每經(jīng)記者 孫磊  李碩  李星    每經(jīng)編輯 裴健如    

新年伊始，國(guó)內(nèi)外造車新勢(shì)力的兩大代表特斯拉和蔚來汽車就扔下了兩顆重磅“炸彈”。

1月9日，蔚來汽車在NIO Day上發(fā)布了首款旗艦轎車——蔚來ET7，并開啟預(yù)售。ET7補(bǔ)貼前起售價(jià)為44.8萬元；BaaS方案補(bǔ)貼前起售價(jià)為37.8萬元，新車將于2022年第一季度開始交付。

蔚來方面聲稱，蔚來ET7是蔚來汽車全新NT2.0平臺(tái)的首款產(chǎn)品，搭載了蔚來汽車第二代智能座艙、全新的150kWh電池包、全新自動(dòng)駕駛技術(shù)、并使用了第二代高效電驅(qū)平臺(tái)，可謂“萬眾寵愛于一身”，而這也給予了蔚來汽車與其他豪華品牌競(jìng)爭(zhēng)的信心。

圖片來源：蔚來汽車官網(wǎng)

“蔚來這個(gè)品牌短期來看競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手就是奔馳、寶馬、奧迪，長(zhǎng)期來看對(duì)標(biāo)的是蘋果。”蔚來汽車創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)、CEO李斌說。

在此之前，1月1日，特斯拉宣布國(guó)產(chǎn)Model Y正式開售，雙電機(jī)全輪驅(qū)動(dòng)版車型起售價(jià)為33.99萬元，高性能版車型起售價(jià)為36.99萬元，兩款車型起售價(jià)較國(guó)產(chǎn)前分別下降了14.81萬元和16.51萬元。

遠(yuǎn)超過10萬元的降幅讓特斯拉的訂單量激增。1月1日，特斯拉客戶支持官方微博一度發(fā)消息稱，“官網(wǎng)訂單頁面由于訪問量激增，可能暫時(shí)無法刷新，請(qǐng)大家稍等片刻。”

相隔不到10天，兩款新車相繼發(fā)布。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，這是外資電動(dòng)汽車品牌與國(guó)產(chǎn)電動(dòng)汽車高端品牌的新一輪交鋒。與之相隨的是，特斯拉市值再創(chuàng)新高，其CEO馬斯克成為世界首富，與特斯拉和新能源相關(guān)的概念股也在資本市場(chǎng)分外活躍。

2020年新能源汽車的熱度在2021年繼續(xù)升溫。有觀點(diǎn)認(rèn)為，新能源汽車市場(chǎng)化的臨界點(diǎn)將由此開啟。之前，新能源汽車的發(fā)展過程是由0到1，而2021年后，這個(gè)過程將變?yōu)橛?到10。如果此預(yù)判成真，那么2021年新能源車市又將給業(yè)內(nèi)帶來怎樣的驚喜？

 

蔚來與特斯拉正面剛？

公開數(shù)據(jù)顯示，在本次Model Y宣布降價(jià)前，特斯拉Model S、Model X、Model 3等車型自2020年5月以來已合計(jì)降價(jià)7次。

面對(duì)國(guó)產(chǎn)Model Y近15萬元的價(jià)格下調(diào)，特斯拉對(duì)外事務(wù)副總裁陶琳在其個(gè)人微博上解釋稱，這并非是進(jìn)口版車型降價(jià)，而是“國(guó)產(chǎn)Model Y第一次公布價(jià)格”。

圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 鄭得銳 攝（資料圖）

對(duì)于國(guó)產(chǎn)Model Y當(dāng)前的售價(jià)，李斌卻感到還是高了。“我以為國(guó)產(chǎn)Model Y的售價(jià)應(yīng)該會(huì)定在30萬元以內(nèi)，因?yàn)槌^30萬元的電動(dòng)車將不能享受政府補(bǔ)貼。”李斌說。

