11月18日，會(huì)通股份正式在科創(chuàng)板掛牌。公司擬首次公開(kāi)發(fā)行4592.84萬(wàn)股，占本次發(fā)行后公司總股本的10%。

資料顯示，會(huì)通股份成立于2008年，主要從事改性塑料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，致力于為客戶提供高性能化、功能化的材料整體解決方案，是國(guó)內(nèi)規(guī)模領(lǐng)先、客戶覆蓋較廣的改性塑料企業(yè)之一。

公司擁有聚烯烴類、聚苯乙烯類、工程塑料及其他類多種產(chǎn)品平臺(tái)，產(chǎn)品種類豐富，高分子高性能化和功能化產(chǎn)品品種300余項(xiàng)。產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于家電、汽車、通訊、電子電氣、醫(yī)療、軌道交通、家居建材、安防等諸多國(guó)家支柱性產(chǎn)業(yè)和新興行業(yè)。

智研咨詢數(shù)據(jù)顯示，全球塑料改性化率從2011年的42.86%提升至2018年的47.78%。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，我國(guó)塑料的改性化率由2011年的16.09%上升至2019年的20.42%，我國(guó)改性塑料行業(yè)仍然有較大的發(fā)展空間。

本次公司擬募集資金17.02億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后11.05億元用于年產(chǎn)30萬(wàn)噸高性能復(fù)合材料項(xiàng)目；8500萬(wàn)元用于會(huì)通股份研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目；5.1億元用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。

高速發(fā)展的新材料龍頭

分子改性材料是新材料領(lǐng)域中的一個(gè)重要分支，是制造強(qiáng)國(guó)戰(zhàn)略和創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略的重要組成部分。

國(guó)務(wù)院《“十三五”國(guó)家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》提出，順應(yīng)新材料高性能化、多功能化、綠色化發(fā)展趨勢(shì)，推動(dòng)特色資源新材料可持續(xù)發(fā)展，加強(qiáng)前沿材料布局，以戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和重大工程需求為導(dǎo)向，優(yōu)化新材料產(chǎn)業(yè)化及應(yīng)用環(huán)境，加強(qiáng)新材料標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)，提高新材料應(yīng)用水平，推進(jìn)新材料融入高端制造供應(yīng)鏈。

作為國(guó)內(nèi)改性塑料領(lǐng)域的龍頭企業(yè)之一，會(huì)通股份聚焦高分子改性材料行業(yè)，經(jīng)過(guò)11年的發(fā)展，公司年銷售額達(dá)到40億人民幣。根據(jù)智研咨詢數(shù)據(jù)，2019年度改性塑料行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模約為1643.80億元。公司2019年度營(yíng)業(yè)收入為40.31億元，按照營(yíng)業(yè)收入口徑計(jì)算公司市場(chǎng)占有率約為2.45%，公司2019年改性塑料產(chǎn)量為35.88萬(wàn)噸，在國(guó)內(nèi)同行業(yè)A股上市公司中排名前列。

招股書(shū)顯示，公司近年來(lái)持續(xù)保持高速成長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)，2017至2019年，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入17.02億元、18.86億元和40.31億元，2019年公司營(yíng)收大幅增長(zhǎng)，較2018年增長(zhǎng)113.78%。公司2017年至2019年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為2865.98萬(wàn)元、4060.67萬(wàn)元、1.09億元，凈利潤(rùn)在2019年也大幅增長(zhǎng)168.08%。

據(jù)招股書(shū)最新數(shù)據(jù)，公司2020年上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收18.74億元，凈利潤(rùn)為9257萬(wàn)元。盈利能力有望進(jìn)一步提升。

在市場(chǎng)布局方面，公司經(jīng)過(guò)多年的技術(shù)和市場(chǎng)經(jīng)驗(yàn)積累，憑借扎實(shí)的研發(fā)實(shí)力、優(yōu)良的產(chǎn)品質(zhì)量和卓越的服務(wù)能力，在改性塑料行業(yè)已經(jīng)具有了一定的品牌美譽(yù)度，與下游客戶建立了良好的合作關(guān)系。

