“漲停板敢死隊”一直是股民們津津樂道的談資，然而暴利神話的背后，竟是見不得光的手法。 5月13日、14日，就有兩名大“牛散”因操縱和涉嫌操縱市場遭重罰。 8筆操作手法如出一轍 獲利700余萬動用近13億資金 5月13日，廣東證監(jiān)局披露了對江麗芬的行政處罰決定書，詳細披露了江麗芬操縱“姚記撲克”“寶鋼包裝”、等8只股票股價的行為。 行政處罰決定書顯示，2016年6月至2018年7月期間，江某某控制賬戶組利用資金優(yōu)勢，大量申報買入，通過盤中多次大額封漲停、拉抬后封漲停、虛假申報等方式，先后操縱“姚記撲克”“寶鋼包裝”“康躍科技”“蓉勝超微”“彩虹股份”“美爾雅”“新勁剛”“弘高創(chuàng)意”等8只股票股價。 其中，操縱姚記撲克，獲利77.51萬元；操縱蓉勝超微”（現(xiàn)“賢豐控股”)，獲利496.04萬元；操縱彩虹股份，獲利107.37萬元；操縱美爾雅，獲利20.53萬元；操縱新勁剛，獲利7.74萬元。 值得一提的是，江某于2016年曾通過賬戶組中的一個賬戶，通過“買入”和“賣出”“蓉勝超微”股票的方式，共計獲利496.04萬。短短1天時間獲利近500萬，這也是江某在操縱8只股票中獲利最多的一次。 但江麗芬也不是每次都能賺錢，據(jù)行政處罰決定書顯示，江麗芬操縱寶鋼包裝，虧損238.90萬元；操縱康躍科技，虧損17.52萬元；操縱弘高創(chuàng)意，虧損32萬元。 以寶鋼包裝為例，2016年8月19日尾盤，江麗芬通過賬戶組中“楊某英”光大證券賬戶，以漲停價11.15元分13筆共申報買入“寶鋼包裝”12362700股，占當日全市場漲停價委托數(shù)量的50.77%，在市場漲停價申買量中排名第一。 之后，該賬戶又大量撤單累計400萬股，占該賬戶申報量的32.36%。最終，該賬戶共成交312376股，成交金額總計34825642.40元。截至收盤該賬戶漲停價申報未成交股數(shù)為5239324股，占市場漲停價申報未成交股數(shù)的83.75%，在市場漲停價封單中排名第一。 誰曾想，8月20日，寶鋼包裝開盤之后就開始暴跌，根本沒有給江麗芬盈利的機會。無奈之下，2016年8月22日，江麗芬全部賣出，成交金額32480608.00元，虧損近240萬元。 據(jù)統(tǒng)計，江麗芬共控制使用了7人名下的10個證券賬戶，資金主要來源于其家庭資金。8筆交易5賺3虧，合計獲利709.2萬，但是在早盤集合競價掛單漲停買入的資金，合計高達12.97億元。 廣東證監(jiān)局認為，江麗芬交易手法具有欺詐性，足以證實其有操縱市場的主觀故意。當事人交易涉案8只股票封單量高、封單次數(shù)多、虛假申報比例高，強化涉案證券保持漲停的趨勢，造成該股交投活躍的假象，誤導了其他投資者對市場的判斷和投資決策，足以證實江麗芬有操縱市場的主觀故意。 最終，廣東證監(jiān)局決定合計對江麗芬沒收違法所得709.20萬元，并處以1511.86萬元的罰款，合計被罰沒2221萬元。 值得注意的是，通過江麗芬這幾筆交易獲利金額的不斷降低可以看出，隨著市場監(jiān)管的法制、技術(shù)水平不斷提升，想要靠這種手法獲利，是越來越難。 江麗芬操縱股票交易明細，數(shù)據(jù)來源廣東證監(jiān)局行政處罰決定書 現(xiàn)身多只個股十大流通股東 資金雄厚卻難談獲利 江麗芬出生于1982年12月，住在廣東省佛山市禪城區(qū)。由于其資金量不小，“江麗芬”這一名字不斷出現(xiàn)在過往A股上市公司的十大流通股東中。 