每經(jīng)AI快訊，中信證券研報(bào)指出，國內(nèi)廠商已發(fā)布2023年中報(bào)業(yè)績，整體來看2023Q2基本面企穩(wěn)或環(huán)比向好，2023Q4環(huán)比改善預(yù)期相對(duì)明晰。國內(nèi)廠商主要布局利基存儲(chǔ)設(shè)計(jì)或主流存儲(chǔ)模組環(huán)節(jié)，2023Q2大部分存儲(chǔ)廠商毛利率已至近年低位，庫存見頂，營收/出貨量出現(xiàn)環(huán)比增長，部分廠商Q2利潤端環(huán)比改善。我們預(yù)計(jì)23H2隨庫存去化，需求逐步回歸，未來行業(yè)細(xì)分龍頭有望迎來業(yè)績修復(fù)機(jī)會(huì)，看好國內(nèi)存儲(chǔ)產(chǎn)業(yè)鏈周期復(fù)蘇疊加國產(chǎn)化趨勢(shì)下的投資機(jī)遇。建議關(guān)注：1）存儲(chǔ)模組；2）存儲(chǔ)芯片設(shè)計(jì)；3）存儲(chǔ)配套芯片。