家電領(lǐng)域，公司客戶主要包括美的、TCL、海信、創(chuàng)維、奧克斯、飛利浦、惠而浦、松下、冠捷等國(guó)內(nèi)外知名家電企業(yè)。汽車領(lǐng)域，公司是比亞迪、東風(fēng)小康、長(zhǎng)城汽車等知名汽車企業(yè)的供應(yīng)商，同時(shí)也進(jìn)入了上汽大眾、一汽大眾、上汽通用、長(zhǎng)安福特、廣汽本田、吉利汽車、長(zhǎng)安汽車、奇瑞汽車等國(guó)內(nèi)外知名汽車企業(yè)供應(yīng)鏈體系。

公司自成立以來(lái)，一直從事改性塑料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。經(jīng)過(guò)多年的技術(shù)創(chuàng)新，公司受邀參與起草、修訂9項(xiàng)國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)和1項(xiàng)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。公司被國(guó)家有關(guān)部委授予“國(guó)家企業(yè)技術(shù)中心”和“國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)優(yōu)勢(shì)企業(yè)”等榮譽(yù)。憑借雄厚的研發(fā)實(shí)力和持續(xù)不斷的技術(shù)更新能力，公司不斷優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，提升產(chǎn)品質(zhì)量，綜合競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)穩(wěn)居行業(yè)前列。

此外，公司于2016年通過(guò)國(guó)家兩化融合管理體系認(rèn)證，2017年獲選石油和化工行業(yè)綠色工廠、安徽省數(shù)字化車間、合肥市智能工廠、安徽省質(zhì)量獎(jiǎng)，2019年被評(píng)為中國(guó)石油和化工民營(yíng)企業(yè)百?gòu)?qiáng)、安徽省百?gòu)?qiáng)高新技術(shù)企業(yè)、安徽省民營(yíng)企業(yè)制造業(yè)綜合百?gòu)?qiáng)、廣東省制造業(yè)500強(qiáng)。

改性塑料已廣泛應(yīng)用在國(guó)計(jì)民生的各個(gè)層面，是新材料產(chǎn)業(yè)的重要板塊，在化學(xué)工業(yè)領(lǐng)域中具備較強(qiáng)發(fā)展?jié)摿?，未?lái)國(guó)內(nèi)改性塑料材料的行業(yè)發(fā)展空間廣闊。經(jīng)過(guò)多年的發(fā)展，尤其是近年來(lái)的高速增長(zhǎng)，會(huì)通股份在改性塑料領(lǐng)域不僅占據(jù)了一定的市場(chǎng)份額，在各個(gè)市場(chǎng)進(jìn)行優(yōu)質(zhì)布局，得到行業(yè)和市場(chǎng)的雙重肯定，將給公司未來(lái)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中帶來(lái)重要先發(fā)優(yōu)勢(shì)。

核心研發(fā)能力保證持續(xù)創(chuàng)新

改性塑料目前廣泛應(yīng)用于家電、汽車、通訊、醫(yī)療、電子電氣、軌道交通、精密儀器、家居建材、安防、航天航空、軍工等領(lǐng)域。隨著各行業(yè)科學(xué)技術(shù)的不斷迭代更新，也對(duì)所使用的改性塑料材料各方面性能水平提出了更高的要求。公司近年來(lái)充分利用自身研發(fā)實(shí)力，深度結(jié)合產(chǎn)業(yè)技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)，在不同下游領(lǐng)域形成了多項(xiàng)科技成果以及特色產(chǎn)品。

在研發(fā)領(lǐng)域，公司針對(duì)低散發(fā)材料、增強(qiáng)復(fù)合材料、高穩(wěn)定阻燃材料、免噴涂材料、健康防護(hù)材料、特色功能材料六大類核心產(chǎn)品自主研發(fā)形成了獨(dú)特的核心技術(shù)體系。

據(jù)悉，公司擁有聚烯烴類、聚苯乙烯類、工程塑料及其他類多種產(chǎn)品平臺(tái)，公司針對(duì)下游應(yīng)用的特點(diǎn)，開(kāi)發(fā)了低散發(fā)材料、增強(qiáng)復(fù)合材料、高穩(wěn)定阻燃材料、免噴涂材料、健康防護(hù)材料、特色功能材料等特色系列產(chǎn)品，滿足下游客戶多樣化的需求。通過(guò)多年來(lái)持續(xù)的產(chǎn)品創(chuàng)新，公司的產(chǎn)品得到行業(yè)內(nèi)的廣泛認(rèn)可。