2020年4月，財(cái)政部等四部委聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于完善新能源汽車推廣應(yīng)用財(cái)政補(bǔ)貼政策的通知》明確，新能源乘用車補(bǔ)貼前售價(jià)須在30萬元以下（含30萬元），采用“換電模式”產(chǎn)品除外。這意味著，國(guó)產(chǎn)Model Y并不能享受補(bǔ)貼。

但Model Y當(dāng)前的價(jià)格區(qū)間，已經(jīng)殺入到國(guó)內(nèi)造車新勢(shì)力的部分主力車型“陣地”。業(yè)內(nèi)為以蔚來為代表的頭部新勢(shì)力車企揪心，但李斌卻云淡風(fēng)輕地表示，“特斯拉產(chǎn)品價(jià)格降到十幾萬元都是正常的，因?yàn)檫@是他們的目標(biāo)。”

“特斯拉想做智能電動(dòng)車領(lǐng)域的大眾和福特，而蔚來汽車的目標(biāo)是做高端電動(dòng)車品牌，始終對(duì)標(biāo)BBA（奔馳、寶馬和奧迪）旗下燃油車型。”李斌表示，蔚來和特斯拉的定價(jià)邏輯是不一樣的。特斯拉車輛的定價(jià)邏輯是視成本的變化進(jìn)行價(jià)格的調(diào)整，而蔚來在定價(jià)之初就已經(jīng)考量了成本變化和可能降價(jià)的空間等諸多因素。在李斌看來，Model Y的這次大幅降價(jià)并不會(huì)對(duì)造車新勢(shì)力帶來太大沖擊。

目前，蔚來旗下有EC6、ES8、ES6、ET7四款量產(chǎn)車型在售，起售價(jià)分別為36.8萬元、46.8萬元、35.8萬元、44.8萬元。值得一提的是，蔚來汽車聯(lián)合創(chuàng)始人、總裁秦力洪在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)曾明確表示，蔚來汽車不會(huì)生產(chǎn)售價(jià)太低的車型。

制表：每經(jīng)記者 孫磊

“特斯拉國(guó)產(chǎn)化后正在逐步改變行業(yè)定價(jià)規(guī)則，尤其改變了SUV高溢價(jià)的默認(rèn)規(guī)則。”全國(guó)乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書長(zhǎng)崔東樹也認(rèn)為，特斯拉此次降價(jià)對(duì)造車新勢(shì)力的影響并不是特別大，原因在于特斯拉主要瞄準(zhǔn)傳統(tǒng)豪華車進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，而造車新勢(shì)力的產(chǎn)品相對(duì)于特斯拉有更多鮮明的自身標(biāo)簽。

此前，馬斯克曾表示：“我希望特斯拉的汽車能更實(shí)惠，如果因?yàn)槲覀兊能嚮蛘弋a(chǎn)品太貴，消費(fèi)者沒那么多錢，無論這個(gè)產(chǎn)品的價(jià)值定位如何，他們也不會(huì)買。

 

Model Y有望再降8萬元？

從市場(chǎng)層面來看，消費(fèi)者對(duì)產(chǎn)品的售價(jià)有著較高的靈敏度。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，元旦當(dāng)天，特斯拉的線下門店迎來了“人潮模式”。“元旦期間，店里擠滿了來看車的人，而現(xiàn)在（1月7日）在官網(wǎng)下訂單，車輛需要在今年第二季度才能交付。”特斯拉銷售人員認(rèn)為，價(jià)格顯著下調(diào)是國(guó)產(chǎn)Model Y受消費(fèi)者關(guān)注的主要原因。

事實(shí)上，在國(guó)產(chǎn)化后，頻繁降價(jià)已經(jīng)成為特斯拉的標(biāo)簽之一，而特斯拉的每一次降價(jià)都會(huì)為其帶來銷量的提升。

以國(guó)產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)續(xù)航版Model 3為例，該車價(jià)格已經(jīng)調(diào)整過5次。乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2020年11月，國(guó)產(chǎn)Model 3的銷量已經(jīng)突破2萬輛；2020年前11個(gè)月，國(guó)產(chǎn)Model 3累計(jì)銷量達(dá)到11.54萬輛。

