周五，美股三大指數全線收跌，納斯達克指數跌超2%，AI科技股普遍下跌，受此影響，8月5日，A股消費電子、光模塊等概念股紛紛下挫，截至10：01，東山精密、立訊精密、工業(yè)富聯(lián)跌超5%，相關ETF方面， 5G通信ETF（515050）跌3.16%，標普ETF（159655）、納斯達克ETF（513300）跌超4%。

目前來看，美股科技股估值已處歷史相對高位，交易層面有調整需求；整體AI產業(yè)鏈來看：

國金證券指出，近期三家國內光模塊行業(yè)龍頭企業(yè)均已公布2024年中報業(yè)績預告，業(yè)績均實現(xiàn)大幅增長，符合或超越市場預期，行業(yè)已經入業(yè)績釋放期。北美大廠中報對于AI的資本開支仍處于中樞上行階段，后續(xù)光模塊用量有望再超市場預期；

此外，蘋果認為Apple Intelligence的推出預計將開啟新一輪的iPhone銷售周期。AI實際在業(yè)務中逐漸落地，并帶來收益的提升，提振市場信心。