在研發(fā)團(tuán)隊(duì)和研發(fā)投入方面，2019年公司研發(fā)投入達(dá)到1.69億元，占營(yíng)業(yè)收入比重位4.19%。截至2020年6月末，公司研發(fā)團(tuán)隊(duì)189人，占公司總?cè)藬?shù)10.87%，團(tuán)隊(duì)成員學(xué)歷層次高，年齡結(jié)構(gòu)以中青年為主。公司技術(shù)團(tuán)隊(duì)涵蓋了高分子材料、高分子物理、材料工程、化學(xué)工藝、自動(dòng)化控制、模具成型等專業(yè)領(lǐng)域。公司研發(fā)團(tuán)隊(duì)先后獲得安徽省115產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新團(tuán)隊(duì)、合肥市228產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新團(tuán)隊(duì)、廬州產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新團(tuán)隊(duì)等認(rèn)定。

截至招股意向書(shū)簽署日，公司擁有授權(quán)發(fā)明專利37項(xiàng)、實(shí)用新型專利38項(xiàng)；參與起草、修訂國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)9項(xiàng)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)1項(xiàng)。公司2018年通過(guò)國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理體系認(rèn)證，并被石化聯(lián)合會(huì)評(píng)為“石油和化工行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新示范企業(yè)”，2019年被國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局認(rèn)定為“國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)優(yōu)勢(shì)企業(yè)”。公司具有國(guó)家企業(yè)技術(shù)中心、國(guó)家CNAS認(rèn)可實(shí)驗(yàn)室、廣東省企業(yè)技術(shù)中心、廣東省工程技術(shù)研究中心、安徽省工程技術(shù)研究中心、安徽省工程研究中心、安徽省博士后科研工作站、合肥市工業(yè)設(shè)計(jì)中心等創(chuàng)新開(kāi)發(fā)平臺(tái)資質(zhì)。

公司目前擁有安徽、廣東、重慶三大生產(chǎn)基地，形成了覆蓋全國(guó)的交付網(wǎng)絡(luò)，就近生產(chǎn)，快速響應(yīng)，滿足客戶多樣化需求。在市場(chǎng)服務(wù)方面，公司在華東、華南、華中、華北、西部、東北六大銷售區(qū)域打造了以客戶為中心、具備快速響應(yīng)能力的市場(chǎng)服務(wù)團(tuán)隊(duì)。

在技術(shù)服務(wù)方面，公司具備全系列產(chǎn)品開(kāi)發(fā)和檢測(cè)項(xiàng)目能力，形成了基礎(chǔ)研究、常規(guī)產(chǎn)品、特色產(chǎn)品和前沿產(chǎn)品梯次配置的產(chǎn)品體系，能夠?yàn)榭蛻籼峁哪Ａ鞣治?、材料設(shè)計(jì)、材料應(yīng)用研究、材料測(cè)試到材料交付全流程的材料創(chuàng)新解決方案，為客戶創(chuàng)造價(jià)值。

作為新技術(shù)引導(dǎo)的新材料領(lǐng)域，改性塑料未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)必將由研發(fā)決定競(jìng)爭(zhēng)力，會(huì)通股份擁有獨(dú)特領(lǐng)先的核心技術(shù)體系，優(yōu)質(zhì)全面的研發(fā)團(tuán)隊(duì)，業(yè)已成熟的專利體系和服務(wù)能力，如此種種形成的經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)能力，都將成為未來(lái)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中不可替代的優(yōu)勢(shì)地位。

抓緊改性塑料進(jìn)口替代潮流

改性塑料產(chǎn)業(yè)在很多發(fā)達(dá)國(guó)家已有多年的發(fā)展歷史，大型國(guó)際化工企業(yè)如巴斯夫、陶氏、杜邦、SABIC等，在原料供應(yīng)、營(yíng)業(yè)規(guī)模、技術(shù)積累上優(yōu)勢(shì)明顯，在高性能專用改性塑料的配方研發(fā)、加工制造、品牌質(zhì)量等方面處于領(lǐng)先地位，產(chǎn)品在高端領(lǐng)域應(yīng)用較為廣泛。

