)研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目、企業(yè)信息化系統(tǒng)建設(shè)項(xiàng)目以及補(bǔ)充流動(dòng)資金。四大募投項(xiàng)目擬分別投入募資8.16億元、1.96億元、4837.37萬元、1.4億元。

極米科技表示，募投項(xiàng)目主要圍繞于主營(yíng)業(yè)務(wù)，從現(xiàn)有業(yè)務(wù)和核心技術(shù)出發(fā)，增強(qiáng)公司的技術(shù)研發(fā)能力和生產(chǎn)能力，推進(jìn)公司新產(chǎn)品創(chuàng)新開發(fā)與技術(shù)儲(chǔ)備，提升整體運(yùn)營(yíng)效率。