圖片來源：每經(jīng)記者 孫桐桐 攝（資料圖）

崔東樹認(rèn)為，特斯拉國(guó)產(chǎn)后，其產(chǎn)量和規(guī)模的提升必然帶來單車的成本下降，成本下降必然帶來定價(jià)的調(diào)整。而傳統(tǒng)車由于總體的產(chǎn)銷量都比較穩(wěn)定，沒有大幅的增量和規(guī)?；党杀镜男?yīng)，所以不可能出現(xiàn)像特斯拉一樣成本下降和售價(jià)下降的現(xiàn)象。

而此次Model Y之所以能大幅調(diào)低價(jià)格，一方面是因?yàn)樵谲嚰茉O(shè)計(jì)過程中，特斯拉汲取了Model 3設(shè)計(jì)過度冗余的問題，簡(jiǎn)化了Model Y的車身結(jié)構(gòu)，在白車身的低重心、堅(jiān)固結(jié)構(gòu)和碰撞保護(hù)方面采用了大量鑄造工藝，相比Model 3，白車身的零件大幅減少；另一方面，目前國(guó)產(chǎn)版Model Y使用的是LG的三元鋰電池，成本相對(duì)較高，后期搭載寧德時(shí)代磷酸鐵鋰電池后，其成本有望進(jìn)一步走低。

國(guó)信證券發(fā)布的研報(bào)認(rèn)為，國(guó)產(chǎn)Model Y目前售價(jià)33.99萬元，而其生產(chǎn)成本為23.793萬元，毛利率高達(dá)30%，后期其售價(jià)有望再降近8萬元，至26萬元。

此外，售賣軟件獲得的高利潤(rùn)也被認(rèn)為是特斯拉降價(jià)的重要底氣來源。安信證券認(rèn)為，相較傳統(tǒng)車企，特斯拉更像是2C的科技公司。特斯拉基于軟件+硬件(高集成的電子電氣架構(gòu))，以整車OTA為橋梁，可以實(shí)現(xiàn)汽車的持續(xù)升級(jí)和常用常新，將汽車從“功能機(jī)”升級(jí)為“智能機(jī)”。

“特斯拉越來越像蘋果，其軟件業(yè)務(wù)(FSD)會(huì)是其商業(yè)模式核心組成部分。預(yù)計(jì)特斯拉的軟件業(yè)務(wù)(FSD)有望在2025年為其汽車業(yè)務(wù)毛利貢獻(xiàn)25%的比重。”安信證券研究認(rèn)為。

圖片來源：安信證券

自動(dòng)駕駛Autopilot FSD是特斯拉最核心的應(yīng)用軟件。目前，特斯拉并未在其財(cái)報(bào)中單獨(dú)披露軟件業(yè)務(wù)收入，但2020年7月1日，其價(jià)格已經(jīng)上漲至8000美元/套（國(guó)內(nèi)售價(jià)6.4萬元/套）。

特斯拉CFO Zachary Kirkhorn在2020年特斯拉Q1業(yè)績(jī)說明會(huì)上，公開了其軟件“遞延收入”的概念，并對(duì)FSD收入的財(cái)務(wù)確認(rèn)規(guī)則進(jìn)行了說明。比如，當(dāng)消費(fèi)者選擇激活FSD套件后，特斯拉會(huì)獲得6000美元（現(xiàn)已漲至8000美元）的現(xiàn)金，特斯拉會(huì)將其中一半確認(rèn)為當(dāng)期收入，另一半記為遞延收入。

而后續(xù)收入的確認(rèn)規(guī)則為，當(dāng)特斯拉在FSD中新增加一項(xiàng)功能就可將遞延收入余額部分轉(zhuǎn)換為當(dāng)期收入。比如2019年Q3，特斯拉在FSD中添加了智能召喚新功能，其當(dāng)季度確認(rèn)了3000萬美元的遞延收入。而根據(jù) Zachary Kirkhorn披露，截止2020年Q1，特斯拉的FSD遞延收入已經(jīng)超過6億美元。這意味著FSD的累計(jì)現(xiàn)金收入已超過10億美元。

