每經(jīng)記者 涂穎浩    每經(jīng)編輯 馬子卿    

長期以來，我國財險公司比較依賴車險業(yè)務(wù)，隨著市場發(fā)展變化，險企過于依賴單一車險業(yè)務(wù)的弊端逐漸顯現(xiàn)。近年來，越來越多保險公司著力發(fā)展非車險業(yè)務(wù)，優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，已經(jīng)成為行業(yè)的普遍共識。

2022年，以頭部公司為代表的財險行業(yè)加快非車轉(zhuǎn)型且成效顯現(xiàn)，這一年，中小財險公司的生存狀況如何，可以從非車險轉(zhuǎn)型步調(diào)一探究竟。截至今年1月末，50余家財險公司披露了2022年車險簽單保費及總簽單保費數(shù)據(jù)。

從非車險簽單保費占比情況來看，其中，33家公司非車險業(yè)務(wù)占比超過50%，11家公司非車險業(yè)務(wù)占比超過80%。在業(yè)內(nèi)人士看來，相對于傳統(tǒng)車險，非車險更需要長期投入、且見效緩慢，轉(zhuǎn)型非車險是“說”很容易，“做”起來卻很難。

“從近年來非車險業(yè)務(wù)創(chuàng)新看，如信保業(yè)務(wù)遭遇‘踩雷’、短期健康險經(jīng)營持續(xù)性存在質(zhì)疑，面臨的不確定性更大。”普華永道中國金融業(yè)管理咨詢合伙人周瑾在接受《每日經(jīng)濟新聞》記者采訪時表示，中小財險公司如何在車險與非車險之間做選擇，應(yīng)該要基于自身資源稟賦與經(jīng)營能力的取舍。

建信財險、國泰財險等6家非車占比超90%

統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，有33家公司非車險業(yè)務(wù)占比超過50%。值得一提的是，6家財險公司非車業(yè)務(wù)占比超過了90%，三家為外資公司——日本財險、三井住友海上、東京海上日動的非車險業(yè)務(wù)占比最高，尤其日本財險接近100%。

從日本財險披露的償付能力報告看，公司2022年非車險前五大險種分別為財產(chǎn)一切險、進出口貨物運輸保險、貨物運輸保險、產(chǎn)品責(zé)任險和綜合賠償責(zé)任險。三井住友海上的非車險前五大險種分別為企業(yè)財產(chǎn)險、貨運險、責(zé)任險、船舶保險和工程保險。

“對比以往追求短期規(guī)模的公司，一些外資公司在重品質(zhì)、輕規(guī)模的戰(zhàn)略導(dǎo)向下，在客戶和產(chǎn)品選擇上有所為、有所不為，從經(jīng)營成果看，規(guī)模雖然不大，但償付能力充足、盈利水平穩(wěn)定，既為股東創(chuàng)造了價值，也能夠為客戶提供專業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù)。”在周瑾看來，保險業(yè)從以往重規(guī)模的發(fā)展階段，轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，中小險企走“小而美”路線未來更具有可能性。

成立于2016年的建信財險，是較早聚焦非車險業(yè)務(wù)的新興財險公司之一，在2018年年報中建信財險曾表示，保險業(yè)務(wù)方面“非車險業(yè)務(wù)發(fā)展成為優(yōu)勢型業(yè)務(wù)，車險成為特色型業(yè)務(wù)”。數(shù)據(jù)顯示，近年來建信財險非車險業(yè)務(wù)占比一直處于較高水平，到2022年公司非車險業(yè)務(wù)占比高達93.39%。

從2021年建信財險年報披露的前五大險種來看，分別為健康保險、企財險、意外傷害險、機動車輛保險及其他，健康保險和機動車輛保險承保虧損，企財險和意外傷害險為承保盈利狀態(tài)。建信財險在該報告中表示，公司企財險、意外險和健康險業(yè)務(wù)發(fā)展勢頭良好，重點拓展了建行集團員工、建行客戶的車險業(yè)務(wù)，鼓勵承保非營業(yè)客車，提高了客車車險占比。

對于互聯(lián)網(wǎng)股東背景的國泰財險而言，非車險業(yè)務(wù)占比也排在行業(yè)前列，在保費規(guī)模上還得以更上一個業(yè)務(wù)量層級。

在2016年引入螞蟻集團戰(zhàn)略投資的國泰財險，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)向電商互聯(lián)網(wǎng)保險大幅調(diào)整。隨著業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，國泰產(chǎn)險車險業(yè)務(wù)不復(fù)第一大險種之位，與此同時，退貨運費險、賬戶安全險等互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)發(fā)力，公司歸類為其他的第一大險種快速增長。到2022年，國泰財險非車險簽單保費占比達92.30%，其中非車險第一大險種占比為67.66%。

值得一提的是，在2018年轉(zhuǎn)型互聯(lián)網(wǎng)系的京東安聯(lián)財險，去年非車險業(yè)務(wù)占比也高達83.16%。根據(jù)公司披露的信息，非車險前五大險種包括其他險、責(zé)任險、短意險、財產(chǎn)險和短健險。

此外，在農(nóng)險業(yè)務(wù)占據(jù)主導(dǎo)的幾家專業(yè)農(nóng)險公司中，陽光農(nóng)業(yè)非車險業(yè)務(wù)占比為90.16%。中原農(nóng)業(yè)、國元農(nóng)業(yè)的非車險業(yè)務(wù)占比分別為88.72%和88.37%。