而相比之下，國(guó)內(nèi)改性塑料企業(yè)大都是從國(guó)內(nèi)家電和汽車行業(yè)發(fā)展起來(lái)之后才開(kāi)始興起，雖然近年來(lái)發(fā)展速度較快，但綜合競(jìng)爭(zhēng)力與國(guó)際大型化工企業(yè)仍有一定差距，目前國(guó)內(nèi)高端改性塑料市場(chǎng)仍以進(jìn)口為主，進(jìn)口替代需求較大。

隨著近年來(lái)行業(yè)內(nèi)規(guī)模內(nèi)資企業(yè)不斷加大研發(fā)投入，與大型國(guó)際企業(yè)的技術(shù)差距逐漸縮小，部分企業(yè)以研究開(kāi)發(fā)功能化、高性能化產(chǎn)品為抓手，逐步向高端市場(chǎng)滲透。

另一方面，近年來(lái)隨著我國(guó)上游石油化工企業(yè)不斷加強(qiáng)產(chǎn)品的自主研發(fā)，也帶動(dòng)國(guó)內(nèi)改性塑料行業(yè)整體創(chuàng)新速度加快。隨著我國(guó)近年來(lái)持續(xù)推動(dòng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型和產(chǎn)業(yè)升級(jí)，在中高端改性塑料的進(jìn)口替代需求愈發(fā)迫切，為國(guó)內(nèi)具有較強(qiáng)技術(shù)實(shí)力的行業(yè)龍頭企業(yè)提供了良好的發(fā)展機(jī)會(huì)。

對(duì)此，會(huì)通股份董事長(zhǎng)李健益在回復(fù)投資者關(guān)于公司未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略的問(wèn)題時(shí)表示，在《“十三五”材料領(lǐng)域科技創(chuàng)新專項(xiàng)規(guī)劃》《增強(qiáng)制造業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力三年行動(dòng)計(jì)劃（2018~2020年）》等國(guó)家戰(zhàn)略指引下，公司將依托自身的研發(fā)實(shí)力和行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，致力于成為國(guó)際領(lǐng)先的材料整體解決方案提供商。

據(jù)透露，未來(lái)三年至五年，公司將抓住本次發(fā)行上市和關(guān)鍵材料國(guó)產(chǎn)化機(jī)遇，堅(jiān)持內(nèi)涵增長(zhǎng)和外延拓展雙輪驅(qū)動(dòng)戰(zhàn)略，保障公司可持續(xù)快速發(fā)展，為提升我國(guó)關(guān)鍵材料國(guó)產(chǎn)化和行業(yè)創(chuàng)新做出貢獻(xiàn)。

李健益表示，一方面，公司將持續(xù)加大技術(shù)創(chuàng)新投入，完善前沿技術(shù)研究、應(yīng)用技術(shù)開(kāi)發(fā)和基礎(chǔ)研究相結(jié)合的研發(fā)體系，通過(guò)自主創(chuàng)新和對(duì)外合作雙輪驅(qū)動(dòng)，充分利用和整合內(nèi)外部資源，加強(qiáng)與科研院所、高校的技術(shù)合作。同時(shí)，公司也將利用自身研發(fā)優(yōu)勢(shì)和市場(chǎng)拓展能力，抓住國(guó)家經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)所帶來(lái)的進(jìn)口替代機(jī)遇和消費(fèi)升級(jí)帶來(lái)的新增需求，持續(xù)拓展新興市場(chǎng)。

另一方面，公司將搭建創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新孵化及外延拓展平臺(tái)，緊密跟蹤全球前沿技術(shù)和行業(yè)中長(zhǎng)期重大產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新機(jī)遇，以填補(bǔ)國(guó)內(nèi)技術(shù)空白為目標(biāo)，重點(diǎn)關(guān)注市場(chǎng)容量大、具備全產(chǎn)業(yè)鏈整合基礎(chǔ)和高附加值的材料領(lǐng)域，通過(guò)自主創(chuàng)新、戰(zhàn)略合作和兼并收購(gòu)等多種方式，打造產(chǎn)業(yè)鏈整合能力強(qiáng)、技術(shù)領(lǐng)先的企業(yè)。文/韓懋