每經(jīng)記者 胡琳    每經(jīng)編輯 段煉    

8月20日，最高人民法院明確將民間借貸利率司法保護(hù)上限修改為4倍LPR。“新紅線”上限錨定一年期LPR的4倍（目前為15.4%），大幅降低了民間借貸利率的司法保護(hù)上限。

這一新規(guī)針對的是民間借貸，持牌金融機(jī)構(gòu)的消費(fèi)信貸類業(yè)務(wù)是否也會受到影響？《每日經(jīng)濟(jì)新聞》在新規(guī)出臺后率先對此進(jìn)行了報(bào)道（最高法民間借貸利率上限不約束持牌金融機(jī)構(gòu)？法院：金融機(jī)構(gòu)的貸款收益不應(yīng)高于民間借貸），并引發(fā)了行業(yè)的關(guān)注和討論。

近日，招行副行長王良在中期業(yè)績發(fā)布會對這一問題做出公開回應(yīng)：將積極關(guān)注基層法院在政策執(zhí)行過程中對銀行等持牌金融機(jī)構(gòu)的消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的影響。

招行高管回應(yīng)民間借貸新規(guī)影響

信用卡業(yè)務(wù)作為銀行零售轉(zhuǎn)型的“入口”級，近年來隨著銀行零售轉(zhuǎn)型的加速，信用卡業(yè)務(wù)快速擴(kuò)張。免息、分期、消費(fèi)優(yōu)惠、高頻場景覆蓋……信用卡也玩出了花樣，但信用卡背后的透支利息、分期手續(xù)費(fèi)也被大家所關(guān)注，尤其是在民間借貸利率的保護(hù)上線“靴子落地”之后。

針對4倍LPR的司法保護(hù)上限是否會影響銀行信用卡業(yè)務(wù)，近期王良在中期業(yè)績發(fā)布會也做出公開回應(yīng)。

王良表示，最高法院已經(jīng)明確，這只是針對民間借貸利率實(shí)行上限控制，且最高利率由24%下降到15.4%。由于銀行信用卡業(yè)務(wù)是持牌金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)，包括消費(fèi)金融公司，也都是持牌的金融機(jī)構(gòu)，所以不在此次調(diào)整限制的范圍之內(nèi)。

不過，實(shí)際操作中是否有影響，王良表示仍需要關(guān)注研究。他表示：“我們也在積極關(guān)注這些政策變化，以及基層法院在政策執(zhí)行過程中會對銀行等持牌金融機(jī)構(gòu)常規(guī)開展的消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)帶來什么樣影響。所以，我們還要根據(jù)司法實(shí)踐的變化，加強(qiáng)關(guān)注研究，盡量減少相關(guān)政策對招行信用卡等業(yè)務(wù)的影響。”

截至2020年6月末，招行信用卡流通卡數(shù)9638.73萬張，較上年末增長1.14%；流通戶數(shù)6526.73萬戶，較上年末增長1.18%；信用卡貸款余額6522.32億元，較上年末下降2.80%；信用卡循環(huán)余額占比23.52%。

2020年上半年，招行實(shí)現(xiàn)信用卡交易額20356.57億元，同比下降0.12%；實(shí)現(xiàn)信用卡利息收入283.76億元，同比增長4.53%；實(shí)現(xiàn)信用卡非利息收入125.96億元，同比下降13.10%。

信用卡最低還款、賬單分期真實(shí)利率幾何

實(shí)際上，此前《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者曾對最低還款和賬單分期兩種信用卡還款方式進(jìn)行測算發(fā)現(xiàn)，最低還款名義利率與真實(shí)利率相同，而賬單分期實(shí)際利率不同于名義利率。但是無論是哪一種還款方式，均高于民間借貸利率司法保護(hù)上限4倍LPR（目前為15.4%）。

具體來看賬單分期這類還款方式，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者查閱了多家銀行信用卡賬單分期付款業(yè)務(wù)條款及細(xì)則，可通過模擬具體情形，來體會信用卡賬單分期的真實(shí)利率。

小孫向一家股份行申請了1萬元的賬單分期，期數(shù)為12期，每期手續(xù)費(fèi)率為0.74%。名義利率就是0.74%*12=8.88%。

根據(jù)這家銀行的規(guī)定，分期付款的每期應(yīng)還本金等于分期本金總額除以分期期數(shù)，精確到分，于分期后第一個(gè)賬單日開始分?jǐn)?；分期收取每期手續(xù)費(fèi)等于分期本金總額乘以分期每期手續(xù)費(fèi)率，在分期付款后各期賬單日逐期入賬。

