每經(jīng)記者 宋欽章    每經(jīng)編輯 廖丹    

作為我國(guó)的農(nóng)業(yè)大省，河南省的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)眾多，農(nóng)商銀行、農(nóng)信社、村鎮(zhèn)銀行加起來(lái)多達(dá)200余家。近日，河南省聯(lián)社改革有了新動(dòng)向——組建省級(jí)農(nóng)商銀行。

河南農(nóng)商銀行籌建工作小組宣布，省內(nèi)25家銀行計(jì)劃通過(guò)新設(shè)合并方式，組建河南農(nóng)商銀行。而就在去年11月，河南省農(nóng)信社改革方案出爐，河南農(nóng)商聯(lián)合銀行正式揭牌。

如今，河南農(nóng)商聯(lián)合銀行掛牌尚不足一年。從農(nóng)商聯(lián)合銀行到省農(nóng)商行，業(yè)內(nèi)如何看待這一動(dòng)向？有觀點(diǎn)認(rèn)為，這種中途調(diào)整可能會(huì)增加改革的成本和風(fēng)險(xiǎn)；也有觀點(diǎn)認(rèn)為，這可能是大省采取分步走的策略。

河南省聯(lián)社改革更進(jìn)一步

7月23日，河南省人民政府官網(wǎng)發(fā)布《扎實(shí)推進(jìn)2024年下半年經(jīng)濟(jì)穩(wěn)進(jìn)向好若干措施》，要求有效防范化解金融和地方債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并具體提出“推進(jìn)河南農(nóng)商行組建，統(tǒng)籌推動(dòng)中小銀行機(jī)構(gòu)清收不良資產(chǎn)、清理問(wèn)題股東、多源補(bǔ)充資本”。該項(xiàng)工作由省委金融辦、省財(cái)政廳、人行河南省分行、河南金融監(jiān)管局按職責(zé)分工負(fù)責(zé)。

7月28日，河南農(nóng)商銀行籌建工作小組發(fā)布公告稱，河南農(nóng)村商業(yè)聯(lián)合銀行股份有限公司、鄭州農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司，以及滎陽(yáng)利豐村鎮(zhèn)銀行股份有限公司等共25家法人機(jī)構(gòu)（以下簡(jiǎn)稱“25家法人機(jī)構(gòu)”）已分別完成內(nèi)部公司治理程序，審議通過(guò)了以新設(shè)合并方式組建河南農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司（以監(jiān)管部門核準(zhǔn)名稱為準(zhǔn)，簡(jiǎn)稱“河南農(nóng)商銀行”）相關(guān)事項(xiàng)并形成決議。

25家法人機(jī)構(gòu)以新設(shè)合并方式組建為河南農(nóng)商銀行，同意確認(rèn)并授權(quán)河南農(nóng)商銀行籌建工作小組專職專責(zé)推進(jìn)組建河南農(nóng)商銀行具體工作，包括但不限于確認(rèn)聘請(qǐng)中介機(jī)構(gòu)開展清產(chǎn)核資和資產(chǎn)評(píng)估、處置凈資產(chǎn)等工作，以及辦理河南農(nóng)商銀行組建相關(guān)的其他事項(xiàng)。25家法人機(jī)構(gòu)原股金按照市場(chǎng)化、法治化等原則處置。25家法人機(jī)構(gòu)所有債權(quán)和債務(wù)由組建后的河南農(nóng)商銀行承接。25家法人機(jī)構(gòu)自清產(chǎn)核資基準(zhǔn)日至河南農(nóng)商銀行開業(yè)期間的經(jīng)營(yíng)損益，由成立后的河南農(nóng)商銀行全體股東享有和承擔(dān)。

值得一提的是，在此次合并之列的河南農(nóng)商聯(lián)合銀行，揭牌還不足一年。

2022年11月，河南省農(nóng)信社改革方案出爐，計(jì)劃通過(guò)組建河南農(nóng)商聯(lián)合銀行，自上而下理順股權(quán)結(jié)構(gòu)，完善公司治理，推進(jìn)系統(tǒng)重塑，提升全省農(nóng)信社體系健康度。