中小財險公司轉(zhuǎn)型非車險業(yè)務(wù)為何艱難

近年來，車險行業(yè)競爭日趨激烈，也讓財險業(yè)轉(zhuǎn)型非車險業(yè)務(wù)呼聲越來越高。

銀保監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，2022年財險公司累計實現(xiàn)原保費收入1.49萬億元，按可比口徑同比增長8.7%，其中，車險原保費收入8210億元，占財險公司總保費收入的55.22%，同比增長5.6%；非車險業(yè)務(wù)保費收入6657億元，同比增長12.77%。

非車險業(yè)務(wù)中前三大險種分別為健康險、農(nóng)險和責(zé)任險，原保費收入分別為1580億元、1219億元和1148億元，同比增長14.66%、24.95%和12.67%。從增速看，家財險實現(xiàn)原保費收入164億元，同比增長67.22%，成為財險公司同比增速最快的險種；意外險則仍為負(fù)增長險種，其保費收入574億元，同比下降8.49%。

不過在業(yè)內(nèi)人士看來，大型險企在轉(zhuǎn)型非車方面走得更快，成效也更為明顯。以龍頭公司人保財險為例，2022年前三季度，人保財險實現(xiàn)非車險保費1849.96億元，同比增長13.6%，占公司總保費的48.55%，占同期行業(yè)非車險保費的33.4%。

對于非車險業(yè)務(wù)的改善措施，中國人保副總裁兼人保財險總裁于澤在2022年中表示，公司建立了獨立核保人制度，施行核保定價和銷售費用配置，加大智能核保應(yīng)用，提高承保質(zhì)量。同時，全面開展商非高賠付業(yè)務(wù)綜合治理，承保與理賠聯(lián)動，明晰承保和費用配置標(biāo)準(zhǔn)，制定業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整方案，禁止高虧業(yè)務(wù)承保，持續(xù)改善承保條件。

瑞再中國原總裁陳東輝在接受《每日經(jīng)濟新聞》記者采訪時認(rèn)為，非車險業(yè)務(wù)是需要長期投入、但見效特別慢的一類業(yè)務(wù)，相比車險業(yè)務(wù)，非車險更講究與合作伙伴的長期關(guān)系，更需要在核保、風(fēng)控等方面技術(shù)的積累，中小財險公司在這方面更不占優(yōu)勢，這意味著其向非車險轉(zhuǎn)型尤其艱難。

陳東輝認(rèn)為，中小財險公司向非車險轉(zhuǎn)型很難短期見效。近年來，一些中小財險公司探索互聯(lián)網(wǎng)健康險路線，不過健康險是很難賺錢的險種，走此類路線的中小財險公司不乏虧損的情況；也有一批公司此前涉足信保業(yè)務(wù)，卻因信保業(yè)務(wù)風(fēng)險爆發(fā)陷入困境。而責(zé)任險、工程險等非車險種，中小財險若沒有很強的股東資源很難介入。

這些公司還堅守車險，未來出路何尋？

與上述險企聚焦于非車險業(yè)務(wù)不同，仍有不少中小財險公司車險業(yè)務(wù)仍占“大頭”。車險業(yè)務(wù)占比超過80%的中小財險公司有三家，合眾財險、華海財險和渤海財險。

以合眾財險2021年年報披露的五大險種看，第一大險種車險保費收入1.69億元，承保虧損1億元，其他非車險險種主要有普通家財險、企財險、工程保險等，不過保費規(guī)模最大險種也僅在百萬級，五大險種均在承保虧損狀態(tài)。

“車險占比高充分說明，這些公司沒有做非車險得天獨厚的條件。”在陳東輝看來，這些公司處境最為艱難。這類公司可能只有兩條路走：一是車險能夠做細(xì)分市場，管控成本使車險經(jīng)營可持續(xù)；二是引入新股東給公司注入新的活力，可以通過股權(quán)做利益交換，利用股東資源給公司帶來新的業(yè)務(wù)。

由于前者對于中小財險公司而言非常艱難，陳東輝預(yù)計，未來一個階段，中小財險公司的股權(quán)交易會特別活躍。“因為按照老路走只能是死路一條，越走路越窄、越來越難走。”他稱。

在周瑾看來，中小財險公司如何在車險與非車險之間做選擇，應(yīng)該要基于自身資源稟賦與經(jīng)營能力的取舍。“雖然車險盈利不易，但經(jīng)營風(fēng)險更加可控，經(jīng)營業(yè)績波動相對較小，從近年來非車險創(chuàng)新來看，如信保業(yè)務(wù)遭遇踩雷、短期健康險經(jīng)營持續(xù)性存在質(zhì)疑，面臨的不確定性更大。”

北京工商大學(xué)中國保險研究院副秘書長宋占軍表示，保險公司發(fā)展非車險業(yè)務(wù)，應(yīng)結(jié)合股東或戰(zhàn)略伙伴優(yōu)勢，降低不合理費用開支，加強優(yōu)質(zhì)業(yè)務(wù)篩選。周瑾還進一步建議，中小財險公司可以選擇有相對優(yōu)勢，或者通過投入能夠建立差異化優(yōu)勢的細(xì)分領(lǐng)域深耕細(xì)作。不過，這也決定了其不可能在短期做大規(guī)模。

封面圖片來源：每經(jīng)記者 張韻 攝