每經(jīng)記者 于怡朗    每經(jīng)編輯 梁梟    

4月15日晚間，光智科技（SZ300489，股價16.46元，市值22.66億元）披露了對深交所關(guān)注函的回復(fù)公告。

據(jù)了解，光智科技控股股東佛山粵邦投資有限公司（以下簡稱粵邦投資）擬以8億元對公司全資子公司安徽中飛科技有限公司（以下簡稱安徽中飛）增資，粵邦投資增資的資金來源為自籌資金。

據(jù)此前公告，標(biāo)的公司安徽中飛2022年和2023年實現(xiàn)營業(yè)收入為7.39億元、8.29億元，凈利潤分別為﹣4768萬元和﹣1.83億元。

光智科技在回復(fù)函中表示，安徽中飛營業(yè)收入與凈利潤變動方向及幅度不一致存在合理性，且安徽中飛虧損趨勢不具有持續(xù)性。盡快實現(xiàn)扭虧為盈是安徽中飛當(dāng)前重要經(jīng)營目標(biāo)，為達(dá)成經(jīng)營目標(biāo)，公司將采取多項措施，扭轉(zhuǎn)虧損趨勢，改善經(jīng)營業(yè)績。

控股股東去年虧損，實控人將馳援增資資金

光智科技此前曾公告，公司控股股東粵邦投資擬以現(xiàn)金形式向公司子公司安徽中飛增資8億元。根據(jù)增資方式及增資價格，投資額中的1.54億元計入安徽中飛注冊資本，6.46億元計入安徽中飛資本公積。增資完成后，安徽中飛注冊資本由5億元變更為6.54億元。

公告顯示，上述交易定價是基于“雙方友好協(xié)商”，同意擬增資子公司100%股權(quán)投前估值26億元。定價原則為參考上市公司董事會通知前一交易日（2024年4月2日）的市值25.47億元。

光智科技表示，本次交易定價公平公允，符合交易各方利益。具體來看，安徽中飛2022年度營業(yè)收入為7.39億元，占上市公司2022年度營業(yè)收入9.36億元的78.95%；資產(chǎn)總額25.46億元，占上市公司2022年度資產(chǎn)總額29.39億元的86.63%。

“安徽中飛及安徽光智所從事的紅外光學(xué)業(yè)務(wù)為上市公司核心業(yè)務(wù)以及未來發(fā)展方向，也是上市公司核心價值所在。”光智科技認(rèn)為，上市公司市值對安徽中飛的估值具有參考意義，并列舉了三樁市場同類交易。

資金來源方面，粵邦投資本次增資的資金來源為自籌資金。截至2023年12月31日，粵邦投資總資產(chǎn)16.35億元，凈資產(chǎn)1.38億元；2023年度主營業(yè)務(wù)收入2255萬元，凈利潤為﹣78.95萬元。

光智科技介紹，粵邦投資的實際控制人朱世會及其控制的關(guān)聯(lián)企業(yè)未來將根據(jù)實際情況為本次增資提供資金支持，粵邦投資能夠充分履行支付增資款的義務(wù)。

擬增資子公司費用端大增

據(jù)此前公告，2022年和2023年，標(biāo)的公司安徽中飛分別實現(xiàn)營業(yè)收入7.39億元、8.29億元，凈利潤分別為﹣4768萬元和﹣1.83億元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，相較于光智科技列示的同行可比公司，安徽中飛2023年度凈利潤不僅數(shù)量最低，且變動幅度最大，同比下降283.23%。此外，安徽中飛2023年研發(fā)費用為2.22億元，研發(fā)費用占比26.79%，與高德紅外接近。

光智科技表示，安徽中飛營業(yè)收入與凈利潤變動方向及幅度不一致存在合理性：

一方面，研發(fā)費用及銷售費用的投入導(dǎo)致安徽中飛凈利潤大幅下滑。自2021年至2023年，安徽中飛研發(fā)費用分別為0.36億元、1.00億元、2.22億元，研發(fā)費用分別占當(dāng)年營業(yè)收入比重的6.49%、13.55%、26.79%，研發(fā)費用逐年遞增。同時隨著應(yīng)用端產(chǎn)品研發(fā)落地，為了迅速打開后端應(yīng)用的市場，安徽中飛積極組建后端產(chǎn)品銷售團(tuán)隊，同時也帶來了銷售費用的快速增長。報告期內(nèi)，安徽中飛銷售費用1.91億元，同比增長72.32%。

另一方面，安徽中飛紅外光學(xué)產(chǎn)業(yè)化項目自2021年4月份陸續(xù)轉(zhuǎn)固投入生產(chǎn)使用，建成產(chǎn)能、產(chǎn)能利用、訂單量逐年提高，因此2021年至2023年安徽中飛營業(yè)收入逐年提高，分別為5.52億元、7.39億元、8.29億元。

光智科技表示，安徽中飛虧損趨勢不具有持續(xù)性。截至2024年3月31日，紅外業(yè)務(wù)產(chǎn)品在手訂單金額約為2.39億元。而盡快實現(xiàn)扭虧為盈是安徽中飛當(dāng)前重要經(jīng)營目標(biāo)。光智科技表示，為達(dá)成經(jīng)營目標(biāo)，安徽中飛將采取多項措施，扭轉(zhuǎn)虧損趨勢，改善經(jīng)營業(yè)績。

光智科技的控股股東為何選擇在此時向安徽中飛增資，安徽中飛預(yù)計何時扭虧為盈？針對上述問題，4月16日下午，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者以電話和郵件的方式聯(lián)系光智科技，截至發(fā)稿未獲有效回復(fù)。

封面圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 劉國梅 攝（資料圖）