天風(fēng)證券發(fā)布的研報(bào)顯示，現(xiàn)階段特斯拉需要快速放量積累數(shù)據(jù)，從而完善其自動(dòng)駕駛與軟件系統(tǒng)，最終形成特斯拉生態(tài)。因此Model Y國(guó)產(chǎn)后，特斯拉將繼續(xù)執(zhí)行降價(jià)策略。

不過，保持合理的利潤(rùn)水平仍是降價(jià)的底線。陶琳曾在微博表示：“我們的定價(jià)邏輯很簡(jiǎn)單，產(chǎn)品如果可以更便宜，就應(yīng)該讓利給消費(fèi)者。當(dāng)然這個(gè)便宜不會(huì)是無休止的，當(dāng)它達(dá)到一個(gè)成本最優(yōu)狀態(tài)時(shí)，就不會(huì)再有更多空間了。”

圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 鄭得銳 攝（資料圖）

根據(jù)天風(fēng)證劵的預(yù)測(cè)，國(guó)產(chǎn)Model Y量產(chǎn)后，單月銷量有望達(dá)到3萬輛，全年銷量有望達(dá)36萬輛。同時(shí)，2021年~2023年，Model Y將處于快速增長(zhǎng)期，2021年特斯拉整體銷量將達(dá)88萬輛，2022年銷量將攀升至128萬輛。

蘋果產(chǎn)業(yè)鏈效應(yīng)再現(xiàn)

受特斯拉國(guó)產(chǎn)Model Y開售消息提振，2021年開局，特斯拉概念股便在資本追捧中一路高歌。從1月4日到1月6日的三個(gè)交易日內(nèi)，雅化集團(tuán)（002497.SZ）斬獲兩個(gè)漲停，贛鋒鋰業(yè)（002460.SZ）、拓普集團(tuán)（601689.SH）、寧德時(shí)代（300750.SZ）等7只個(gè)股漲幅均超10%。

有觀點(diǎn)認(rèn)為，效仿蘋果公司的垂直采購(gòu)模式，特斯拉向大量零部件廠商開放自己的供應(yīng)鏈體系，而隨著國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程的推進(jìn)，更多的國(guó)內(nèi)供應(yīng)商得以與特斯拉”結(jié)緣”，并且開始獲得資本市場(chǎng)的關(guān)注。

據(jù)了解，特斯拉產(chǎn)業(yè)鏈涉及的供應(yīng)商分為動(dòng)力總成系統(tǒng)、電驅(qū)系統(tǒng)、充電、底盤、車身、其他構(gòu)件、中控系統(tǒng)、內(nèi)飾和外飾九個(gè)部分。目前已經(jīng)進(jìn)入特斯拉上海工廠供應(yīng)鏈的零部件廠商主要集中于動(dòng)力電池、金屬結(jié)構(gòu)件、熱管理、內(nèi)外飾、電子電氣等領(lǐng)域。

圖片來源：國(guó)信證券

中信證券分析稱，參考特斯拉Model 3在2019年底實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)后，供應(yīng)鏈本地采購(gòu)比例的大幅提高，Model Y供應(yīng)鏈國(guó)產(chǎn)化趨勢(shì)明確，中國(guó)制造的低成本優(yōu)勢(shì)將持續(xù)發(fā)揮作用。

波士頓咨詢董事總經(jīng)理、全球合伙人謝天告訴記者：“特斯拉的正向發(fā)展，不僅利好零部件供應(yīng)商，對(duì)所有電動(dòng)車企業(yè)的長(zhǎng)期發(fā)展都是利好的。短期來看，特斯拉國(guó)產(chǎn)、降價(jià)加劇了市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，一些實(shí)力不強(qiáng)的企業(yè)或遭遇淘汰。但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，特斯拉國(guó)產(chǎn)將帶動(dòng)國(guó)內(nèi)電動(dòng)車產(chǎn)業(yè)鏈完善，所有參與者都能從中受益。”