東方財富數(shù)據(jù)顯示，2016年-2019年期間，江麗芬合計共登上了電魂網(wǎng)絡(luò)、*ST飛馬、*ST赫美、ST羅普、東方環(huán)宇、藥明康德、深南電路、迪生力、飛鹿股份、名雕股份、先進數(shù)據(jù)、橫河模具、雷曼光電等13只個股的十大流通股東。 其中，2016年一季度末，江麗芬新進為雷曼光電的第四大股東，買入588.8萬股，期末持股市值高達1.66億元，是其公開亮相市值最大的個股。隨后的二季度末，江麗芬就直接清倉，退出了雷曼光電的十大流通股東。二季度雷曼光電大跌22%，這筆交易預計給江麗芬?guī)砬f級別的虧損。 但是回頭看，江麗芬當時買入雷曼光電，幾乎是該股歷史上股價最高峰的時刻。二季度賣出后，可謂幸運逃頂，隨后雷曼光電就大幅下跌，從20多元的股價一路下跌，如今只剩下6.18元。 2019年6月末，江麗芬又現(xiàn)身*ST飛馬的十大流通股東，新進買入6500萬股，成為第二大流通股東，期末持股市值為1.12億元，是其第二次重倉市值超過億元的投資。 不過還是相似的劇情，*ST飛馬2019年三季度股價大跌28%，江麗芬也快速消失在3季度披露的十大流通股東榜單中，大概率巨虧出局。 景華因涉嫌操縱仁東控股被罰500萬元 5月14日，上海證券報刊發(fā)《中國證券監(jiān)督管理委員會行政處罰事先告知書送達公告》。 公告顯示，景華因涉嫌操縱“仁東控股”，依據(jù)《中華人民共和國證券法》第一百九十二條的規(guī)定，證監(jiān)會擬對其處以500萬元罰款的行政處罰。如景華對證監(jiān)會擬給予的行政處罰不服，可在告知書送達之日起3日內(nèi)向證監(jiān)會申請陳述和申辯，也可申請舉行聽證。 值得關(guān)注的是，景華涉嫌操縱的仁東控股，其股價去年最大漲幅一度達到300%，但隨后突然高位閃崩，并遭遇連續(xù)14個跌停，令不少高位買入的投資者損失慘重。 仁東控股股價走勢 仁東控股定期報告顯示，景華常年活躍于公司十大股東名單中，并在去年股價閃崩之前“精確逃頂”。 早在2016年年初，景華便入局仁東控股。彼時，宏磊股份（仁東控股的前身）易主，原實際控制人戚氏家族將所持合計持股比例超過57%的股份悉數(shù)轉(zhuǎn)予他人。而承接這部分股份的受讓方就有自然人景華。 截至2020年半年報，景華依然位居仁東控股第5大流通股東，持股數(shù)量2888萬股，期末參考市值高達10.25億元。 但在2020年8月，景華選擇在仁東控股股價高位進行減持。公告顯示，2020年8月12日，仁東控股收到景華發(fā)來的告知函，獲悉其減持公司股份數(shù)量超過1%。具體來看，在2020年5月21日至8月12日期間，景華及一致行動人減持仁東控股1887.19萬股，權(quán)益變動方式為通過證券交易所的集中交易。 截至2020年三季報，仁東控股十大流通股東名單已沒有景華的身影。就在不久后的11月份，仁東控股股價高位閃崩，遭遇連續(xù)14個跌停。 從上述案例可以看出，隨著資本市場法制的不斷完善，以及監(jiān)管技術(shù)手段的加強，不論是靠快進快出的“漲停板敢死隊”手法操作，還是通過坐莊控盤，想通過非法手段操縱市場快速獲利，都是作繭自縛，難得善果。 編輯|孫志成付一杜恒峰王嘉琦 校對|盧祥勇 封面圖自攝圖網(wǎng) 每日經(jīng)濟新聞綜合證券時報、廣東證監(jiān)局公開信息、 上海證券報、中國基金報等