從云南省北交所上市第一股，到原實控人被立案限高、股權(quán)被拍賣，命運跌宕的生物谷（BJ833266，股價9.0元，市值11.16億元）終于迎來了新任控股股東。 近期，生物谷公告，原實控方林艷和及深圳市金沙江投資有限公司（以下簡稱金沙江）持有的部分股份被司法拍賣，生物谷控股股東由林艷和及金沙江變?yōu)樯虾Ｐ潞脶t(yī)藥有限公司（以下簡稱上海新弘）。而根據(jù)股權(quán)關(guān)系，上海新弘由福建康成醫(yī)藥有限公司（以下簡稱福建康成）、莎普愛思（SH603168，股價10.17元，市值38.56億元）及海南安璽藥業(yè)有限公司（以下簡稱海南安璽）三方共同控制。也就是說，生物谷的間接股東包括曾以白內(nèi)障“神藥”聞名的A股上市公司莎普愛思。 莎普愛思的現(xiàn)任實控人為林弘立、林弘遠兄弟，二人的父親則是新視界眼科的創(chuàng)始人林春光。在生物谷之前，林春光已經(jīng)運作了多個上市公司標的，包括光正集團、鞍重股份及莎普愛思，并先后將新視界眼科及多個民營醫(yī)院資產(chǎn)裝入上市公司體系。 《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，在生物谷部分股份將司法拍賣的信息公布后，上海新弘以參與競拍為目的進行了股權(quán)轉(zhuǎn)讓和增資，莎普愛思也是在此時進入?？梢哉f，莎普愛思一入局即瞄準了生物谷的控股權(quán)。 而林春光近年多是在標的業(yè)績下滑，發(fā)展遇阻時入局獲取控制權(quán)。眼下，實控人被立案調(diào)查還被侵占資金超2億元的生物谷正符合林春光的“狩獵”標準。 新東家為參與生物谷股權(quán)拍賣緊急增資 莎普愛思實控人借機入局 近幾年，云南北交所上市第一股生物谷經(jīng)歷了原實控人被立案、被侵占資金超2億元等事項。眼下，生物谷終于迎來了新控股股東，而新股東的背后站著另一知名A股上市公司莎普愛思。 就在本月，生物谷發(fā)布了股東所持部分股份被司法拍賣及控股股東、實際控制人發(fā)生變更的公告。公告顯示，被公開司法拍賣的股東林艷和持有的1616.25萬股生物谷股票，以及金沙江持有的1668.87萬股生物谷股票已完成過戶登記手續(xù)。 今年1月，前述股份被上海新弘競得。加之去年11月的另一次股權(quán)司法拍賣，兩次司法拍賣后，生物谷原實控人林艷和的直接持股比例從17.38%降為4.34%，由林艷和100%持股的金沙江持股比例由24.19%降為2.58%，上海新弘的持股份額由0變?yōu)?6.49%。 這意味著，本次司法拍賣后，生物谷控股股東由金沙江變更為上海新弘，公司原實控人林艷和徹底出局。 值得注意的是，上海新弘成立于2023年4月，截至目前尚不足1年，其就坐上了生物谷控股股東之位。根據(jù)公告信息，上海新弘背后出現(xiàn)了一些熟悉的名字——A股上市公司莎普愛思及莎普愛思實控人林弘立、林弘遠。 上海新弘的股權(quán)結(jié)構(gòu)顯示，林弘立、林弘遠控制的莎普愛思持有上海新弘34.70%股份，羅誠控制的福建康成持有上海新弘42.48%股份，王蕊控制的海南安璽則持股21.78%，剩余1.04%股份由吳振翰持有。 圖片來源：生物谷公告 因此，上海新弘的實際控制人為羅誠、林弘立、林弘遠、王蕊，故生物谷實際控制人由林艷和變更為羅誠、林弘立、林弘遠、王蕊。 值得注意的是，上海新弘成立時，是由吳振翰和楊素玉分別持有65%和35%股份，而在去年12月生物谷公告部分股份將被司法拍賣后，上海新弘為了參與競拍生物谷股份，才在去年12月至今年1月進行了增資和股權(quán)轉(zhuǎn)讓，莎普愛思也是在這輪股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整中進入上海新弘?？