興業(yè)證券則分析認(rèn)為，對(duì)比蘋果公司產(chǎn)業(yè)鏈的黃金十年，目前特斯拉產(chǎn)業(yè)鏈相當(dāng)于蘋果公司產(chǎn)業(yè)鏈的前期。在2009年~2012年，iPhone 4開創(chuàng)型產(chǎn)品掀起市場(chǎng)熱情，經(jīng)歷第一波估值大漲，而現(xiàn)在特斯拉也處于這個(gè)階段。當(dāng)前，市場(chǎng)對(duì)Model 3及Model Y的銷量預(yù)期較高，而產(chǎn)業(yè)鏈的上漲則來自于特斯拉銷量的高預(yù)期對(duì)估值的拉動(dòng)。

上述分析還稱，蘋果公司產(chǎn)業(yè)鏈黃金十年的第二階段為2012年~2017年，蘋果公司利潤(rùn)超預(yù)期兌現(xiàn)，外加對(duì)于手機(jī)產(chǎn)品的顛覆性定義，使蘋果公司估值再次大漲。而特斯拉第二波機(jī)遇則體現(xiàn)在中控大屏的普及、天幕玻璃、域控制器與高算力芯片、自動(dòng)駕駛、空氣懸架、熱管理系統(tǒng)的應(yīng)用，產(chǎn)業(yè)鏈也會(huì)在特斯拉定義新產(chǎn)品的趨勢(shì)中迎來新機(jī)遇。

圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 鄭得銳 攝（資料圖）

此外，蘋果公司產(chǎn)業(yè)鏈黃金十年的第三階段為2018年~2019年，通過拓展耳機(jī)產(chǎn)品線，布局生態(tài)鏈，帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈公司上漲，而特斯拉對(duì)應(yīng)的也是生態(tài)鏈的擴(kuò)展，同時(shí)帶動(dòng)整條產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。

中信建設(shè)證券認(rèn)為，從汽車制造環(huán)節(jié)來看，電動(dòng)汽車市場(chǎng)規(guī)模將遠(yuǎn)超智能手機(jī)。當(dāng)前智能手機(jī)市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)定在3萬億元，電動(dòng)汽車2019年市場(chǎng)規(guī)模為0.3萬億元。若按照40%的滲透率推算，2030年電動(dòng)汽車市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到5.4萬億元，接近智能手機(jī)市場(chǎng)的兩倍；若滲透率為80%，未來電動(dòng)汽車市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到10萬億元，為智能手機(jī)市場(chǎng)的4倍，同時(shí)產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)袌?chǎng)規(guī)模也會(huì)隨之?dāng)U大。

共同做大市場(chǎng)蛋糕

值得注意的是，在特斯拉、蔚來汽車等造車新勢(shì)力之外，以嵐圖汽車、智己汽車、ARCFOX為代表的“國(guó)家隊(duì)”也開始大舉進(jìn)軍高端新能源汽車市場(chǎng)。

2020年底，嵐圖汽車首款量產(chǎn)車嵐圖FREE首發(fā)亮相并開啟預(yù)售；智己汽車的首款車型將在今年年初于上海、倫敦、北美CES同步亮相；ARCFOX首款量產(chǎn)車型ARCFOX極狐αT則早已上市。

與此同時(shí)，外資豪華品牌也在加速布局新能源汽車領(lǐng)域。如，奔馳和寶馬在2021年會(huì)帶來EQ系列和i系列多款純電動(dòng)車型，奧迪則將推出國(guó)產(chǎn)版e-tron。

圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 資料圖

玩家不斷增多，競(jìng)爭(zhēng)日益激烈。“電動(dòng)汽車目前只占到中國(guó)乘用車市場(chǎng)4.8%的比例，也就是說還有超過95%的市場(chǎng)（等待發(fā)掘）。大家可以共同把市場(chǎng)份額做大，接下來的10年是電動(dòng)車不斷搶占燃油車份額的10年。”秦力洪認(rèn)為。

