每經(jīng)評論員 袁園

隨著老齡化時代的到來，“養(yǎng)老”已成為時下社會關(guān)注的重點問題。近期，高層也在不斷釋放與個人養(yǎng)老金制度相關(guān)的信號。比如，9月26日，國務(wù)院常務(wù)會議上確定了個人養(yǎng)老金實行個人所得稅優(yōu)惠政策。9月29日，銀保監(jiān)會下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)保險公司參與個人養(yǎng)老金制度有關(guān)事項的通知（征求意見稿）》（以下簡稱《征求意見稿》）。依據(jù)文件，享受稅延政策的保險產(chǎn)品不僅有望擴(kuò)容，監(jiān)管還擬為險企參與個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)設(shè)定一系列資質(zhì)門檻。

筆者注意到，在《征求意見稿》發(fā)布之前，證監(jiān)會就已下發(fā)個人養(yǎng)老金投資公募基金產(chǎn)品的配套細(xì)則，并對基金規(guī)模、銷售機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入門檻等進(jìn)行明確。種種跡象都預(yù)示個人養(yǎng)老金制度正加速走來，而一個巨大的養(yǎng)老金融市場正在緩緩打開大門。

結(jié)合今年4月21日，國務(wù)院辦公廳下發(fā)的《關(guān)于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》，個人養(yǎng)老金賬戶資金可用于購買符合規(guī)定的銀行理財、儲蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險、公募基金等金融產(chǎn)品。這意味著，銀行、保險、公募基金將同臺競技，角逐個人養(yǎng)老金市場。

由于保險與養(yǎng)老有著天然的聯(lián)系，其也成為個人養(yǎng)老金備受關(guān)注的參與方。筆者認(rèn)為，險企想要在這場“競賽”中脫穎而出，需要從兩大方面入手。

首先，從源頭抓起，站在客戶養(yǎng)老保障需求角度去開發(fā)產(chǎn)品。保險本質(zhì)上是一種風(fēng)險管理手段，而人們購買養(yǎng)老產(chǎn)品的初衷其實也是在對抗風(fēng)險，即未來面臨的長壽風(fēng)險、疾病風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險等。從這一角度來看，保險的保障功能跟消費者購買養(yǎng)老產(chǎn)品的初衷一致，能為消費者做一攬子的養(yǎng)老服務(wù)。

正是這一優(yōu)勢，讓險企在產(chǎn)品端不需要跟其他金融機(jī)構(gòu)一樣去嘗試和試錯，只需要做好本職工作即可，而這份本職工作就是回歸保障。一方面，將產(chǎn)品精細(xì)化，讓消費者看得懂產(chǎn)品說明、搞得清保障內(nèi)容，盡量用最簡單的語言、最明確的收益演示表、最細(xì)化的保障內(nèi)容去開發(fā)和運(yùn)營養(yǎng)老保險產(chǎn)品；另一方面，將客戶分層、豐富產(chǎn)品供給，在養(yǎng)老保險產(chǎn)品的領(lǐng)取條件、領(lǐng)取方式、收益模式、安全性和流動性安排等方面做出更靈活的方案，以滿足更多消費者的需求。

其次，將產(chǎn)品與服務(wù)結(jié)合，做好與養(yǎng)老相關(guān)的長尾服務(wù)。險企區(qū)別于其他金融機(jī)構(gòu)的獨特優(yōu)勢就是強(qiáng)大的服務(wù)能力，這些不只是指表現(xiàn)在投保、理賠端的服務(wù)，還有與保險鏈條相關(guān)的健康管理和養(yǎng)老服務(wù)。人們對于養(yǎng)老的擔(dān)憂除資金外，剩下的就是服務(wù)，尤其是對于機(jī)構(gòu)養(yǎng)老和專業(yè)護(hù)理服務(wù)的需求，險企剛好可以利用強(qiáng)大的服務(wù)能力來吸引消費者，讓消費者在購買產(chǎn)品的同時能提前預(yù)定未來優(yōu)質(zhì)的養(yǎng)老服務(wù)資源，滿足消費者獲取與提前鎖定優(yōu)質(zhì)康養(yǎng)服務(wù)資源的重要訴求。

此外，將養(yǎng)老產(chǎn)品和養(yǎng)老服務(wù)相結(jié)合，還可以促進(jìn)險企負(fù)債端保險業(yè)務(wù)與資產(chǎn)端投資業(yè)務(wù)的融合、強(qiáng)化險企的抗風(fēng)險和可持續(xù)發(fā)展的能力。

個人養(yǎng)老金的關(guān)鍵在于“養(yǎng)老”，險企若想在這個市場上分得一杯羹，就必須立足市場需求和專業(yè)本身，結(jié)合自身優(yōu)勢開發(fā)真正契合民眾長期養(yǎng)老保障需求的商業(yè)養(yǎng)老險產(chǎn)品，只有這樣才會獲得消費者的關(guān)注并激發(fā)其購買欲，才會在萬億養(yǎng)老金市場上謀得一席之地。