2023年11月7日，河南農(nóng)商聯(lián)合銀行正式揭牌。

河南農(nóng)商聯(lián)合銀行微信公眾號(hào)披露，截至2024年一季度末，河南農(nóng)商銀行共有網(wǎng)點(diǎn)4385個(gè)，資產(chǎn)總額2.6萬(wàn)億元，存款余額2.2萬(wàn)億元，貸款余額1.3萬(wàn)億元，存貸款余額和市場(chǎng)份額均居全省銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)首位。

另外，每經(jīng)記者注意到，“清收不良資產(chǎn)”“清零問(wèn)題股東”“多源補(bǔ)充資本”是河南省此次推進(jìn)河南農(nóng)商行組建著重強(qiáng)調(diào)的幾點(diǎn)內(nèi)容。

根據(jù)2023年第二季度銀行機(jī)構(gòu)的央行評(píng)級(jí)結(jié)果，分機(jī)構(gòu)類型看，大型銀行評(píng)級(jí)結(jié)果較好，部分農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)存在一定風(fēng)險(xiǎn)。分區(qū)域看，絕大多數(shù)省份存量風(fēng)險(xiǎn)已壓降，區(qū)域金融生態(tài)持續(xù)優(yōu)化。福建、貴州、江蘇、江西、青海、山東、西藏、重慶、上海、浙江10個(gè)省區(qū)市轄內(nèi)無(wú)高風(fēng)險(xiǎn)銀行，另有13個(gè)省區(qū)市轄內(nèi)高風(fēng)險(xiǎn)銀行維持在個(gè)位數(shù)水平。

業(yè)內(nèi)：各地應(yīng)從實(shí)際情況和地方財(cái)力出發(fā)，選擇適合的改革模式

《中國(guó)金融穩(wěn)定報(bào)告（2023）》顯示，2022年以來(lái)，農(nóng)信社改革明顯提速。浙江、遼寧、山西、河南、廣西、海南等省區(qū)農(nóng)信社改革化險(xiǎn)方案已經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)。浙江農(nóng)商聯(lián)合銀行、遼寧農(nóng)村商業(yè)銀行、河南農(nóng)商聯(lián)合銀行已成立，山西農(nóng)商聯(lián)合銀行已獲準(zhǔn)籌建，廣西、海南也在加快推進(jìn)省級(jí)機(jī)構(gòu)組建。其他省區(qū)正在加強(qiáng)與相關(guān)部門溝通，抓緊完善農(nóng)信社改革化險(xiǎn)方案。

據(jù)悉，關(guān)于本輪省聯(lián)社改革的方向，目前業(yè)內(nèi)討論較多的有四種模式：農(nóng)商聯(lián)合銀行、統(tǒng)一法人的省級(jí)農(nóng)商行、金融控股公司、金融服務(wù)公司。從已經(jīng)落地的改革方案來(lái)看，目前前三者模式是主流選擇。

其中，聯(lián)合銀行模式是指轄內(nèi)基層農(nóng)信機(jī)構(gòu)共同出資組建省級(jí)農(nóng)商聯(lián)合銀行，農(nóng)商聯(lián)合銀行承擔(dān)對(duì)轄內(nèi)農(nóng)信機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)、管理、服務(wù)職能。此前，河南組建農(nóng)商聯(lián)合銀行即是這一模式。具體而言，河南農(nóng)商聯(lián)合銀行主要通過(guò)省政府注資、引入合格社會(huì)資本等方式進(jìn)行，然后“省參市、市參縣”，將原來(lái)“自下而上入股”改為“自上而下逐級(jí)參股控股”。

統(tǒng)一法人模式是通過(guò)向社會(huì)募集資本，將全省農(nóng)信機(jī)構(gòu)合并為統(tǒng)一法人，組建省級(jí)農(nóng)村商業(yè)銀行，原基層農(nóng)信機(jī)構(gòu)作為該農(nóng)商行的分支機(jī)構(gòu)。