秦力洪的樂觀并非空穴來風(fēng)。乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2020年11月，我國(guó)新能源車零售16.9萬輛，同比增速136.5%，連續(xù)5個(gè)月實(shí)現(xiàn)正增長(zhǎng)的同時(shí)，銷量增速再創(chuàng)新高。2020年1~11月，我國(guó)新能源車?yán)塾?jì)銷量同比增速為4%，成功實(shí)現(xiàn)“轉(zhuǎn)正”。

據(jù)天風(fēng)證券研報(bào)預(yù)測(cè)，2021年，國(guó)內(nèi)新能源汽車行業(yè)需求將快速釋放。中性預(yù)計(jì)，2021年國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量將接近200萬輛；樂觀預(yù)計(jì)，國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量在2021年或超過200萬輛。

值得注意的是，在國(guó)內(nèi)新能源汽車市場(chǎng)不斷升溫的過程中，造車新勢(shì)力正逐漸成為其中的重要力量。崔東樹透露，2020年11月，造車新勢(shì)力頭部陣營(yíng)的銷量已經(jīng)占到國(guó)內(nèi)新能源汽車市場(chǎng)的11.8%。

這也使得外界對(duì)造車新勢(shì)力抱有更高的期待。廣發(fā)證券稱，隨著新造車勢(shì)力不斷提高品牌力和產(chǎn)品的智能化水平，未來將繼續(xù)釋放增長(zhǎng)潛力。東吳證券也認(rèn)為，未來造車新勢(shì)力的銷量將進(jìn)入快速增長(zhǎng)期，同比有望實(shí)現(xiàn)翻番。

圖片來源：視覺中國(guó)

在崔東樹看來，以特斯拉為代表的造車新勢(shì)力，將與其他新能源車企共同做大新能源汽車市場(chǎng)。

“雖然入場(chǎng)有早晚之分，但在未來的智能電動(dòng)汽車賽道上，所有的車企都將同場(chǎng)競(jìng)技，最終比拼的不外乎產(chǎn)品與服務(wù)。傳統(tǒng)車企和造車新勢(shì)力在高端電動(dòng)車市場(chǎng)中的博弈，各有產(chǎn)品定位，也就各有自己的生存空間。”新能源汽車獨(dú)立研究員曹廣平認(rèn)為。

2021年電動(dòng)車市場(chǎng)可期

“隨著越來越多企業(yè)和產(chǎn)品的出現(xiàn)，2021年，新能源汽車行業(yè)將會(huì)呈現(xiàn)更大驚喜。”全國(guó)工商聯(lián)汽車經(jīng)銷商商會(huì)常務(wù)會(huì)長(zhǎng)、新能源汽車專委會(huì)會(huì)長(zhǎng)李金勇預(yù)測(cè)。

“在政策支持、消費(fèi)者接受度提高、產(chǎn)品與技術(shù)提升等利好因素的共同作用下，2021年的新能源汽車市場(chǎng)一定會(huì)比2020年好。同時(shí)，2021年也將成為中國(guó)電動(dòng)車市場(chǎng)突破銷售瓶頸的一年。”李金勇說。

中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)則認(rèn)為，新能源汽車產(chǎn)業(yè)面臨著廣闊的發(fā)展機(jī)遇，市場(chǎng)仍有巨量空間，預(yù)計(jì)2021年中國(guó)新能源汽車銷量將達(dá)到180萬輛，比2020年的130萬輛增加50萬輛，同比增長(zhǎng)38％。

圖片來源：攝圖網(wǎng)

政策的扶持是新能源汽車市場(chǎng)向好發(fā)展的重要推動(dòng)力之一。2020年11月2日，國(guó)務(wù)院辦公廳印發(fā)的《新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2021-2035)》（以下簡(jiǎn)稱《規(guī)劃》）中提出，到2025年，純電動(dòng)乘用車新車平均電耗降至12.0千瓦時(shí)/百公里，新能源汽車新車銷售量達(dá)到汽車新車銷售總量的20%左右。