梢哉f，莎普愛思入局或為參與生物谷股權(quán)的競拍。 今年2月，福健康成、莎普愛思、海南安璽簽訂了《共同控制暨一致行動協(xié)議》，就上海新弘的重大事項決策及上海新弘對生物谷的重大事項行使表決權(quán)時（包括但不限于生物谷分紅、重大投資、董監(jiān)高人員選聘等重大事項）進行約定。三方約定：應(yīng)就待審議的議案進行充分溝通交流，意見一致即做出相同的表決意見；意見不一致則按三方每方一票進行表決投票，根據(jù)少數(shù)服從多數(shù)原則形成一致意見。 《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，上海新弘的競拍價約為13.9元/股，而按照生物谷3月27日的收盤價9元/股估算，上海新弘已浮虧約35%。 林氏家族熱衷收購“殼資源” 名下還有多項醫(yī)院資產(chǎn) 莎普愛思現(xiàn)任實控人林弘立、林弘遠兄弟的父親，就是新視界眼科創(chuàng)始人林春光，其已經(jīng)成功運作了多個上市公司標的。 2018年及2020年，原實控人陳德康將褪去“白內(nèi)障神藥”光環(huán)的莎普愛思股權(quán)轉(zhuǎn)讓，莎普愛思易主到林氏手中。 值得一提的是，林氏家族在資本市場上的幾次運作，都是獲取上市公司“殼資源”后，再將自家資產(chǎn)裝入上市公司體系。同時，相關(guān)標的被林氏家族收購時，多業(yè)績低迷、主業(yè)不振。 在入主莎普愛思之前，林春光在2018年初成為光正集團（現(xiàn)名光正眼科）第二大股東并從當年7月開始擔任副董事長。林春光進入以后，光正集團很快就進行資產(chǎn)重組，以6億元的價格購買了林春光的新視界眼科51%的股權(quán)，在2018年5月完成交割。 2022年1月，光正集團公告，擬以7.41億元的價格購買新視界眼科剩余49%股份。這49%的股份由上海新視界實業(yè)持有，上述兩次重大資產(chǎn)重組均構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。至此，林春光實現(xiàn)了將新視界眼科注入光正集團的目的，但其后，光正眼科卻因新視界眼科業(yè)績承諾不達標，一度與林春光對簿公堂。 2018年9月，林春光還擬將鞍重股份27%股份收入囊中，但這次交易因監(jiān)管機構(gòu)問詢而未能最終落地。 入主莎普愛思后，林氏家族也開始陸續(xù)將旗下資產(chǎn)裝入上市公司體系。 2020年10月，莎普愛思斥資5.02億元完成對泰州市婦女兒童醫(yī)院有限公司（以下簡稱泰州醫(yī)院）的全資收購。收購?fù)瓿珊?，莎普愛思選擇繼續(xù)加碼投資泰州醫(yī)院。2020年12月，莎普愛思發(fā)布定增公告，計劃向控股股東養(yǎng)和投資及實控人之一的林弘遠定向發(fā)行不超過9419.15萬股股票，募集資金6億元。其中，有4.5億元將投入泰州醫(yī)院二期建設(shè)項目之中。 去年1月，莎普愛思再拓展醫(yī)療服務(wù)版圖。公告顯示，公司計劃以6650萬元的最終成交價格收購青島視康眼科醫(yī)院有限公司（以下簡稱青島視康）全部股權(quán)。青島視康股東也承諾，2022年至2024年，青島視康累計凈利潤不低于1350萬元。這兩次交易均構(gòu)成關(guān)聯(lián)資產(chǎn)收購。 除了買醫(yī)院，莎普愛思也沒放棄眼科藥物業(yè)務(wù)。