由此可知，小孫每期還款本金為833.33元，另外每期分期手續(xù)費(fèi)為74元。

在分期情況下，期初借出10000元，每期應(yīng)償還的金額為907.33元，直至12期末償還完畢，由此計(jì)算出該筆賬單真實(shí)利率為16%。

而最低還款名義利率與真實(shí)利率相同。

按照人民銀行所規(guī)定的，透支利率上限為日利率萬分之五，下限為萬分之五的0.7倍來計(jì)算（對應(yīng)名義利率在12.775%-18.25%之間），按月計(jì)收復(fù)利。

實(shí)際上，按照銀行的說法，信用卡透支利率按照年名義利率計(jì)算出來為（0.05*365=18.25%）。

以招行信用卡中心舉的一個(gè)例子測算：期初刷卡消費(fèi)2000元，選擇按最低10%還款，假定本金的償還日和付息日在同一日，均為消費(fèi)日的下一月對應(yīng)日（如4月1日刷卡消費(fèi)，5月1日還款付息），每月按30天計(jì)，在還完這2000元賬單之前不再用這張信用卡做任何的消費(fèi)。在信用卡的計(jì)息機(jī)制之下，不考慮按月計(jì)收復(fù)利，利息的計(jì)息基礎(chǔ)是全部未償還本金，其真實(shí)利率與名義利率相等。

疫情對于信用卡業(yè)務(wù)沖擊成手續(xù)費(fèi)收入缺口主因

近年來，銀行中間收入成為各大銀行的發(fā)力點(diǎn)，特別是利率市場化改革推進(jìn)，銀行業(yè)整體面臨息差收窄的壓力，不少銀行將中間業(yè)務(wù)收入作為新的利潤增長點(diǎn)。

從招行中報(bào)來看，該行中間收入手續(xù)費(fèi)增長環(huán)比、同比都略有放緩。而這其中的主要原因就是疫情對于信用卡業(yè)務(wù)的影響。

對此，王良回應(yīng)到，上半年手續(xù)費(fèi)收入增長略有放緩，主要是因?yàn)槭杖朐鲩L結(jié)構(gòu)發(fā)生了很大的變化。在代銷公募基金、理財(cái)業(yè)務(wù)收入和托管業(yè)務(wù)三方面，上半年招行表現(xiàn)亮眼。

至于手續(xù)費(fèi)收入主要的缺口，王良認(rèn)為，一方面信用卡業(yè)務(wù)一季度受到疫情沖擊，無論是信用卡消費(fèi)額還是貸款規(guī)模都出現(xiàn)了下降，“這給我們帶來了很大的缺口，也是最主要的方面”。另一方面，代銷保險(xiǎn)手續(xù)費(fèi)收入、代銷信托計(jì)劃等，由于線下銷售受到疫情防控、人員隔離等多方面的影響，同期相比出現(xiàn)了減少。

展望下半年，王良認(rèn)為手續(xù)費(fèi)收入會有好的增長。他認(rèn)為上半年在疫情沖擊非常嚴(yán)峻的局面下能取得這樣的成績，是難能可貴的。隨著復(fù)工復(fù)產(chǎn)，疫情防控取得明顯成效，預(yù)計(jì)下半年手續(xù)費(fèi)收入會出現(xiàn)比較好的增長勢頭。

資產(chǎn)質(zhì)量方面，截至6月末，招行不良貸款余額為553.28億元，較上年末增加30.53億元；不良貸款率1.14%，較上年末下降0.02個(gè)百分點(diǎn)；不良貸款撥備覆蓋率440.81%，較上年末提高14.03個(gè)百分點(diǎn)；貸款撥備率5.03%，較上年末提高0.06個(gè)百分點(diǎn)。

實(shí)際上，在今年內(nèi)一季報(bào)披露時(shí)，王良曾指出，6月份將是今年信用卡不良生成的最高點(diǎn)，8月份將是次高點(diǎn)。對于后續(xù)了信用卡資產(chǎn)質(zhì)量，王良表示：“總體來看，信用卡貸款的不良生成后續(xù)還會維持相對高位。整體的風(fēng)險(xiǎn)判斷，后續(xù)還要看兩個(gè)因素：個(gè)人居民收入變化和就業(yè)形勢變化。因此，對信用卡貸款資產(chǎn)質(zhì)量的整體判斷是不良生成還會維持高位，之后可能還會有一些不確定性的因素。”

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)