《規(guī)劃》的出臺(tái)，意味著我國(guó)新能源汽車產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略地位不變，純電動(dòng)技術(shù)路線確立。民生證券研報(bào)預(yù)計(jì)，未來5年內(nèi)，國(guó)內(nèi)電動(dòng)車年均復(fù)合增速有望超過35%，2025年國(guó)內(nèi)電動(dòng)車銷量將達(dá)到600萬輛以上。

利好消息仍在不斷傳來。日前，工信部裝備工業(yè)一司汽車發(fā)展處二級(jí)調(diào)研員白華表示，面向2021年，工信部將持續(xù)推動(dòng)新能源汽車下鄉(xiāng)。據(jù)中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)總工程師、副秘書長(zhǎng)葉盛基透露，今年新能源汽車下鄉(xiāng)活動(dòng)將涉及更多城市，并深入到國(guó)內(nèi)若干縣級(jí)城市，參與的車型也將更加豐富。

2020年12月31日，財(cái)政部、工業(yè)和信息化部、科技部和國(guó)家發(fā)展改革委四部委聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步完善新能源汽車推廣應(yīng)用財(cái)政補(bǔ)貼政策的通知》明確，2021年非公共領(lǐng)域新能源汽車補(bǔ)貼退坡20%，公共領(lǐng)域退坡10%。

申港證券分析認(rèn)為，補(bǔ)貼退坡節(jié)奏符合預(yù)期，基準(zhǔn)基礎(chǔ)指標(biāo)與前期保持一致，退坡節(jié)奏符合預(yù)期。未來補(bǔ)貼持續(xù)退坡后，新能源乘用車終端價(jià)格預(yù)計(jì)波動(dòng)不大，而300km以下無補(bǔ)貼車型有望獲得車企更大投入；公共領(lǐng)域補(bǔ)貼傾斜力度顯著，城市公交、網(wǎng)約車、N2類電動(dòng)貨車有望保持高增長(zhǎng)。

隨著利好政策的不斷出臺(tái)，車企也在加快其電動(dòng)轉(zhuǎn)型步伐。除BBA之外，大眾、豐田、通用、現(xiàn)代等跨國(guó)車企也都更新了各自的電動(dòng)化戰(zhàn)略，計(jì)劃于今年上市多款純電動(dòng)新車。

圖片來源：每經(jīng)記者 張建 攝（資料圖）

有觀點(diǎn)認(rèn)為，中國(guó)汽車市場(chǎng)電動(dòng)化轉(zhuǎn)型步伐堅(jiān)定、前景廣闊，越來越多的汽車品牌選擇將戰(zhàn)略重點(diǎn)放在中國(guó)市場(chǎng)，加大與本土企業(yè)的投資和合作力度，擴(kuò)大新能源領(lǐng)域布局，規(guī)劃多款全新車型，以期在變革中搶得先機(jī)。

對(duì)于新能源車的長(zhǎng)期技術(shù)發(fā)展路線，《規(guī)劃》提出，中國(guó)新能源汽車發(fā)展的總體思路是“電動(dòng)化、網(wǎng)聯(lián)化、智能化融合創(chuàng)新發(fā)展”。

國(guó)信證券汽車行業(yè)分析師周俊宏認(rèn)為，汽車行業(yè)2021年可能出現(xiàn)由電動(dòng)化向智能化主線的切換。“從2019年下半年至今，中美歐三地加碼純電，在政策端、供給端及需求端出現(xiàn)持續(xù)的利好共振，大家擁抱更多的是電動(dòng)化主線。而市場(chǎng)對(duì)智能化的熱情其實(shí)從未衰減，暫時(shí)受到了產(chǎn)業(yè)仍處初期、行業(yè)標(biāo)的稀缺等因素的限制。”周俊宏說。