復(fù)旦大學(xué)金融研究院兼職研究員董希淼認(rèn)為，統(tǒng)一法人的省級(jí)農(nóng)商銀行模式有助于集中配置資源，提升經(jīng)營(yíng)管理合力和執(zhí)行力，打造品牌形象，形成規(guī)模優(yōu)勢(shì)。在部分經(jīng)營(yíng)區(qū)域較小、機(jī)構(gòu)數(shù)量不多或存量風(fēng)險(xiǎn)較大的省（區(qū)），這種模式有一定意義。而將省聯(lián)社改制成為省級(jí)農(nóng)商聯(lián)合銀行，在保持兩級(jí)法人地位不變的同時(shí)，申請(qǐng)業(yè)務(wù)資質(zhì)和牌照，增強(qiáng)服務(wù)內(nèi)容和能力，是相對(duì)優(yōu)化的一種模式。

“改革模式和方案并無(wú)優(yōu)劣之分，地方政府應(yīng)從實(shí)際情況和地方財(cái)力出發(fā)，選擇適合本省的改革模式。在改革過(guò)程中，不同地方改革的重點(diǎn)和次序應(yīng)有所不同。部分地區(qū)應(yīng)將化解農(nóng)信社風(fēng)險(xiǎn)放在首位，而不是急于進(jìn)行省聯(lián)社體制改革。”董希淼表示。

上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室主任曾剛在接受每經(jīng)記者采訪時(shí)表示，農(nóng)商聯(lián)合銀行方案由于不需要對(duì)基層法人進(jìn)行合并，涉及的改革內(nèi)容并不多，同時(shí)能保持基層法人的穩(wěn)定，有利于更好支持差異化地服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)。相較而言，統(tǒng)一法人則是一個(gè)非常復(fù)雜的方案，改革過(guò)程中需要進(jìn)行復(fù)雜的股權(quán)梳理工作，同時(shí)也可能需要更大的資金量來(lái)支撐。

從風(fēng)險(xiǎn)管控的角度來(lái)看，聯(lián)合銀行方案更適合基層法人經(jīng)營(yíng)穩(wěn)健的省份；如果基層法人經(jīng)營(yíng)存在問(wèn)題、可持續(xù)性較差的話，統(tǒng)一法人可能是相對(duì)更好的方法。曾剛告訴每經(jīng)記者：“關(guān)鍵是要保持二者之間平衡：既要保持基層銀行的發(fā)展，同時(shí)要考量它們的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。如果地方銀行經(jīng)營(yíng)狀況不佳，防風(fēng)險(xiǎn)可能是改革的主導(dǎo)考量，那么合并成統(tǒng)一法人更能有效化解風(fēng)險(xiǎn)。如果基層銀行經(jīng)營(yíng)狀況較好，改革目標(biāo)主要是更好地支持地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，那么聯(lián)合銀行模式可能更匹配。”

他進(jìn)一步表示，各地方也會(huì)根據(jù)改革方案的實(shí)施難易程度選擇適合自己的路徑。“如果總體規(guī)模較小、涉及法人數(shù)量不多的省份，比如海南省，統(tǒng)一法人相對(duì)比較容易。而像河南省、遼寧省等體量較大、涉及法人較多的省份，改革則很難一步到位。各省份可能會(huì)衡量基層銀行風(fēng)險(xiǎn)管控要求，以及改革所需的資源投入，分幾步實(shí)施改革方案。河南省此次組建省級(jí)農(nóng)商行，可能并不意味著改革方向的調(diào)整，它也有可能是分成了幾步走。”

曾剛同時(shí)強(qiáng)調(diào)，合并成統(tǒng)一法人也并不代表一勞永逸。從中長(zhǎng)期來(lái)看，合并之后的銀行，還是要建立起完善的現(xiàn)代商業(yè)銀行制度，才能更好地提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

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