每經(jīng)記者 王晶    每經(jīng)編輯 楊夏    

經(jīng)歷了連續(xù)多個季度的萎靡后，芯片巨頭高通的業(yè)績終于迎來好轉(zhuǎn)。

美國當?shù)貢r間周三（1月31日），高通發(fā)布了2024年第一財季業(yè)績。第一財季，高通實現(xiàn)營收99.35億美元，與上年同期增長5%；凈利潤為27.67億美元，與上年同期相比增長24%。

圖片來源：高通官網(wǎng)

高通在財報電話會議上表示，預(yù)計2024年全球手機行業(yè)將持平于2023年或略微增長。與此同時，高通還警告稱，盡管整個智能手機行業(yè)開始邁入復(fù)蘇周期，但一些客戶仍在消化芯片庫存過剩。

對于2024年第二財季的業(yè)績，高通預(yù)計營收將達89億美元到97億美元之間，其平均值（93億美元）符合分析師此前預(yù)期。此外，高通方面還表示，蘋果已將其與高通的調(diào)制解調(diào)器芯片（基帶）許可協(xié)議延長至2027年3月。

手機芯片業(yè)務(wù)扭轉(zhuǎn)頹勢

從業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來看，高通主營業(yè)務(wù)可以分為以芯片產(chǎn)品為主的半導體業(yè)務(wù)（QCT），以及負責知識產(chǎn)權(quán)授權(quán)的技術(shù)許可業(yè)務(wù)（QTL）兩大板塊。其中，QCT部門是高通公司的主要營收來源，由三大板塊業(yè)務(wù)組成，分別是手機終端芯片、汽車和聯(lián)網(wǎng)設(shè)備(IoT)。

具體來看，2024年第一財季，高通來自于手機芯片的營收為66.87億美元，與上年同期的57.54億美元相比增長16%，扭轉(zhuǎn)了頹勢；來自于汽車業(yè)務(wù)的營收為5.98億美元，與上年同期的4.56億美元相比增長31%；來自于物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)的營收為11.38億美元，與上年同期的16.82億美元相比下降32%。

圖片來源：高通官網(wǎng) 

高通資深分析師Parv Sharma在財報發(fā)布前表示：隨著手機市場復(fù)蘇、庫存水平下降和需求回升，驍龍8 Gen 3的提前發(fā)布有望推動2023年第四季度手機收入增長，主要由中國主要OEM廠商和三星Galaxy系列新品驅(qū)動。

調(diào)研機構(gòu)Counterpoint此前預(yù)測，2023年全球智能手機芯片出貨量將同比下降22%，不過高通在中國市場近幾個季度市場份額持續(xù)攀升。此外，驍龍8 Gen 2平臺成功進入三星Galaxy Fold/Flip系列，將進一步推高高通芯片的出貨量。

許可業(yè)務(wù)QTL方面，高通2024財年第一財季的營收為14.60億美元，與上年同期的15.24億美元，同比下降4%。

客戶方面，2023年早些時候，高通方面曾表示，將繼續(xù)向蘋果提供用于手機的5G調(diào)制解調(diào)器，直到2026年。外界普遍認為，蘋果自研5G基帶一方面是想盡快擺脫對高通的依賴，另一方面可以解決信號問題并增加利潤率，但從雙方協(xié)議的延長來看，未來幾代iPhone都將無緣蘋果自研5G基帶。

AI芯片將成為主攻方向

過去數(shù)年高通和聯(lián)發(fā)科兩大芯片巨頭在全球手機芯片市場中激烈競爭。Counterpoint發(fā)布的2023年第三季度全球智能手機AP（應(yīng)用處理器）市場報告顯示，聯(lián)發(fā)科以33%的份額排名第一，高通以28%的份額排名前二，蘋果以18%的份額排名第三。

雖然聯(lián)發(fā)科在整體芯片市場上占據(jù)領(lǐng)先地位，但高通卻在高端市場占據(jù)著主導地位。

傳統(tǒng)業(yè)務(wù)之外，近年來高通還頻頻發(fā)力AI，并推出了首個專門為生成式AI而打造的移動平臺—第三代驍龍8。高通CEO Cristiano Amon稱，2024年將成為全球AI智能手機的關(guān)鍵元年，生成式AI正在非?？斓剡M入手機。

當前，各大手機廠商在AI賽道已經(jīng)集結(jié)完畢。其中，三星將生成式AI作為長期的產(chǎn)品策略，中國廠商諸如華為、OV、榮耀、小米等也已率先在本土市場發(fā)布具備生成式AI能力的旗艦機型。

Canalys分析師朱嘉弢（Toby Zhu）認為：“2024年，在高端進行端側(cè)AI的投入以及在中低端擴大出貨規(guī)模將是智能手機廠商并行實施的兩大策略。AI將逐步從最初的產(chǎn)品層面的差異化上升至運營及公司層面的整體戰(zhàn)略。”不過，AI必然對芯片、算力等有較高的要求，在接下來的一段時間內(nèi)可以預(yù)見，包括蘋果、華為、高通、聯(lián)發(fā)科、甚至三星等在內(nèi)的廠商都將把AI芯片作為主攻方向。

在Counterpoint看來，“未來兩年，高通將在GenAI（生成式人工智能）手機市場占據(jù)超過80%的份額。我們預(yù)計高端市場將驅(qū)動高通的收入增長，同時混合轉(zhuǎn)向中低端5G市場將進一步促進增長”。

（封面圖片來源：每經(jīng)記者 鄭雨航 攝）