在汽車分析師張翔看來，未來新能源汽車的“智能”屬性會(huì)越來越強(qiáng)，生態(tài)系統(tǒng)也會(huì)越來越豐富，專注于智能網(wǎng)聯(lián)汽車技術(shù)的企業(yè)將獲得更多市場(chǎng)機(jī)會(huì)。

“我認(rèn)為，2022~2023年，智能電動(dòng)汽車的成本相對(duì)下降較多，一定程度上會(huì)接近燃油汽車整個(gè)生命周期的成本。到2023年底左右，智能化將從現(xiàn)在的相對(duì)比較初級(jí)的階段，發(fā)展到較高級(jí)別的智能化階段，所有用戶對(duì)于智能化的體驗(yàn)、感受將與現(xiàn)在有非常大的差距。”小鵬汽車董事長(zhǎng)、CEO何小鵬認(rèn)為，當(dāng)下正是智能電動(dòng)汽車強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)的時(shí)間段，中國(guó)的新能源汽車必須要把握好上述機(jī)遇。

記者手記丨不管是“鯰魚”還是“鯊魚”，帶動(dòng)市場(chǎng)走強(qiáng)的都是“好魚”

當(dāng)下，新能源汽車市場(chǎng)正從2020上半年疫情的“陰霾”下快速恢復(fù)。市場(chǎng)銷售結(jié)構(gòu)也發(fā)生了明顯變化。

數(shù)據(jù)顯示，2020年前11個(gè)月，中國(guó)新能源汽車市場(chǎng)私人用戶占比超過71.4%，較去年的53.9%有大幅提升。消費(fèi)者購(gòu)買新能源車更加關(guān)注產(chǎn)品本身而非補(bǔ)貼多少，越來越多的非限購(gòu)城市也開始成為純電動(dòng)車的新市場(chǎng)。

與此同時(shí)，中高端和A0級(jí)電動(dòng)車的銷量也呈快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。其中，以特斯拉為代表的高端新能源汽車表現(xiàn)亮眼。2020年特斯拉全球銷量49.95萬輛，蔚來、理想、小鵬全年交付量分別為4.37萬輛、3.26萬輛、2.7萬輛，均實(shí)現(xiàn)較高增速。

可以看到，新能源車正在從小眾逐漸走向大眾消費(fèi)市場(chǎng)。此次國(guó)產(chǎn)Model Y的降價(jià)，攪動(dòng)了更大意義上的“池水”，在使特斯拉收獲更大關(guān)注的同時(shí)，也在某種程度上進(jìn)一步加速了中國(guó)造車新勢(shì)力研究市場(chǎng)差異化競(jìng)爭(zhēng)策略、布局技術(shù)創(chuàng)新的步伐，進(jìn)而促進(jìn)整個(gè)新能源車市場(chǎng)的優(yōu)化。

崔東樹認(rèn)為，新能源車，尤其是特斯拉的降價(jià)，在推動(dòng)新能源車有更多資本與傳統(tǒng)燃油汽車競(jìng)爭(zhēng)，實(shí)現(xiàn)性價(jià)比反轉(zhuǎn)方面，起到了更加重要的作用。“因價(jià)格下降，新能源汽車銷量有所增加，進(jìn)而促進(jìn)了產(chǎn)品成本的降低，實(shí)現(xiàn)了良好的規(guī)模效應(yīng)和循環(huán)推廣效應(yīng)。”崔東樹說。

在新能源汽車消費(fèi)崛起的背后，新能源汽車整體產(chǎn)業(yè)鏈條也將從中受益，上下游企業(yè)定會(huì)在消費(fèi)需求擴(kuò)張中迎來新機(jī)遇。

“鯰魚”還是“鯊魚”或許并不重要，能夠帶動(dòng)新能源車市場(chǎng)向更好方向發(fā)展才是業(yè)內(nèi)更為關(guān)心的。2021年新能源汽車市場(chǎng)的表現(xiàn)值得期待。

記者：孫磊 李碩 李星

編輯：裴健如

視頻編輯：鄭得銳

排版：孫磊 馬原