去年10月，莎普愛思公告，南京恒道醫(yī)藥科技股份有限公司將其擁有的鹽酸毛果蕓香堿滴眼液藥物臨床試驗批件項目的技術(shù)秘密、所有權(quán)轉(zhuǎn)讓予公司，轉(zhuǎn)讓價格為952萬元。收購該款藥物，莎普愛思瞄準的是老花眼市場。 林氏家族瞄準生物谷，是否也是為了后續(xù)裝入名下其他醫(yī)療資產(chǎn)？從業(yè)務(wù)協(xié)同性上看，生物谷的主營業(yè)務(wù)是以燈盞花為基礎(chǔ)原料，用于治療心腦血管疾病的中成藥。莎普愛思的醫(yī)藥制造板塊主要包括眼科用藥和抗微生物藥物，二者協(xié)同性有限。 雖然生物谷公告顯示，上海新弘是出于對上市公司內(nèi)在價值認可及長期投資價值的判斷，而參與競拍。但實際上，林氏家族眼下還有多個未裝進上市公司體系的醫(yī)療管理公司及民營醫(yī)院資產(chǎn)。 對于林氏家族是否有置入資產(chǎn)計劃等問題，3月22日下午，《每日經(jīng)濟新聞》記者聯(lián)系了莎普愛思董秘黃明雄并將問題發(fā)送至對方手機，3月27日記者按莎普愛思要求將采訪提綱發(fā)至公司郵箱，但截至發(fā)稿暫未獲回復(fù)。 生物谷命運多舛 原實控方仍占用超2億元資金未歸還 作為云南在北交所上市首股，生物谷曾有過高光時刻，但近年來卻始終被實控人的陰霾籠罩。 早在2022年，生物谷就披露因公司控股股東及實際控制人涉嫌信息披露違法違規(guī)，證監(jiān)會對控股股東金沙江、實際控制人林艷和立案。隨著公司違法違規(guī)行為浮出水面，生物谷還“收獲”北交所首份紀律處分決定書。同時，林艷和還收到了中國證券監(jiān)督管理委員會云南監(jiān)管局的《市場禁入決定書》。 根據(jù)公司披露的信息，林艷和及其控制的金沙江長期大量占用公司資金，且無償還能力。2024年3月7日的公告顯示，截至公告披露日，金沙江、林艷和已歸還資金2000萬元，并形成了解決資金占用問題的方案，但該方案尚未履行完畢。林艷和、金沙江尚未歸還上市公司資金合計2.57億元及支付對應(yīng)的資金收益。 生物谷方面在去年半年報中表示，將督促金沙江及林艷和落實解決資金占用問題的方案，推進資金占用訴訟等工作，保證公司的合法權(quán)益。 但去年11月，生物谷公告金沙江和林艷和被限制高消費，占用資金能否歸還給上市公司再度蒙上一層陰影。 長期處于實控人占用資金和接受調(diào)查的陰霾下，生物谷的命運也顯得動蕩不安。 2022年6月，公司公告金沙江及林艷和將通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議及投票權(quán)委托的方式讓出控制權(quán)。權(quán)益變動后，新意資本基金管理（深圳）有限公司（以下簡稱新意資本）成為生物谷的新控股股東，實控人變更為王玫，王玫同時是新意資本的實控人。但根據(jù)公司2023年半年報，由于協(xié)議約定的股權(quán)轉(zhuǎn)讓標的存在質(zhì)押問題，前述股權(quán)轉(zhuǎn)讓尚未完成。 從公司業(yè)績看，2020年和2021年，公司尚能實現(xiàn)歸母凈利潤7493.71萬元和8348.53萬元，但2022年，公司歸母凈利潤同比下滑158.90%，虧損4916.88萬元。根據(jù)最新發(fā)布的業(yè)績快報，公司預(yù)計2023年全年歸母凈利潤虧損1172.33萬元，由于金沙江和林艷和占款問題，生物谷上期及本期共計提壞賬1.34億元，影響了公司利潤表現(xiàn)。 眼下，登陸北交所還不滿4年的生物谷迎來新控股股東，生物谷未來命運如何尚待揭曉。